Как человек собирающийся вложить значительную сумму накопленных средств в инвестирование, понимаю что ты мне только что спас кучу денег. Огромное спасибо за вправление мозгов.
Спасибо за комментарий! Рекомендую также предварительно разобраться, насколько высокие риски несет в себе рынок (включая пассивные стратегии). Частично я рассказывал об этом тут: ruclips.net/video/MIu7Ieve0L0/видео.html И скоро еще будет видео на тему рисков. Обычно риски очень сильно недооценивают (что вовсе не означает, что их никогда не нужно принимать).
@@Новичок-Биржевичок Если бы вы вкладывались в отдельные иностранные акции на московской бирже, они тоже были бы заблокированы, как и Финекс. А если бы вкладывались в фонды в IB, то они все еще были бы доступны. Тут нельзя делать однозначный вывод задним числом, как нужно было поступать. Например, между отдельными российскими акциями и фондами на российские акции все еще побеждают фонды. Это очень хорошо, что вы вкладывались в отдельные акции, недавние события показывают, что нужно вкладывать в максимально возможное число инструментов. Это нужно делать из-за наличия инфраструктурных рисков, о которых ранее никто не подозревал.
@@invest_science А если есть уже дивидендные аристократы, немного акций роста и etf тоже, по вашему мнению, нужно потихоньку распродавать отдельные акции и перекладывать деньги в etf? Мне 66. Всего лишь полгода на фондовом рынке. Посоветуйте что-то конкретное , м. б. даже из ваших материалов. Я понимаю, что вы не можете давать конкретные рекомендации, и тем не менее я очень буду ждвть вашего ответа.... Нахожу ОЧЕНЬ РАЗУМНЫМИ многие ВАШИ доводы.
@@nancy27108 здравствуйте. Я не могу давать инвестиционные рекомендации. Стоит ли переходить в другие инструменты - зависит от планов, целей, текущей ситуации и т.п.
Я тоже начала инвестировать с конца мая. Мне 58 лет. Глядя в другие портфели, прикупила акций. Думаю, что продавать ничего не буду. Буду просто докупать етфы. Кстати, иис 18к с етф показывает лучше результат, чем броксчет 60к с акциями. Вот так то😆
Разумно. Интересно тебя гуру блогеры от инвестиций под подьездом не поджидают) Такую малину им ломаешь. P. S. Только уж если Баффета и Богла не слушают, то тебя и подавно. Но за видео отдельное спасибо.
Отличный и умный канал! Видео год, а Кира сегодня посчитала, что на 8% рынку проиграла)) хотя и ее канал нужно смотреть для общего развития и принимать свои решения.
А в следующем или через год 8% выиграет. Какие доводы могут быть за год наблюдения? Смотреть надо периоды от десятков лет. Вы еще каждый месяц сравнивпйте...
Спасибо за анализ и разъяснение. Тем не менее у фондов есть минусы ‐ комиссия, у российских БПИФ она немаленькая, а ещё отставание от индекса, в эти моменты управляющие могут хорошо помухлевать и сделать убытки фонду, которые просто так не увидеть, просто доходность чуток просядет, а инсайдеры получат свою прибыль. А ещё люди идут в акции, чтобы испытать азарт. Казино же запрещены, а тут такое поле непаханное. Так что психологию не нужно сбрасывать со счетов.
Про пари Баффета и mutual funds, наверное, все-таки стоит уточнить. Прошедшее десятилетие было самым длительным периодом роста за всю историю. Естественно, что комплексные фонды "проиграли индексу" - они вкладывали часть средств в защитные активы, которые росли медленнее, чем акции. Но ведь до этого успешного десятилетия было по-другому. С 2000 по 2010 год индекс не вырос вообще. А вот золото, например, выросло в 6 раз. Но это не значит, что надо все бросать и вкладываться только в металл, разумеется.
Здравый комент. А что тогда предлагаете в качестве альтернативы? Чтоб не сидеть и не карвалолить, но получать хоть сколько-нибудь ощутимую отдачу. Или не существует простого пути?
Да, тоже никак не мог понять: как так, стараюсь стараюсь, выбираю акции, а пассивного роста капитала всё нет. А оно вот оно что! Оказалось когда во всех книжках пишут, что в молодости нужно инвестировать в акции они имели в виду индексы и ETF, а не сами акции! Спасибо!
Подача информации очень интересна , не как у всех . Интересно сколько Вы продержитесь ведь плыть « против течения » не легко . Желаю удачи и с любопытством буду следить за вашей деятельностью )
@@invest_science понял, спасибо большое😊😊 p.s. спасибо ещё за видео про акции, я новичок на канале и не видел пока поэтому и задал такой тупой вопрос😅😅
Спасибо за видео) Изначально собиралась использовать пассивный подход, он мне больше нравится и подходит. Но ожидала, что поступаюсь дополнительной доходностью. Как приятно узнавать, что выбор оказался ещё и самым выгодным!)
То есть принцип Бабайкина с формированием диверсифицированного портфеля на большой дистанции не даст выигрыш слепому вложению в ETF? И ETF самый разумный способ долгосрочного инвестирования? Остается только выбрать несколько надежных фондов
Бабайкин - не единственный активный инвестор. Если один Бабайкин купил одни акции, а другой купил другие, то в среднем они получат рыночный результат. Кто-то выше, кто-то ниже, но в среднем это просто доходность широкого рынка акций.
@@invest_science ну хотя бы с чата начать, где народ можно аккумулировать, близкие по духу люди будут вариться в общем бульоне, а когда созреете для канала, просто подключите к этому каналу чат.
Вообще все так и есть, особенно если судить с математической точки зрения. Обогнать можно только наугад, как в лотерею. Азарт и всё такое. Я сам перехожу в фонды поняв, что обогнать рынок на большом промежутке невозможно. Какой-то год закрыл в большом плюсе, а какой-то в минусе и в итоге общая доходность всё равно не превышает доходность s&p500. Хороший канал. Подписался. Помогает вернуть здравый смысл.
На комиссиях как раз потеряет тот, кто вложился в фонды. Так как там берется процент за управление и немалый! И даже если фонд пойдет в минус, процент за управление вы всё равно заплатите. А при покупке и продаже акций комиссии мизерные, просто микроскопические, особенно если взять тариф подешевле. Да, и Баффет держит в портфеле именно акции отдельных компаний. А насчёт денег, которые не берутся из воздуха, то в случае дивидендных компаний, деньги по дивидендам берутся из самой компании, а не из кармана других участников рынка. Конкретно в российских компаниях дивиденды часто бывают весьма немалыми.
Комиссии западных ETF - менее 0.1% в год. Если капитал большой, стоит рассмотреть их. А если капитал небольшой, то и 1% в год не будет значительной суммой. Баффетт покупает отдельные акции, потому что считает, что он способен обогнать рынок. По его словам, за жизнь он встретил ещё 10 таких человек. Спойлер: вы не один из таких людей. И я тоже.
@@invest_science процент за управление ежегодно немалый и на горизонте многих лет он НАМНОГО уменьшает сумму дохода, особенно, если учесть влияние сложного процента. А в случае с российскими БПИФами процент просто безумно грабительский и сколько нужно делать в год, чтобы это было выгодно? Не каждый год будет так как в 2020м, чтобы рост был 50-150%. Будет в основном как раз наоборот. Однако, в случае, например, с Китаем сейчас, конечно лучше взять ЕТФ, так как непонятно что будет с отдельными акциями, а фонд в целом должен пойти в плюс.
Я бы добавил важную деталь - стоимость акции не зависит от фин положения компании, а зависит от соотношения ожиданий инвесторов и положения компании. Это болшая разница, стоимость компании может расти даже если ее фин положение ухудшается, просто не так сильно как ожидал рынок. Баффет понял, что ожидания инвесторов не измерить вообще никак, поэтому не стоит и пытаться. Блоггеры уверены, что они посмотрят на перспективы компании и увидят что-то такое, чего не видят остальные.
Ахах, я как раз и вкладывал в ETF на амер рынок в целом. "Пенсионный пакет" в нем был. Лет 5 копил. А тут оп, и 24 февраля, и ETF "заморожен". И ЦБ говорит: ну сами виноваты, инвестиции - это всегда риск )) Что конечно не отменяет правоты автора...
В плане подачи информации - согласен, я сам часто смотрю ради интереса (новости глянуть, и т.п.). В плане торговых рекомендаций - к сожалению нет, это нерациональный подход, который приведёт к тому, что большинство инвесторов получат результаты ниже среднерыночных (ниже индекса).
@@DmitriyIvanoff для начинающих - индексный фонд (ETF) на максимально широкий рынок акций. Любая покупка отдельных бумаг - это заведомо проигрышное занятие, у нас есть огромная статистика людей, которые пытались (или пытаются) этим заниматься. Их результаты очень плохие.
Так рубрика инвест-шоу никакого отношения к инвестициям не имеет, не важно каким пассивным или активным. Это просто шоу. Покупка финансовых инструментов по количеству лайков и просто перебором, вы серьезно?) Деньги, заработанные на просмотрах тратятся в этом шоу с целью привлечь трафик и заработать больше. Просто бизнес. Кстати, личный портфель, неафишируемый автором шоу, куда проще и состоит из парочки индексных фондов.
Добрый вечер! Как по вашему: фонды лучше покупать за рубли или доллары для долгосрочного инвестирования? Покупая доллары тоже комиссию платим.....Какое ваше мнение?
В защиту киры хотелось бы сказать, что ее задачи: 1 - заработать самой на регулярных видосах 2 - показать что инвестирование в принципе приносит доход больший чем банковские вклады/квартиры на сдачу Плюс она постоянно говорит про ленивое инвестирование)
по второму пункту - инвестирование *может* приносить.... - в пульсе тинькова у меня более 20к подписчиков и у 99% из них красный портфель ) так что оставляем только пункт 1
Не уверен,что получу ответ на свой комментарий, но разве не выгоднее избавиться от комиссии фонда и просто самолично купить всё Акции ,например S&P500?
Выгоднее при условии, что вы сможете составить портфель с относительно небольшой ошибкой слежения. Чтобы достаточно точно повторять индекс, капитал потребуется очень и очень немалый.
Здесь речь идет не о заработке, а об уровне заработка, если ты думаешь, что ты самый умный парнишка в мире с микроскопическим капиталом который обыграет рынок, в котором играют в основном финансовые «титаны» с десятками, а то сотнями миллиардов капитала, то ты глубоко заблуждаешься... На рынке ценных бумаг можно заработать, даже более того он постоянно растет, благодаря инфляции, научно-тех. прогрессу и созданию новых товаров и услуг (денег+). Но в том чтобы показать доход выше рынка, это нужно везение, либо очень высокая компетентность + гениальность
@@yaroslavmax4839 так в чём сложность заработать хоть в акциях, хоть в etf: взял нормальных бумаг (особенно на просадке) и держи себе. Никакие титаны и воротилы рынка не мешают это сделать абсолютно никак, и с уровнем будет всё норм.
Не понял, почему при активном управлении растут комиссионные. Если купить 10 акций на 1000 долларов или фонд на 1000 долларов, то где они появятся? Только если трейдить, но не инвестировать в долгосрок.
Обычно люди меняют структуру портфеля из отдельных акций - убирают акции, которые перестали им нравиться, добавляют какие-то другие, из-за хорошей отчётности или ещё чего-то. Даже если вкладывают надолго, всё равно меняют портфель иногда. Кроме того, если покупать 10 акций в одинаковых пропорциях, через год скорее всего придётся делать ребалансировку, продавая некоторые из бумаг.
Послушайте, но почему нельзя составить собственный фонд из акций? Я например не хочу покупать фонд от финекс так как там 16% занимает один Apple. Уж лучше самому накупить акций из индекса снп500 ( разумеется при наличии финансов) чья доля не будет превышать 5% от портфеля и при этом не платить дикие комиссии российских фондов.
Потому что активное управление (в первую очередь сток-пикинг) в основном приводит к результатам ниже индекса. Apple занимает 16% только в фонде на IT-сектор. Ставка на отдельный сектор - это в любом случае активная ставка, которая не повышает ожидаемую доходность портфеля.
@@Aleksander_Ramix я не рекомендую вкладывать только в какие-то отдельные страны или в фонды с нерыночным взвешиванием (FXWO например). IT весит так много, потому что это гигантская часть американской экономики. Кстати, много, но не критично.
Конечно, можно посмотреть состав фонда и купить те же акции в том же соотношении и держать их без комиссии за управление 💁♂️ не боги горшки обжигают. Если это фонд с активным управлением, то так же можно делать ребалансировку самостоятельно.
Приветствую ребята! Кто-нибудь сможет скинуть ссылку на видео Антона, где он предлагает список литературы? Насколько я помню такое видео существует, но никак не могу найти
На каждом канале каждый гнёт свою линию... Ты гнёшь свою, не факт что ты прав на 100 процентов. На том канале например рассказывали что сейчас можно покупать облигации на долгий срок (три года и более). Хотя я считаю наоборот, что не нужно этого делать, так как сейчас непонятная ситуация в стране и неизвестно что будет даже завтра. А они предлагают инвестировать на долгий срок. Как бы там ни было, каждый сам принимает решение...
Разумно, но я слышал про несколько проблем которые могут быть 1) ITF и набор акций используется Маркетмэйкерами для получения выгоды от спреда 2) ITF может быть составлен на акции с плечами. Что может привести к маржин колу при просадке, в худшем сценарии банкродство фонда по пункту 1) не очень представляю о проблемах, а вот пункт 2) это очень даже правдоподобный сценарий который как раз и отыграл с фондом Archegos Поэтому выгоднее и безопаснее составлять свой портфель на основе бумаг в понравившемся ITF. Однако, придется следить за ротацией поскольку ITF иногда обновляет бумаги Я конечно не эксперт. И могу что-то не точно донести. Что думаете?
1. Если инвестор сначала совершал только покупки, а затем совершил продажу, то он "заплатил" 1 спред. Это всего в районе 0.1% от капитала при плохом раскладе. 2. Во-первых, вы путаете активное и пассивное инвестирование. Во-вторых, Archegos - это вообще не ETF, поэтому не понимаю, к чему тут это. ETF всегда раскрывает состав бумаг, входящих в него, и не имеет права менять стратегию. Если фонд заявляет, что он пассивно вкладывает все средства во все акции Японии в рыночных пропорциях (это просто пример), то он только так и делает.
@@dmitr8194 конечно может. Тогда описание этого фонда будет, например, следующим: "ETF на все акции США в рыночных пропорциях с кредитным плечом 1 к 3". Такие фонды есть, и вы можете быть уверены, что там всегда будет именно такое плечо. Если же речь про обычные наиболее популярные ETF, то конечно они не могут использовать плечо. Они даже не могут отклонятся от заданного индекса, какое уж там плечо.
А почему оно должно поменяться? У Finex рухнул в ноль только один фонд - на облигации России с хеджем в рубль, но его стратегия предполагала принятие высоких рисков, там были облиги с мусорным рейтингом и ставкой на валюту страны с высоким риском. Да, остальные ETF заморожены, но это никак не связано с тем, что это фонды - заморожены все иностранные бумаги, которые торговались на Мосбирже.
Есть одно противоречие. Сначала автор говорит о том, что по сути управляющие не подготовлены к обгону рынка, что к этому подготовиться невозможно. И что в реальности результат даже у самых матёрых управляющих хуже среднего. И тут же приводит в пример Майка Тайсона, который объективно, по силе удара, по реакции и технике на 3 головы выше среднего атлета в боксе. И как результат - он несколько раз становился чемпионом мира. Ну вот против Тайсона я точно не выйду. Но против управляющих активными фондами - а почему бы и нет??? Раз они так никчёмны??? В портфеле стоит иметь долю фондов, долю акций и долю облигаций. Считаю, что полное исключение акций из портфеля - глупый шаг!
Спасибо за комментарий! Если 6 лучших в мире игроков в покер внесли по миллиону долларов, и один из них уйдет домой с 5.7млн $ (остальное - это комиссия казино), то в среднем они в минусе на -5%. И представим, что все они играют настолько хорошо, что никто не выигрывает стабильно. То один победит, то другой. Но это не значит, что они так глупы, что если вы в следующий раз поиграете с ними, то выйдете победителем. Что касается акций в портфеле, то ETF на акции - это и есть акции.
Здравствуйте! Вы, наверное, знакомы с УК «Арсагера», - у них ПИФы, - это почти то же, что и индексы, и есть сторонники именно ПИФов, а не индексов с доказательствами. Интересно узнать Ваше мнение. Спасибо.
Очень хочется посмотреть ваш портфель, состоящий из фондов ETF и его результаты. У вас настолько пессимистичная подача материала, что я вообще не понимаю верите ли вы сами в то, что можно хоть что-то заработать на рынке-)))
У меня преимущественно фонды, которые в сумме охватывают все акции мира в рыночных пропорциях. Доходность была очень высокой, но вы и сами это знаете. В перспективе 10-20 лет средний результат скорее всего будет значительно ниже.
@@invest_science А вот про перспективу, полагаю, этобыло бы крайне занимательное видео-) Не каждый может давать оценку и прогноз по рынку даже на 3-5 лет-)
у Киры по началу тоже довольно хорошие и информативные ролики выходили , это просто сейчас она вдалась в коммерцию и рекламу на канале, и начала снимать - просто потому что нужно что то снимать.. А так то вполне хороший контент у нее был.
Актуально и жизненно . Многие заработавшие в 20 году немалые деньги на фонде , в 21 году потеряли больше чем заработали . Теперь многие из них оформляют банкротство . Читаю их посты в Тиньке и офигеваю .
@@invest_science так все таки, как вы считаете , стоит ли покупать etf на нашей бирже при таких-то комиссиях либо всё же подсобрать сумму (10 000 $ и более) и купить etf через иностранного брокера ?
@@W-Ens можно начать с наших, а потом перейти зарубеж, как сумма позволит. Ну плюс у нас-это ИИС, если доход белый есть, то довольно выгодно получается за счёт налогового вычета
Если работать через мосбиржу - нет. Если покупать на американской площадке, то да. Но платит фонд дивиденды или нет - это неважно, математически нет никакой разницы при прочих равных
Ну если вас прикалывает деньги в доверительное управление отдавать, то флаг вам в руки. Дело не в годовом приросте, а в том насколько человек берет на себя роль управления своими деньгами. Есть люди которым нравится сам процесс управления. :)
Есть и такие. Но в основном люди инвестируют чтобы заработать как можно больше денег, а не для души)). И как раз таки через пассивное инвестирование заработок в среднем выше
Вы в одном из своих видео говорите, чторост рынка обеспечивают всего 4% акций. Возьмём американский рынок. Вероятнее всего эти 4% входят в индекс S&P500 (компании большой капитализации), верно?. Но кроме индекса S&P500 также растут индексы на компании средней капитализации (напр S&P400) и малой капитализации (напр S&P600). Они растут за свет чего? Тоже за свет 4% акций, но входящих в данный индекс?
То, что 96% акций в сумме покажут результат около уровня инфляции, не означает, что топ-5% покажут плохой результат. Там много хороших акций, не ровно 4%. Просто плохих гораздо больше.
Если я повторяю за Кирой то я не несу издержек за активное управление и значит я в плюсе. Тем более она только покупает и держит, значит нет издержек на покупки и продажи
очень много некорректных сравнений, типа спортивных аналогий, цитаты от управляющих фондами.. конечно Баффет оставит именно такое завещание, что по сути означает: "ничего не трогай, ничего не меняй, я уже всё сам сделал за тебя". только почему никто из "богоизбранных свидетелей явления фондов" не упоминает о том, что в составе каждого(!) фонда, порядка 15% (а то и больше) - это "мусорные" бумаги? да и комиссии за управление фондами в разы (и более) выше, чем при покупке отдельных акций..
В каком смысле "ничего не меняй?" Баффетт завещал отправить деньги в S&P500, а не оставить как есть. По поводу мусора - я вам больше скажу, почти все бумаги в фонде - это будущий мусор. И в портфеле из отдельных акций тем более.
@@invest_science я прекрасно слышал про завещание Баффета о вложении в индекс, но по сути это и означает - вложить деньги и ничего не трогать и не делать, т.к. он уже сам всё сделал - создал капитал.. но у ваших слушателей нет ещё более-менее удовлетворяющего их состояния, поэтому я и не соглашусь с вами, что можно ограничится только покупкой индексных и прочих фондов из-за выше указанных причин. фонды хороши лишь для тех, кто не собирается разбираться в финансовых вложениях.. а по поводу будущих мусорных бумаг - это всё патетика, в реальности - мусорные бумаги всегда(!) присутствуют в каждом фонде, и вы не хуже меня об этом знаете..
@@invest_science У вас есть какая то статистика по будущему мусору? Хотелось бы посмотреть наглядную картину. Особенно по сроку становления мусором. Мне кажется, что все таки не мусор, просто происходят поглощения.
@@dont.try.to_search "мусором" здесь считается любая компания, акции которой принесли значительно меньше индекса, это не обязательно плохой бизнес или компания, которая постоянно скатывается вниз. Статистику можно посмотреть у Bessembinder - Do stocks outperform T-bills
С момента записи этого видео мой портфель практически не изменился - всё те же ETF на тысячи бумаг всего мира. В принципе, я мог бы сейчас записать ролик с тем же сценарием.
Почему же. Фонд диверсифицированный в соответствии с пониманием Баффета. Он вкладывается в то, что понимает, достаточно широко. Я занимался анализом бизнесов с собственниками и понимаю, как презентация в России отличается от реальности))) тут Баффету не место..
@@moralcombat8096 а я и есть тот самый собственник.)))) В общем смысле - ставить все на 50 компаний- с одной стороны это неплохо, а с другой- так себе. Также он прохлопал взлет амазона и ещё с пару десятков компаний( про теслу я не говорю, пока что чисто пиар).
@@АндрейРожнов-ш9к ну как прохлопал... Кто-то ловит рыбу, кто-то бьёт уток))) вы свой бизнес понимаете, возможная стратегия - инвестировать в своем или смежных сегментах - как рисковый портфель, в индексах рисков меньше.
Спасибо за видео. Вы говорите, что если какой-то активный управляющий обогнал рынок, то какой-то другой активный управляющий проиграл рынку, потерял деньги. Но как тогда растет рынок в целом, если его рост обеспечен чьими-то потерями? Не совсем понял логику вашего тезиса. Почему не может быть такого варианта, что активный управляющий забрал сверхприбыль у индексных инвесторов?
Представим две компании - А и Б. Их в индексе ровно 50/50. Я покупаю их обе. Один активный инвестор решает держать только 30%А 70%Б, а другой активный инвестор - 70%А 30%Б. Капиталы у них одинаковые. Иногда они могут передумывать и торговать между собой. И как я могу им проиграть? Что касается роста рынка, у меня недавно было видео на эту тему.
Привет Что можете сказать про структурные ноты,как пассивное инвестирование? Тинькофф предлагает не плохие ноты с доходность ю 10 процентов на три года.
@@invest_science это не банк предлагает,а брокер,и понятно,что бесплатного ни чего не бывает.там комиссия с такими купонами все равно отбивается. Ответственности за риски они не несут конечно,но ее ни кто не несёт кроме самого инвестора,зато гарантированный купонный доход в течении всего срока и если превысит определенный профит,то закроется с профитом.нет волатильности,в отличии от акций.это как раз про пассивное и индексное инвестирование о котором вы говорите на своем канале.в etf тоже комиссии и нет ни каких гарантий их падения и нет гарантированного купона.единственнон,что мне не очень нравится,что если к финишу закрывается в минусе,остаёшься не просевшими акциями а с деньгами за минусом просадки
@@tyksovvalentin структурные ноты - это всегда (или почти всегда) активные ставки на несколько отдельных плохо диверсифицированных инструментов. Комиссии там настолько высокие, что структурные ноты мало кем рассматриваются всерьёз. Если вы введёте название этого инструмента в Яндекс, там уже с первой страницы будет очевидно, что это просто легальный развод начинающих инвесторов.
Бред.... Платить комиссию фонду каждый год так себе затея.. Если понимать цикличность экономики, тех анализ и следовать за рынком, то получится заработать без всяких ежегодных комиссий.
@@limp507 CSPX с начала 2020 и до самого конца показал 17%, VOO 16%, UPRO 8%, SSO 20%. Это просто индексы на снп, последние из них с плечом. Делай выводы.
У Киры научился, теперь поумничать можно...свой канал раскрутить хочешь? Тогда не какай на других. Кстати, Кира сама говорит, что инвестирование в etf, на её взгляд, эффективнее активного инвестирования
@@invest_science не могу подтвердить эту информацию. Много её видео посмотрел, но не склонился к активному инвестированию. По поводу etf, она мне идею такую подала. Etf, кстати, может кончиться. Его могут закончить в любой момент сами эмитенты. В этом ещё один минус, кроме комиссий
Антон, позвольте Вас поправить, Кира не рекомендует, и советует не следовать её выбору, а я захочу-прислушаюсь и возьму, не захочу-не возьму, это выбор каждого👍
В ETF на нашем рынке нужно платить большую комиссию за управление (компании Финекс). А иностранные ETF не попадают под ЛДВ, поэтому при продаже придется заплатить большие налоги. Можно самому составить простенький индекс, например, из акций, входящих в Доу Джонс и пассивно в него инвестировать.
Спасибо за комментарий! Самостоятельно скопировать индекс практически невозможно. Для отслеживания придется часто совершать сделки, терять на комиссиях и спредах, платить налоги, тратить время. В итоге платим ещё больше, чем в случае с ETF. В качестве альтернативы можно повторить индекс лишь частично, как предлагаете вы, но тогда доходность будет значительно ниже индекса, поскольку почти все купленные акции покажут в будущем плохой результат, а попасть в будущие компании-ракеты с портфелем из 10-30 акций будет затруднительно.
@@invest_science Я правильно понимаю, что индекс содержит компании в долях, пропорциональных их рыночной капитализации. Растет капитализация, растет и доля в вашем индексе. И отличие какой-то компании на несколько процентов от индекса не ведет к значительному снижению доходности. Сравните доходности индекса S&P500 и D&J. Казалось бы S&P должен быть ракетой, а D&J с жалкими 30 компаниями где-то там в хвосте. Но практика показывает, что это не так.
@@TheBearDima структура индекса периодически меняется, нужно реинвестировать дивиденды, причем моментально. Сделаете не моментально - будете упускать прибыль. Кроме того, некоторые акции стоят неподъемно много, и если брокер не поддерживает дробные значения (0.13 акций, например), то нужен капитал в миллионы долларов для нормального отслеживания. Сравнил доходности S&P500 и Dow, первый показывает более высокий результат. Но даже если бы было наоборот, это ничего не доказывает: в некоторых акциях может быть больше риска. Так, индекс на акции мелких компаний обгонял S&P500, но это не значит, что мелкие компании лучше больших. В них, возможно, просто больше риска. Кроме того, низкая диверсификация сама по себе повышает риск без повышения ожидаемой доходности.
@@invest_science А если не моментально реинвестировать дивиденды, а сходить покурить, я сколько процентов от портфеля на этом потеряю и с какой вероятностью? :)
Здравствуйте! Если не секрет, скажите пожалуйста, вы сами занимаетесь инвестированием? Через российского брокера или зарубежного? У вас вообще нет акций в портфеле? Ваш депозит более 3 млн? Годовая доходность с учётом инфляции около 6%? Спасибо за ответ!
Здравствуйте. Да, инвестирую, использую зарубежного брокера. Акции у меня только через ETF. О капитале предпочитаю не говорить. Годовая доходность была значительно выше 6%, но это связано с тем, что последние годы рынок показывал очень высокий результат.
Юноша, рынок это НЕ игра с нулевой суммой! Деньги на нем как раз БЕРУТСЯ из воздуха 😂 Я уж не говорю про такую очевидную ведь, как «количественное смягчение», 😂 но даже любая производственная деятельность по своей сути «деньги из воздуха» будь это добыча природных ресурсов, сельхоз производство, да и вообще любая деятельность, дающая прибавочный продукт. Именно поэтому рынок на долгосроке ВСЕГДА растет.
Речь не про пассивное инвестирование, а про активное. Попытки обыграть рынок являются игрой с нулевой суммой. Если рынок вырос на 10% за год, то кто-то заработал 11%, а кто-то - 9%. Более подробно вы можете прочитать в статье "Арифметика активного управления" Уильяма Шарпа, лауреата Нобелевской премии по экономике
Россия и состоит в первую очередь из нефтегазового сектора, и вы правы, для инвестора это плохо. Для диверсификации по отраслям необходима глобальная диверсификация, поскольку на российском рынке компаний в принципе очень мало. Если держать в портфеле акции разных стран, то даже с учётом сильного перевеса России в нефтегазовый сектор, общая доля этого сектора в портфеле будет не очень высокой. Отдельные компании почти никогда не приносят прибыль, об этом у меня есть отдельное видео.
@@invest_science в индексы попадают не все компании, например в индекс Мосбиржи входит 42 компании из нескольких сотен присутствующих на бирже и в снп 500 та же история
@@МихаилМинько-б6м я и не предлагаю покупать ETF на S&P500. Если есть доступ к иностранным биржам, лучше покупать более широкие ETF. Но в России они не торгуются.
@@invest_science Не знаю какие это етф, но скорее всего они тоже отобраны из большего числа эмитентов. Читал обмен мнениями с бородатым блогером, тема етф интересна и я рад что обнаружил ваш блог где подробнее обсуждают эту тему. Меня она тоже интересует, с сентября начал торговать етф. Но мне кажется вы слишком идеализируете етф, это хороший инструмент, но не идеальный.
@@МихаилМинько-б6м ETF никогда не охватывают весь рынок акций, но вполне могут охватить 99%, например. Это не идеальный инструмент, потому что идеальных инструментов не существует.
Как понять что управляющие фонда не обнуляют клиентов? Отцу оформили доверительное управление от паевого фонда Альфа капитал на акции США и сразу сняли 3 процента за то что он отдал деньги в управление, через неделю набежало 1000₽ налога при нулевой прибыли(пытались закрыть пай в первый же день, но Почта банк не дал). Все ли управляющие фондов-волки позорные с Уол стрит?
Как человек собирающийся вложить значительную сумму накопленных средств в инвестирование, понимаю что ты мне только что спас кучу денег. Огромное спасибо за вправление мозгов.
Спасибо за комментарий! Рекомендую также предварительно разобраться, насколько высокие риски несет в себе рынок (включая пассивные стратегии). Частично я рассказывал об этом тут: ruclips.net/video/MIu7Ieve0L0/видео.html
И скоро еще будет видео на тему рисков. Обычно риски очень сильно недооценивают (что вовсе не означает, что их никогда не нужно принимать).
@@invest_science Я про риски связанные с инвестирование понимаю, но в любом случае, пошел курить твой канал, годноту снимаешь - определенно
@@invest_science спасибо вам, очень хорошо показали разницу в активном и пассивном управлении.
Аккуратней на рынке, вот ведут в санкции и обрежут доступ к етф.
@@slavakov61 иди пропей, Вася
Если в в молодости вы не инвестировали в отдельные акции, то у вас нет сердца. А если с опытом не пришли к индексным фондам, то у вас нет мозгов.
И всё-таки хорошо, что я вкладывался в отдельные акции.
@@Новичок-Биржевичок Если бы вы вкладывались в отдельные иностранные акции на московской бирже, они тоже были бы заблокированы, как и Финекс. А если бы вкладывались в фонды в IB, то они все еще были бы доступны. Тут нельзя делать однозначный вывод задним числом, как нужно было поступать. Например, между отдельными российскими акциями и фондами на российские акции все еще побеждают фонды.
Это очень хорошо, что вы вкладывались в отдельные акции, недавние события показывают, что нужно вкладывать в максимально возможное число инструментов. Это нужно делать из-за наличия инфраструктурных рисков, о которых ранее никто не подозревал.
Вот он разумный инвестор, который не льет воду. Молодой, а уже пришел к индексному инвестированию. Подписался, успехов!
Спасибо!
@@invest_science А если есть уже дивидендные аристократы, немного акций роста и etf тоже, по вашему мнению, нужно потихоньку распродавать отдельные акции и перекладывать деньги в etf?
Мне 66. Всего лишь полгода на фондовом рынке. Посоветуйте что-то конкретное , м. б. даже из ваших материалов. Я понимаю, что вы не можете давать конкретные рекомендации, и тем не менее я очень буду ждвть вашего ответа.... Нахожу ОЧЕНЬ РАЗУМНЫМИ многие ВАШИ доводы.
@@nancy27108 здравствуйте. Я не могу давать инвестиционные рекомендации. Стоит ли переходить в другие инструменты - зависит от планов, целей, текущей ситуации и т.п.
@@invest_science Благодарю за ответ
Я тоже начала инвестировать с конца мая. Мне 58 лет. Глядя в другие портфели, прикупила акций. Думаю, что продавать ничего не буду. Буду просто докупать етфы. Кстати, иис 18к с етф показывает лучше результат, чем броксчет 60к с акциями. Вот так то😆
Разумно. Интересно тебя гуру блогеры от инвестиций под подьездом не поджидают) Такую малину им ломаешь.
P. S. Только уж если Баффета и Богла не слушают, то тебя и подавно. Но за видео отдельное спасибо.
Отличный и умный канал! Видео год, а Кира сегодня посчитала, что на 8% рынку проиграла)) хотя и ее канал нужно смотреть для общего развития и принимать свои решения.
А в следующем или через год 8% выиграет. Какие доводы могут быть за год наблюдения? Смотреть надо периоды от десятков лет. Вы еще каждый месяц сравнивпйте...
Конечно. У киры страшное личико, но сиси 3 размер
Кира выиграла на 888 %
Но сама Кира не скрывает, что инвестирует а фонды в основном, а отдельные акции- это эксперимент
Именно, она как раз и говорит, что для новичков лучшее - это ETF
Продажная девка она
@@НищебродАндрей аргументы?
@@Alex-hh5oe да болтает ни о чем, ради просмотров и лёгких денег
@@НищебродАндрей как ни о чём? Информация у неё полезная
Любой трейдер в конечном итоге становится пассивным инвестором ;)
Пассивный инвестор? Это как вообще?
Главное чтобы не пассивным геем
Когда умирает.
Вот это канал, просто золотая жила особенно для новичков. С меня подписка. Просто, быстро и понятно. Удачи.
Спасибо за анализ и разъяснение. Тем не менее у фондов есть минусы ‐ комиссия, у российских БПИФ она немаленькая, а ещё отставание от индекса, в эти моменты управляющие могут хорошо помухлевать и сделать убытки фонду, которые просто так не увидеть, просто доходность чуток просядет, а инсайдеры получат свою прибыль.
А ещё люди идут в акции, чтобы испытать азарт. Казино же запрещены, а тут такое поле непаханное. Так что психологию не нужно сбрасывать со счетов.
Какое качество с первых видео, автор молодец, где еще встретишь человека, опирирующего фактами, а не фигурами из ТА:)
Про пари Баффета и mutual funds, наверное, все-таки стоит уточнить. Прошедшее десятилетие было самым длительным периодом роста за всю историю. Естественно, что комплексные фонды "проиграли индексу" - они вкладывали часть средств в защитные активы, которые росли медленнее, чем акции.
Но ведь до этого успешного десятилетия было по-другому. С 2000 по 2010 год индекс не вырос вообще. А вот золото, например, выросло в 6 раз. Но это не значит, что надо все бросать и вкладываться только в металл, разумеется.
Здравый комент. А что тогда предлагаете в качестве альтернативы? Чтоб не сидеть и не карвалолить, но получать хоть сколько-нибудь ощутимую отдачу. Или не существует простого пути?
@@yalmeme В акциях не может быть ГАРАНТИРОВАННОЙ ОЩУТИМОЙ отдачи в периоде 10 лет.
Но ведь заранее никто предсказать такого роста не мог, тогда в чём проблема?
Да, тоже никак не мог понять: как так, стараюсь стараюсь, выбираю акции, а пассивного роста капитала всё нет. А оно вот оно что! Оказалось когда во всех книжках пишут, что в молодости нужно инвестировать в акции они имели в виду индексы и ETF, а не сами акции! Спасибо!
Когда писали эти книжки таких инструментов как ETF вовсе не было или же они были очень ограниченны.
Спасибо за труд! жаль, что мало где об этом говорят, начинающему инвестору сложно составить объективную картину
Лайк, однозначно!! Грамотно и честно! Оставайтесь таким, молодой человек - это редкость!! 👍👍
Подача информации очень интересна , не как у всех . Интересно сколько Вы продержитесь ведь плыть « против течения » не легко . Желаю удачи и с любопытством буду следить за вашей деятельностью )
Спасибо!
Здравствуйте, вопрос а есть ли смысл покупать etf и докупать акции которые дают дивиденды?
Здравствуйте. Размер дивидендов, при прочих равных, не имеет никакого значения, кроме налоговых последствий.
@@invest_science понял, спасибо большое😊😊 p.s. спасибо ещё за видео про акции, я новичок на канале и не видел пока поэтому и задал такой тупой вопрос😅😅
Cпасибо за ролик, просмотр, лайк и комментарий в поддержку канала!
Коммент в поддержку канала. Каналу роста!!!!
Спасибо за видео)
Изначально собиралась использовать пассивный подход, он мне больше нравится и подходит. Но ожидала, что поступаюсь дополнительной доходностью. Как приятно узнавать, что выбор оказался ещё и самым выгодным!)
это как в ставках на спорт: из-за маржи букмекера, заложенной в коэффициентах событий, на дистанции будешь в минусе
Смотрю третий ролик , сильно и грамотно , подписка однозначно .Продолжай +
Спасибо!
Коммент в поддержку канала.
Теоретически всё правильно, только комиссии за управление ETF в РФ пока 0,8 - 1 %, что очень много на большом отрезке времени.
капец, как круто. почему я только сегодня увидел Ваши видео?
То есть принцип Бабайкина с формированием диверсифицированного портфеля на большой дистанции не даст выигрыш слепому вложению в ETF? И ETF самый разумный способ долгосрочного инвестирования? Остается только выбрать несколько надежных фондов
Бабайкин - не единственный активный инвестор. Если один Бабайкин купил одни акции, а другой купил другие, то в среднем они получат рыночный результат. Кто-то выше, кто-то ниже, но в среднем это просто доходность широкого рынка акций.
@@invest_science Благодарю за ответ! Очень полезный канал у вас, желаю скорейшего развития до 100К, телеграм канал с чатом не планируете завести?
@@4EL0BEK Спасибо!
Нет, телеграм пока не планирую
@@invest_science ну хотя бы с чата начать, где народ можно аккумулировать, близкие по духу люди будут вариться в общем бульоне, а когда созреете для канала, просто подключите к этому каналу чат.
Спасибо, братишка. Все точно, кратко и по делу. Однозначно лайк.
Вообще все так и есть, особенно если судить с математической точки зрения. Обогнать можно только наугад, как в лотерею. Азарт и всё такое. Я сам перехожу в фонды поняв, что обогнать рынок на большом промежутке невозможно. Какой-то год закрыл в большом плюсе, а какой-то в минусе и в итоге общая доходность всё равно не превышает доходность s&p500. Хороший канал. Подписался. Помогает вернуть здравый смысл.
Сколько же таких блогеров много, одно и тоже говорят, наверное одни и те же книги читают и транслируют.
На комиссиях как раз потеряет тот, кто вложился в фонды. Так как там берется процент за управление и немалый! И даже если фонд пойдет в минус, процент за управление вы всё равно заплатите. А при покупке и продаже акций комиссии мизерные, просто микроскопические, особенно если взять тариф подешевле. Да, и Баффет держит в портфеле именно акции отдельных компаний. А насчёт денег, которые не берутся из воздуха, то в случае дивидендных компаний, деньги по дивидендам берутся из самой компании, а не из кармана других участников рынка. Конкретно в российских компаниях дивиденды часто бывают весьма немалыми.
Комиссии западных ETF - менее 0.1% в год. Если капитал большой, стоит рассмотреть их. А если капитал небольшой, то и 1% в год не будет значительной суммой.
Баффетт покупает отдельные акции, потому что считает, что он способен обогнать рынок. По его словам, за жизнь он встретил ещё 10 таких человек. Спойлер: вы не один из таких людей. И я тоже.
@@invest_science процент за управление ежегодно немалый и на горизонте многих лет он НАМНОГО уменьшает сумму дохода, особенно, если учесть влияние сложного процента. А в случае с российскими БПИФами процент просто безумно грабительский и сколько нужно делать в год, чтобы это было выгодно? Не каждый год будет так как в 2020м, чтобы рост был 50-150%. Будет в основном как раз наоборот. Однако, в случае, например, с Китаем сейчас, конечно лучше взять ЕТФ, так как непонятно что будет с отдельными акциями, а фонд в целом должен пойти в плюс.
Чертов гений! 🔥 Рада, что попала на твой канал!! 👍
Спасибо!
Я бы добавил важную деталь - стоимость акции не зависит от фин положения компании, а зависит от соотношения ожиданий инвесторов и положения компании. Это болшая разница, стоимость компании может расти даже если ее фин положение ухудшается, просто не так сильно как ожидал рынок. Баффет понял, что ожидания инвесторов не измерить вообще никак, поэтому не стоит и пытаться. Блоггеры уверены, что они посмотрят на перспективы компании и увидят что-то такое, чего не видят остальные.
Верно ли сделан вывод ,что покупка Фонд FinEx FXWO ETF Глобальные акции -близко к оптимальному решение ?
Комиссия большая
Посмотрите состав фонда и всё поймёте
@@utka111 что там надо понять? Расшифруйте, плиз, для непонятливых
Спасибо. Полезная информация. Акции. Облигации. ETF. Обвал рынка.
Очень крутой выпуск! Катастрофически продуманно каждое слово и приятно смотреть!
Ты на 100% прав. Я пришла к таким же мыслям после 2 лет активного инвестирования
Все правильно, все дело в психологии- ' я то выигрывал, значит и выиграю в будущем'
Ахах, я как раз и вкладывал в ETF на амер рынок в целом. "Пенсионный пакет" в нем был. Лет 5 копил. А тут оп, и 24 февраля, и ETF "заморожен". И ЦБ говорит: ну сами виноваты, инвестиции - это всегда риск )) Что конечно не отменяет правоты автора...
У вас новый взгляд на старые вещи , это интересно и круто
вы отчасти правы, однако люди - это люди, они подвержены эмоциям, поэтому и смотрят каналы разных инвесторов, копируя те или иные идеи.
Не обижай Кирочку, она классная!))
В плане подачи информации - согласен, я сам часто смотрю ради интереса (новости глянуть, и т.п.). В плане торговых рекомендаций - к сожалению нет, это нерациональный подход, который приведёт к тому, что большинство инвесторов получат результаты ниже среднерыночных (ниже индекса).
@@invest_science а как же большинству инвесторов быть?)
@@DmitriyIvanoff для начинающих - индексный фонд (ETF) на максимально широкий рынок акций. Любая покупка отдельных бумаг - это заведомо проигрышное занятие, у нас есть огромная статистика людей, которые пытались (или пытаются) этим заниматься. Их результаты очень плохие.
@@invest_science а не для начинающих тоже etf, только у американского брокера
он не обижал никого
Блин, а Вы правы чёрт побери!!!
Спасибо, Антон если не секрет, есть ли в вашем портфеле отдельные акции и сколько процентов они занимают в портфеле. Спасибо.
Благодарю, очень нравится ваш канал🙏🔥
Так рубрика инвест-шоу никакого отношения к инвестициям не имеет, не важно каким пассивным или активным. Это просто шоу. Покупка финансовых инструментов по количеству лайков и просто перебором, вы серьезно?) Деньги, заработанные на просмотрах тратятся в этом шоу с целью привлечь трафик и заработать больше. Просто бизнес. Кстати, личный портфель, неафишируемый автором шоу, куда проще и состоит из парочки индексных фондов.
Добрый вечер! Как по вашему: фонды лучше покупать за рубли или доллары для долгосрочного инвестирования? Покупая доллары тоже комиссию платим.....Какое ваше мнение?
Здравствуйте. Валюта покупки не имеет значения, если инструмент один и тот же. Об этом будет следующее видео скорее всего.
@@invest_science спасибоооо,буду ждать с нетерпением!!!!
В защиту киры хотелось бы сказать, что ее задачи:
1 - заработать самой на регулярных видосах
2 - показать что инвестирование в принципе приносит доход больший чем банковские вклады/квартиры на сдачу
Плюс она постоянно говорит про ленивое инвестирование)
по второму пункту - инвестирование *может* приносить.... - в пульсе тинькова у меня более 20к подписчиков и у 99% из них красный портфель ) так что оставляем только пункт 1
Супер канал! Надо все видео посмотреть. Автор - красавец!
ETF не даёт дивиденды, а я не хочу фиксировать прибыль посредством продажи актива.
Очень даже дают:HDV, SCHD
Не уверен,что получу ответ на свой комментарий, но разве не выгоднее избавиться от комиссии фонда и просто самолично купить всё Акции ,например S&P500?
Выгоднее при условии, что вы сможете составить портфель с относительно небольшой ошибкой слежения. Чтобы достаточно точно повторять индекс, капитал потребуется очень и очень немалый.
На рынке ценных бумаг два метода заработать: 1-инсайд, 2-везение.
Здесь речь идет не о заработке, а об уровне заработка, если ты думаешь, что ты самый умный парнишка в мире с микроскопическим капиталом который обыграет рынок, в котором играют в основном финансовые «титаны» с десятками, а то сотнями миллиардов капитала, то ты глубоко заблуждаешься... На рынке ценных бумаг можно заработать, даже более того он постоянно растет, благодаря инфляции, научно-тех. прогрессу и созданию новых товаров и услуг (денег+). Но в том чтобы показать доход выше рынка, это нужно везение, либо очень высокая компетентность + гениальность
@@yaroslavmax4839 так в чём сложность заработать хоть в акциях, хоть в etf: взял нормальных бумаг (особенно на просадке) и держи себе. Никакие титаны и воротилы рынка не мешают это сделать абсолютно никак, и с уровнем будет всё норм.
Не понял, почему при активном управлении растут комиссионные.
Если купить 10 акций на 1000 долларов или фонд на 1000 долларов, то где они появятся?
Только если трейдить, но не инвестировать в долгосрок.
Обычно люди меняют структуру портфеля из отдельных акций - убирают акции, которые перестали им нравиться, добавляют какие-то другие, из-за хорошей отчётности или ещё чего-то. Даже если вкладывают надолго, всё равно меняют портфель иногда. Кроме того, если покупать 10 акций в одинаковых пропорциях, через год скорее всего придётся делать ребалансировку, продавая некоторые из бумаг.
@@invest_science многие фонды делают то же самое, за то и берут комиссию.
Послушайте, но почему нельзя составить собственный фонд из акций? Я например не хочу покупать фонд от финекс так как там 16% занимает один Apple. Уж лучше самому накупить акций из индекса снп500 ( разумеется при наличии финансов) чья доля не будет превышать 5% от портфеля и при этом не платить дикие комиссии российских фондов.
Потому что активное управление (в первую очередь сток-пикинг) в основном приводит к результатам ниже индекса. Apple занимает 16% только в фонде на IT-сектор. Ставка на отдельный сектор - это в любом случае активная ставка, которая не повышает ожидаемую доходность портфеля.
@@invest_science Но в томже фонде FXWO it сектор США занимает 20%. Вы считаете это хорошей диверсификацией?
@@invest_science A в фонде FXUS IT занимает 28%!
А акции стоимости это в основном промышленный сектор. Чья доля там занимает 8%.
@@Aleksander_Ramix я не рекомендую вкладывать только в какие-то отдельные страны или в фонды с нерыночным взвешиванием (FXWO например).
IT весит так много, потому что это гигантская часть американской экономики. Кстати, много, но не критично.
Конечно, можно посмотреть состав фонда и купить те же акции в том же соотношении и держать их без комиссии за управление 💁♂️ не боги горшки обжигают. Если это фонд с активным управлением, то так же можно делать ребалансировку самостоятельно.
Приветствую ребята! Кто-нибудь сможет скинуть ссылку на видео Антона, где он предлагает список литературы? Насколько я помню такое видео существует, но никак не могу найти
покажите уже нам свой портфель)
На каждом канале каждый гнёт свою линию... Ты гнёшь свою, не факт что ты прав на 100 процентов. На том канале например рассказывали что сейчас можно покупать облигации на долгий срок (три года и более). Хотя я считаю наоборот, что не нужно этого делать, так как сейчас непонятная ситуация в стране и неизвестно что будет даже завтра. А они предлагают инвестировать на долгий срок. Как бы там ни было, каждый сам принимает решение...
Лукас на продвижение!
Разумно, но я слышал про несколько проблем которые могут быть
1) ITF и набор акций используется Маркетмэйкерами для получения выгоды от спреда
2) ITF может быть составлен на акции с плечами. Что может привести к маржин колу при просадке, в худшем сценарии банкродство фонда
по пункту 1) не очень представляю о проблемах, а вот пункт 2) это очень даже правдоподобный сценарий который как раз и отыграл с фондом Archegos
Поэтому выгоднее и безопаснее составлять свой портфель на основе бумаг в понравившемся ITF. Однако, придется следить за ротацией поскольку ITF иногда обновляет бумаги
Я конечно не эксперт. И могу что-то не точно донести. Что думаете?
1. Если инвестор сначала совершал только покупки, а затем совершил продажу, то он "заплатил" 1 спред. Это всего в районе 0.1% от капитала при плохом раскладе.
2. Во-первых, вы путаете активное и пассивное инвестирование. Во-вторых, Archegos - это вообще не ETF, поэтому не понимаю, к чему тут это.
ETF всегда раскрывает состав бумаг, входящих в него, и не имеет права менять стратегию. Если фонд заявляет, что он пассивно вкладывает все средства во все акции Японии в рыночных пропорциях (это просто пример), то он только так и делает.
@@invest_science Раскрывает. Процентное соотношение. Разве фонд (контора) который составил ITF не может с плечом взять акции в этот ITF?
@@dmitr8194 конечно может. Тогда описание этого фонда будет, например, следующим: "ETF на все акции США в рыночных пропорциях с кредитным плечом 1 к 3". Такие фонды есть, и вы можете быть уверены, что там всегда будет именно такое плечо.
Если же речь про обычные наиболее популярные ETF, то конечно они не могут использовать плечо. Они даже не могут отклонятся от заданного индекса, какое уж там плечо.
Я правильно понял общий посыл? Нужно брать ETF и не париться)))
причем этот посыл почти в каждом ролике
Да нет же) 1. Баффет не шарит. 2. Смотреть наших активных инвесторов. 3.Читать комменты под их видео, там учат обгонять индекс не вставая с дивана.
)
@@mayskiy5530 да, иди возьми ARK ETF
Важно не просто брать ETF, а девирсифицировать свои покупки. Нужно брать ETF разных стран, чтоб не быть привязаны к страновым рынкам.
@@OleksandrAnishchik помимо Арк есть ещё миллион разных прекрасных etf
Лучшее видео по инвестированию!Просто даже нечего сказать.Браво!
Антон ты лучший! Ещё раз пересматриваю это видео и понимаю что благодаря этому совету не потерял много времени и денег!
"Деньги не берутся из воздуха" - Да, совершенно верно, они берутся из принтера.
Они летят из станка ФРС
@@Servaliums ага да
Интересно, каково теперь мнение о фондах после краха Finex.
А почему оно должно поменяться? У Finex рухнул в ноль только один фонд - на облигации России с хеджем в рубль, но его стратегия предполагала принятие высоких рисков, там были облиги с мусорным рейтингом и ставкой на валюту страны с высоким риском.
Да, остальные ETF заморожены, но это никак не связано с тем, что это фонды - заморожены все иностранные бумаги, которые торговались на Мосбирже.
Надо идти дела делать , а я оторваться не могу😆аж мурашки по щекам😆
Есть одно противоречие.
Сначала автор говорит о том, что по сути управляющие не подготовлены к обгону рынка, что к этому подготовиться невозможно. И что в реальности результат даже у самых матёрых управляющих хуже среднего.
И тут же приводит в пример Майка Тайсона, который объективно, по силе удара, по реакции и технике на 3 головы выше среднего атлета в боксе. И как результат - он несколько раз становился чемпионом мира.
Ну вот против Тайсона я точно не выйду. Но против управляющих активными фондами - а почему бы и нет??? Раз они так никчёмны???
В портфеле стоит иметь долю фондов, долю акций и долю облигаций. Считаю, что полное исключение акций из портфеля - глупый шаг!
Спасибо за комментарий!
Если 6 лучших в мире игроков в покер внесли по миллиону долларов, и один из них уйдет домой с 5.7млн $ (остальное - это комиссия казино), то в среднем они в минусе на -5%. И представим, что все они играют настолько хорошо, что никто не выигрывает стабильно. То один победит, то другой. Но это не значит, что они так глупы, что если вы в следующий раз поиграете с ними, то выйдете победителем.
Что касается акций в портфеле, то ETF на акции - это и есть акции.
Спасибо!
Здравствуйте!
Вы, наверное, знакомы с УК «Арсагера», - у них ПИФы, - это почти то же, что и индексы, и есть сторонники именно ПИФов, а не индексов с доказательствами. Интересно узнать Ваше мнение. Спасибо.
Здравствуйте. ПИФы = активное управление с попытками обыграть рынок. Крайне маловероятно, что это удастся в долгосрочной перспективе.
Очень хочется посмотреть ваш портфель, состоящий из фондов ETF и его результаты. У вас настолько пессимистичная подача материала, что я вообще не понимаю верите ли вы сами в то, что можно хоть что-то заработать на рынке-)))
У меня преимущественно фонды, которые в сумме охватывают все акции мира в рыночных пропорциях.
Доходность была очень высокой, но вы и сами это знаете. В перспективе 10-20 лет средний результат скорее всего будет значительно ниже.
@@invest_science А вот про перспективу, полагаю, этобыло бы крайне занимательное видео-) Не каждый может давать оценку и прогноз по рынку даже на 3-5 лет-)
у Киры по началу тоже довольно хорошие и информативные ролики выходили , это просто сейчас она вдалась в коммерцию и рекламу на канале, и начала снимать - просто потому что нужно что то снимать.. А так то вполне хороший контент у нее был.
Мащенко и прочая шелупонь визжат и негодуют, респект мужик! 👍👍
Зачем им визжать и негодовать? У них нормальный доход, и мы это видим по их портфелям.
Актуально и жизненно . Многие заработавшие в 20 году немалые деньги на фонде , в 21 году потеряли больше чем заработали . Теперь многие из них оформляют банкротство .
Читаю их посты в Тиньке и офигеваю .
С ETF на комиссиях фонду разоришься! Я про те, которые на нашей бирже торгуются.
Если доходность индекса будет выше комиссий, то не разоришься. Но я согласен, комиссии по сравнению с западными ETF довольно высокие.
@@invest_science так все таки, как вы считаете , стоит ли покупать etf на нашей бирже при таких-то комиссиях либо всё же подсобрать сумму (10 000 $ и более) и купить etf через иностранного брокера ?
@@W-Ens ждать и копить можно очень и очень долго, годами сидеть в кэше с отрицательной реальной доходностью...
@@invest_science я понял
@@W-Ens можно начать с наших, а потом перейти зарубеж, как сумма позволит. Ну плюс у нас-это ИИС, если доход белый есть, то довольно выгодно получается за счёт налогового вычета
Собирался вложиться в ETFs, но зачем то полез в акции, интереснее ведь. Итог за пару лет по акциям втрое хуже ETF.
Что ещё сказать, автору лайк.
В итоге доходность ленивого портфеля Киры ~ 27% годовых.
Если будет такая же в течение (или чуть меньше) 20+ лет, то супер, значит она одна из немногих, кто может обогнать индекс
Лучшие советы на данном канале!
Интересно если покупаешь фонд или ЕТФ дивиденды получаешь?
Если работать через мосбиржу - нет. Если покупать на американской площадке, то да. Но платит фонд дивиденды или нет - это неважно, математически нет никакой разницы при прочих равных
Красавчик
Я перепроверил свою доходность и действительно не обогнал индекс и это с учетом реинвестирования дивидентов. Это за 5 лет
Ну если вас прикалывает деньги в доверительное управление отдавать, то флаг вам в руки. Дело не в годовом приросте, а в том насколько человек берет на себя роль управления своими деньгами. Есть люди которым нравится сам процесс управления. :)
Есть и такие. Но в основном люди инвестируют чтобы заработать как можно больше денег, а не для души)). И как раз таки через пассивное инвестирование заработок в среднем выше
Речь не о доверительном управлении
Вы в одном из своих видео говорите, чторост рынка обеспечивают всего 4% акций. Возьмём американский рынок. Вероятнее всего эти 4% входят в индекс S&P500 (компании большой капитализации), верно?. Но кроме индекса S&P500 также растут индексы на компании средней капитализации (напр S&P400) и малой капитализации (напр S&P600). Они растут за свет чего? Тоже за свет 4% акций, но входящих в данный индекс?
То, что 96% акций в сумме покажут результат около уровня инфляции, не означает, что топ-5% покажут плохой результат. Там много хороших акций, не ровно 4%. Просто плохих гораздо больше.
Если я повторяю за Кирой то я не несу издержек за активное управление и значит я в плюсе. Тем более она только покупает и держит, значит нет издержек на покупки и продажи
Как всегда все по делу, хорошо что вышел на ваш канал, грамотные доводы вместо хайпа
очень много некорректных сравнений, типа спортивных аналогий, цитаты от управляющих фондами.. конечно Баффет оставит именно такое завещание, что по сути означает: "ничего не трогай, ничего не меняй, я уже всё сам сделал за тебя". только почему никто из "богоизбранных свидетелей явления фондов" не упоминает о том, что в составе каждого(!) фонда, порядка 15% (а то и больше) - это "мусорные" бумаги? да и комиссии за управление фондами в разы (и более) выше, чем при покупке отдельных акций..
В каком смысле "ничего не меняй?" Баффетт завещал отправить деньги в S&P500, а не оставить как есть.
По поводу мусора - я вам больше скажу, почти все бумаги в фонде - это будущий мусор. И в портфеле из отдельных акций тем более.
@@invest_science я прекрасно слышал про завещание Баффета о вложении в индекс, но по сути это и означает - вложить деньги и ничего не трогать и не делать, т.к. он уже сам всё сделал - создал капитал.. но у ваших слушателей нет ещё более-менее удовлетворяющего их состояния, поэтому я и не соглашусь с вами, что можно ограничится только покупкой индексных и прочих фондов из-за выше указанных причин. фонды хороши лишь для тех, кто не собирается разбираться в финансовых вложениях..
а по поводу будущих мусорных бумаг - это всё патетика, в реальности - мусорные бумаги всегда(!) присутствуют в каждом фонде, и вы не хуже меня об этом знаете..
@@АлександрЬ-ч4п мне тоже так показалось. Я что-то не помню, чтобы Баффет всю жизнь вкладывал в индексы, а потом разбогател))
@@invest_science У вас есть какая то статистика по будущему мусору? Хотелось бы посмотреть наглядную картину. Особенно по сроку становления мусором. Мне кажется, что все таки не мусор, просто происходят поглощения.
@@dont.try.to_search "мусором" здесь считается любая компания, акции которой принесли значительно меньше индекса, это не обязательно плохой бизнес или компания, которая постоянно скатывается вниз. Статистику можно посмотреть у Bessembinder - Do stocks outperform T-bills
Забавно смотреть ролик в 2023 году, когда всем известно, что произошло с этими фондами))))
С момента записи этого видео мой портфель практически не изменился - всё те же ETF на тысячи бумаг всего мира. В принципе, я мог бы сейчас записать ролик с тем же сценарием.
У самого баффета фонд нельзя назвать ни индексным ни деверсифицированным, однако!
Почему же. Фонд диверсифицированный в соответствии с пониманием Баффета. Он вкладывается в то, что понимает, достаточно широко. Я занимался анализом бизнесов с собственниками и понимаю, как презентация в России отличается от реальности))) тут Баффету не место..
@@moralcombat8096 а я и есть тот самый собственник.))))
В общем смысле - ставить все на 50 компаний- с одной стороны это неплохо, а с другой- так себе. Также он прохлопал взлет амазона и ещё с пару десятков компаний( про теслу я не говорю, пока что чисто пиар).
@@АндрейРожнов-ш9к ну как прохлопал... Кто-то ловит рыбу, кто-то бьёт уток))) вы свой бизнес понимаете, возможная стратегия - инвестировать в своем или смежных сегментах - как рисковый портфель, в индексах рисков меньше.
@@moralcombat8096 Баффет- типичный активный управляющий. Но он уникален в своём роде.
я тут недавно понял, что в основном благодаря Вам взялся инвестировать именно в ИТФ. Спасибо!
Спасибо за видео. Вы говорите, что если какой-то активный управляющий обогнал рынок, то какой-то другой активный управляющий проиграл рынку, потерял деньги. Но как тогда растет рынок в целом, если его рост обеспечен чьими-то потерями? Не совсем понял логику вашего тезиса. Почему не может быть такого варианта, что активный управляющий забрал сверхприбыль у индексных инвесторов?
Представим две компании - А и Б. Их в индексе ровно 50/50. Я покупаю их обе. Один активный инвестор решает держать только 30%А 70%Б, а другой активный инвестор - 70%А 30%Б. Капиталы у них одинаковые. Иногда они могут передумывать и торговать между собой.
И как я могу им проиграть?
Что касается роста рынка, у меня недавно было видео на эту тему.
Да это просто за уши притянуто.
Привет
Что можете сказать про структурные ноты,как пассивное инвестирование?
Тинькофф предлагает не плохие ноты с доходность ю 10 процентов на три года.
Это активные ставки, да еще и с огромными зашитыми внутрь комиссиями. Это продукты, выгодные банку, но не инвестору.
@@invest_science это не банк предлагает,а брокер,и понятно,что бесплатного ни чего не бывает.там комиссия с такими купонами все равно отбивается.
Ответственности за риски они не несут конечно,но ее ни кто не несёт кроме самого инвестора,зато гарантированный купонный доход в течении всего срока и если превысит определенный профит,то закроется с профитом.нет волатильности,в отличии от акций.это как раз про пассивное и индексное инвестирование о котором вы говорите на своем канале.в etf тоже комиссии и нет ни каких гарантий их падения и нет гарантированного купона.единственнон,что мне не очень нравится,что если к финишу закрывается в минусе,остаёшься не просевшими акциями а с деньгами за минусом просадки
@@tyksovvalentin структурные ноты - это всегда (или почти всегда) активные ставки на несколько отдельных плохо диверсифицированных инструментов. Комиссии там настолько высокие, что структурные ноты мало кем рассматриваются всерьёз. Если вы введёте название этого инструмента в Яндекс, там уже с первой страницы будет очевидно, что это просто легальный развод начинающих инвесторов.
@@invest_science спасибо
Бред.... Платить комиссию фонду каждый год так себе затея.. Если понимать цикличность экономики, тех анализ и следовать за рынком, то получится заработать без всяких ежегодных комиссий.
Интересно, почему тогда почти никому в мире это не удается. Видимо, не следуют за рынком)
@@invest_science Что означает не удается? какой рост у ИТФ в среднем за 2020? У меня 15% с учетом лосей.
@@limp507 вероятно в двое больше чем у тебя)
@@limp507 CSPX с начала 2020 и до самого конца показал 17%, VOO 16%, UPRO 8%, SSO 20%. Это просто индексы на снп, последние из них с плечом. Делай выводы.
@@МарияТихонова-у5с Мария, а обычный инвестор разве может купить эти индексы?
Какой умница, если у нас есть такие парни, не всё потеряно для России!
У Киры научился, теперь поумничать можно...свой канал раскрутить хочешь? Тогда не какай на других. Кстати, Кира сама говорит, что инвестирование в etf, на её взгляд, эффективнее активного инвестирования
Да, обучение у неё проходил, вся информация на моём канале только от неё (шутка)
Говорить можно что угодно, но её канал явно склоняет людей к активному управлению.
@@invest_science не могу подтвердить эту информацию. Много её видео посмотрел, но не склонился к активному инвестированию. По поводу etf, она мне идею такую подала. Etf, кстати, может кончиться. Его могут закончить в любой момент сами эмитенты. В этом ещё один минус, кроме комиссий
Конечно было интересно... оказывается все просто чем кажется )
Антон, позвольте Вас поправить, Кира не рекомендует, и советует не следовать её выбору, а я захочу-прислушаюсь и возьму, не захочу-не возьму, это выбор каждого👍
Спасибо за убедительные аргументы и спокойный, добрый тон повествования! Удачи.
В ETF на нашем рынке нужно платить большую комиссию за управление (компании Финекс). А иностранные ETF не попадают под ЛДВ, поэтому при продаже придется заплатить большие налоги. Можно самому составить простенький индекс, например, из акций, входящих в Доу Джонс и пассивно в него инвестировать.
Спасибо за комментарий!
Самостоятельно скопировать индекс практически невозможно. Для отслеживания придется часто совершать сделки, терять на комиссиях и спредах, платить налоги, тратить время. В итоге платим ещё больше, чем в случае с ETF.
В качестве альтернативы можно повторить индекс лишь частично, как предлагаете вы, но тогда доходность будет значительно ниже индекса, поскольку почти все купленные акции покажут в будущем плохой результат, а попасть в будущие компании-ракеты с портфелем из 10-30 акций будет затруднительно.
@@invest_science Я правильно понимаю, что индекс содержит компании в долях, пропорциональных их рыночной капитализации. Растет капитализация, растет и доля в вашем индексе. И отличие какой-то компании на несколько процентов от индекса не ведет к значительному снижению доходности. Сравните доходности индекса S&P500 и D&J. Казалось бы S&P должен быть ракетой, а D&J с жалкими 30 компаниями где-то там в хвосте. Но практика показывает, что это не так.
@@TheBearDima структура индекса периодически меняется, нужно реинвестировать дивиденды, причем моментально. Сделаете не моментально - будете упускать прибыль. Кроме того, некоторые акции стоят неподъемно много, и если брокер не поддерживает дробные значения (0.13 акций, например), то нужен капитал в миллионы долларов для нормального отслеживания.
Сравнил доходности S&P500 и Dow, первый показывает более высокий результат. Но даже если бы было наоборот, это ничего не доказывает: в некоторых акциях может быть больше риска. Так, индекс на акции мелких компаний обгонял S&P500, но это не значит, что мелкие компании лучше больших. В них, возможно, просто больше риска. Кроме того, низкая диверсификация сама по себе повышает риск без повышения ожидаемой доходности.
@@invest_science А если не моментально реинвестировать дивиденды, а сходить покурить, я сколько процентов от портфеля на этом потеряю и с какой вероятностью? :)
Здравствуйте! Если не секрет, скажите пожалуйста, вы сами занимаетесь инвестированием? Через российского брокера или зарубежного? У вас вообще нет акций в портфеле? Ваш депозит более 3 млн? Годовая доходность с учётом инфляции около 6%? Спасибо за ответ!
Здравствуйте.
Да, инвестирую, использую зарубежного брокера. Акции у меня только через ETF. О капитале предпочитаю не говорить. Годовая доходность была значительно выше 6%, но это связано с тем, что последние годы рынок показывал очень высокий результат.
Юноша, рынок это НЕ игра с нулевой суммой! Деньги на нем как раз БЕРУТСЯ из воздуха 😂 Я уж не говорю про такую очевидную ведь, как «количественное смягчение», 😂 но даже любая производственная деятельность по своей сути «деньги из воздуха» будь это добыча природных ресурсов, сельхоз производство, да и вообще любая деятельность, дающая прибавочный продукт. Именно поэтому рынок на долгосроке ВСЕГДА растет.
Речь не про пассивное инвестирование, а про активное. Попытки обыграть рынок являются игрой с нулевой суммой. Если рынок вырос на 10% за год, то кто-то заработал 11%, а кто-то - 9%.
Более подробно вы можете прочитать в статье "Арифметика активного управления" Уильяма Шарпа, лауреата Нобелевской премии по экономике
Отлично всё разложил, сравнение с Баффетом доходчивое
Etf которые есть Мос бирже на рос. рынок мне не нравятся, т.к. там очень большая доля нефтегазового сектора. Поэтому решил набирать акции отдельно.
Россия и состоит в первую очередь из нефтегазового сектора, и вы правы, для инвестора это плохо. Для диверсификации по отраслям необходима глобальная диверсификация, поскольку на российском рынке компаний в принципе очень мало. Если держать в портфеле акции разных стран, то даже с учётом сильного перевеса России в нефтегазовый сектор, общая доля этого сектора в портфеле будет не очень высокой.
Отдельные компании почти никогда не приносят прибыль, об этом у меня есть отдельное видео.
@@invest_science в индексы попадают не все компании, например в индекс Мосбиржи входит 42 компании из нескольких сотен присутствующих на бирже и в снп 500 та же история
@@МихаилМинько-б6м я и не предлагаю покупать ETF на S&P500. Если есть доступ к иностранным биржам, лучше покупать более широкие ETF. Но в России они не торгуются.
@@invest_science Не знаю какие это етф, но скорее всего они тоже отобраны из большего числа эмитентов. Читал обмен мнениями с бородатым блогером, тема етф интересна и я рад что обнаружил ваш блог где подробнее обсуждают эту тему. Меня она тоже интересует, с сентября начал торговать етф. Но мне кажется вы слишком идеализируете етф, это хороший инструмент, но не идеальный.
@@МихаилМинько-б6м ETF никогда не охватывают весь рынок акций, но вполне могут охватить 99%, например. Это не идеальный инструмент, потому что идеальных инструментов не существует.
Как понять что управляющие фонда не обнуляют клиентов? Отцу оформили доверительное управление от паевого фонда Альфа капитал на акции США и сразу сняли 3 процента за то что он отдал деньги в управление, через неделю набежало 1000₽ налога при нулевой прибыли(пытались закрыть пай в первый же день, но Почта банк не дал). Все ли управляющие фондов-волки позорные с Уол стрит?
Осталось теперь канал деньги не спят и салодин
Я только на Васю смотрю, его советы не слушаю
Солодин топчик и Олейник
А мне понравилась Смирнова. Коротко и по делу, причём по делу на конкретный момент
благодаря ей я вышел на этот канал а это чего то стоит . потомучто он мне очень нравиться