Три ВАЖНЕЙШИХ правила инвестирования на фондовом рынке
HTML-код
- Опубликовано: 26 июн 2024
- Инвестируйте с +8% доходности на JetLend: jetlend.ru/go/is258
Мой Телеграм-канал: t.me/invest_science_channel
Поддержать канал с российской картой (спасибо!) - boosty.to/stockmarket/
Поддержать канал с картой иностранного банка (спасибо!) - / investscience
Карта Тинькофф: 5536 9138 0537 8086
Связь в Телеграм: t.me/invest_science
Почему диверсифицикация - основной способ улучшить результат при инвестировании на фондовом рынке? Как за счёт диверсифицикации можно повысить доходность? Правда ли, что портфель из нескольких сотен акций почти не отличается по характеристикам от портфеля из 20-30 бумаг?
Также обсудим, почему на рынке акций не существует безрисковых стратегий, даже если покупать только дивидендные бумаги, и даже если инвестировать на срок 20-30 лет.
-------------- РЕФЕРАЛЬНЫЕ ССЫЛКИ ---------------
► Tinkoff Black - моя основная карта для России: www.tinkoff.ru/sl/1i3roccjfC9
► Тинькофф Инвестиции - удобный брокер, но с высокими комиссиями: www.tinkoff.ru/sl/60uGIV42LGD
► Interactive Brokers - бонус 1% на все пополнения в первый год (без доп.условий): ibkr.com/referral/anton180
Мой основной брокер. Подходит не всем, особенно если вы живёте в РФ
-------------- РЕКОМЕНДУЮ ПОСМОТРЕТЬ ---------------
Покупать ли акции России? - • Стоит ли покупать росс...
Единственный способ заработать на бирже - • Единственный Способ За...
--------------------------- ТАЙМКОДЫ ----------------------------
00:00 Вступление
00:35 Правило 1
06:11 Широкая диверсифицикация - миф?
07:52 Правило 2
10:07 Правило 3
Рекламодатель: ООО «ДжетЛенд», ИНН
7724451748, ОГРН 1187746779868
токен Kra23hURx
#акции#фондовыйрынок#инвестиции
![Remble - Colors (ft. Mozzy & Stoneda5th) [Official Music Video]](http://i.ytimg.com/vi/KF-3AU9g9xg/mqdefault.jpg)
Подпишитесь на телеграм-канал на случай блокировки Ютуба в РФ:
t.me/invest_science_channel
С подстрижкой 🙂👌
Без отдачи
дякую киць
Мама деньги дала на стрижку )
@@dumandauren7390свела в парикмахерскую.
Он просто голову помыл
Антон, поздравляю со 100 тысячими подписчиков. Надеюсь и дальше твои видео будут полезны, а не представлять из себя рекламу курсов, как у большинства финансистов)))
Спасибо!
Некоторые курсы могут быть полезны, просто в основном у них плохая репутация из-за того, что авторы продают "воздух".
Модельная внешность + мозги это двойное комбо!! 👍💪
ты моя модель 😉
А как вы отличаете модельную внешность от немодельной?
В моей юности такое называли причёской: "ЭМО-Г*тлер-человек паук" =)
Захожу на видео этого канала чтобы узнать что я буду бедным чтобы я не делал ))) вокруг одни риски а прошлое ничего не гарантирует как и ничего никто не гарантирует
😄
Занимайся не инвестициями, чтобы выбраться из бедности.
@@user-gk3on5dj9n, без инвестиций не получится.
Живем себе, живем... каждый как может
@@voovvvv мать моя говорила тоже: ты живи и другим не мешай жить, понимаешь?
Как всегда отличное видео, спасибо!
Спасибо, Антон!👍
Спасибо за видео! Я очень рад, что нашел твой канал!
Спасибо за видео! Было бы интересно еще больше научпопа с разбором теории и графиками
Вау! Уже 100тыс. Поздравляю, так держать!
Спасибо за полезный материал
Антон, спасибо за Вашу работу!
Крутое видео! Спасибо Антон!
Спасибо большое
Спасибо, Антон, за обзор и полезную информацию!!!
Отличный канал 👍🏻
Спасибо!
Ну очень интересно!!!
Спасибо
Красавчик!!!!!))))
Не могу не похвалить за такую классную стрижку
Концовка с пожеланиями особенно здорово получилась) лайк!
Антон, добрый день! По аналогии твоего прошлого видео "почему я ненавижу дивиденды" Кроме портфеля 20% облигации и 80% акции рассмотри, пожалуйста, ещё популярные портфели для пенсии: а) 70% облигации 30% акции, б) 33% акции, 33% облигации, 33% золото
Уже было где-то
Постриглись, очень хорошо выглядите!)
Отлично. Отлично. На десятки лет покупка акций.
О, новая стрижка👍🏻
Спасибо большое за видео. Антон а можете рассказать о российских бпиф . Что сейчас с ними, заблокированы или нет. В приложении цифирки бегают, а графика продаж нет
Господи . Я не знаю как ты пришёл к старой прическе , но как оказалось ты невероятно красивый парень!
Лайк за новую прическу и качественный контент!
Включил видео только для того, чтобы увидеть новую причёску💇♂️
Люблю ставить ваше видео перед сном фоном на скорости воспроизведения 0,75, хорошо засыпать
Правда или шутка? У меня просто тоже есть такие каналы
попробуйте на скорости 0,25 лучше!
@@invest_scienceправда. А ещё так же хорошо засыпается под научно-популярные документальные фильмы о космосе
Автор эксперементирует с причёской. 👍
Верни хвост)) Подписалась на такого симпатичного длинноволосого молодого человека, а это были старые видео) для меня это действительно была фишка и крючок для того, чтобы заинтересоваться)
Расскажи про криптовалюту. Стоит ли вкладывать?
Огонь
Сейчас лучшая прическа !!! Оставляй
Стрижка отличная, так лучше.😂
Вижу кореляцию между новой стрижкой и количеством дизлайков(они уменьшились) так првада лучше. Спасибо за видео
Да, да, главное стрижка. Теперь костюмом надо заняться.
Просто красавчик😂
Сложно ли самому открыть закрытый фонд? Чтобы не платить налоги на дивы? Или если мне не нравится, что в индексе мосбиржи только 42/45 компаний.
Новый имидж 👍
Настолько содержательное и полезное видео, что сначала кажется - другие снимать уже не надо. НО, это не так, ведь век живи - век узнавай новое. Спасибо! 💖
Остается надеяться и прилагать усилия, чтобы и в НАШЕЙ стране проживания ситуация однажды стала стабильной.
Мой "Богатый папа"))
У меня два порфеля: один диверсифицированный фондами Финнекс, а второй три акции Нвидия , Тесла и шорт Пфайзер.
Фара, когда новый альбом?😅
прическа: "пассивный" инвестор
Риск не уничтожим, он как минимум системный, так что чем сильнее выпрямляем волатильность, тем сильнее "выстрелит" при системном кризисе. Американцы научили вас усреднять и "вымпрямлять" - поэтому так все уязвимо для черных лебедей. Гораздо лучше - стратегия штанги Нассима Талеба. Для этого надо иметь два условных актива, один из которых составляет 90% высококонсервативный, а 10% высокорисковый. В таком случае эти 90% компенсируют упадок по 10% высокого риска со временем, однако если эти 10% дают высокий доход, он в принципе не ограничен. Что повышает вашу общую доходность, и не позволяет терять большую долю или весь капитал при системном риске. Ключивым моментом для вашей общей доходности служит "белый лебедь" когда эти 10% высокого риска в приниципе дают очень высокую доходность при позитивном событии.
😂👍Ощущаю, как будто вы записали видео специально для меня🤗
Я подумал на превью молодой Майкл Бьюри xD
С апдейтом причи🎉
Антон здравствуй. Нужен твой совет специалиста. Какого брокера порекомендуешь для начинающего инвестора: БКС или Тинькофф инвестиции? Спасибо за помощь.
У бкс меньше комиссия
Что-то большинсво комментаторов про форму, а не про содержание
Ждём 3 видео с подробным разбором каждого из 3-х правил.
Если вы берёте 10+ акций то проще взять индексный фонд.
Всё искусство побеждать рынок тогда заключается в том, чтобы собрать свой фонд с более выигрышными компаниями и соотношениями чем это сделали профессионалы из Nasdaq и S&P500, что сделать могут не только лишь все, мало кто так может сделать.
Я так и не понял. Наговорил чего-то быстро и я упустил суть. Так в итоге какая диверсификация оптимальна? 30 акций или 500? Нужно больше конкретики.
Хорош
не понимаю я это зомбирование самого себя про то что НУ ВАЩЕ ничего невозможно предсказать, риски кругом риски и рисками погоняют, поэтому вкладывайте в индекс и держите его всю жизнь.
Почему же? У меня много роликов о "предсказаниях". Можно с высокой долей вероятности сказать, что акции принесут более высокую доходность, чем облигации, а облигации - более высокую, чем золото например.
Такая прическа гораздо лучше!
Добрый день. А почему вероятность обгона индекса равна 48.4% при наличии 500 компаний в портфеле? Обгон какого индекса тут имеется ввиду? Я думал что при наличии 500 компаний в портфеле - скорое уменьшится вероятность обгона
Не могу привыкнуть к новому ведущему.
Антон, советую посмотреть в сторону философии инвестирования Уоррена Баффета)))
Часто привожу его цитаты на своём канале.
VT же фонд на все акции мира?
А у меня уровень просрочки в джетленде к 4% приближается диверсификация более 600 займов. Нулевая просрочка это всего лишь везение, точно также как просрочка в 10% будет невезением😉
У меня в моменте доля задержек была выше 4%, но резко пошла вниз. В целом я согласен, что мне повезло иметь число просрочек ниже среднего
Антон, здравствуйте! Хотелось бы узнать ваше мнение (хотя бы в виде ответа на комментарий) на такую тему: В какой момент стоит выводить капитал и жить на него, если нет наследников/инвестор не планирует оставлять наследство? А капитал с собой ТУДА всё равно не заберёшь)
Спасибо
У нормальных людей, обычно, есть наследники.
Ну тут логично. Выводить тогда, чтобы было столько, чтобы они закончились до конца прямо в последнюю секунду жизни.
@@russiandream11 и жили они долго и счастливо и кончились в один день.
@@user-vx5ku8so9m нормальные люди, обычно, не учат других жить
Идеальная точка отчёта эта самый пик кризиса, когда акции упали и в впереди невероятный рост
Помолодел на лет 5
У инвестора одно правило "купи и держи"
Многие до сих держат иностранные акции ) и возможно всегда буду держать )))
то есть если я одновременно коплю и на пенсию и на жильё, то лучше как-то разграничивать эти накопления?
И да, и нет. Посмотрите середину этого видео: ruclips.net/video/be82RYU7WPU/видео.htmlsi=aB62im3ttT8-NO9e
Ну или целиком посмотрите))
Накопления на жильё не могут быть в акциях. Вклады, облигации - максимум.
С такой причёской лучше, чем когда пробор посреди головы
Надо же. Знаменитый Bully Maguire решил дождаться, когда Антон раскрутит канал до серебряной кнопки, чтобы затем отжать его себе. Однако подачу материала сохранил в том же виде, так что красивые рассказы про неизбежные иксы и ракеты нам не грозят. Это хорошо.
Тобби?
@@parktronik7120 , Bully Maguire’ом в народе называют дерзкого и уверенного в себе Питера Паркера после получения черного костюма в третьем фильме.
👍
Кто этот красавчик на видео, и где Антон?
Похорошел
Подскажите как в современных реалиях инвестировать в etf? И какой бпиф лучше выбрать в России? Может быть видео об этом сделаете?
Было уже. Он разбирал там Tmos, eqmx, sbmx
@@vladimirmokeev2856 если не сложно ссылку на видео или как оно называется?
У меня первоначальный горизонт инвестирования - 2 года, затем планирую вкладываться до пенсии.. Получается сейчас лучше выбрать облигации нежели акции? Но облигации не отбивают даже инфляцию (реальную а не по бумагам)
А откуда тогда взят срок 2 года?
@@invest_science через 2 года бОльшая часть накопленных средств будет выведена и начну накопление уже сроком от 10+ лет и более..
Другой момент что из пассивных фондов в России не такой большой выбор и назвать их диверсифицированными можно лишь с натяжкой, так как при падении Индекса сыпятся как отдельные акции, так и фонды, так что корреляция видна.
Другой момент что хочется за эти два года максимально приумножить вложенные средства поэтому и обдумываю возможно всё же стоит вкладываться больше в отдельные акции.
Но согласен если брать тот же срок в 5 лет, то просто индексные фонды показывают лучше результат чем отдельные акции и это легко проверить.
А такая прическа тебе больше идет
А ещё важно понимать, саму бумажку диверсифицированного фонда тоже могут заблокировать. Поэтому важно понимать это и диверсифицироваться в этом, не держать одну бумажку фонда
Тут речь скорее про способы покупки и хранения, а не про количество бумаг. Абсолютно все иностранные бумаги, купленные через Мосбиржу, были заблокированы, потому что все были куплены на одной бирже одной страны.
@@invest_science а что вы думаете о диверсификации по фондам? Например покупка VT это плохая диверсификация ведь это риск, что все ваши деньги находятся у одной компании.
Антон, спасибо за видео! Вопрос по первой картинке, вы сказали, что при покупке 50 на 50 мы увеличим доходность и снизим волатильность, но разве это так? Что-то мне подсказывает, что в среднем они должны иметь такую же доходность. С волатильностью согласен
К сожалению, Антон не упомянул, что это магическое увеличение соотношения доходности к риску появляется не просто от покупки двух акций, но и постоянной ребалансировки. К примеру, раз в год продавать одни акции и продавать другие, что бы их соотношение вновь стало 50 на 50. Без этого, доходность бы конечно лежала точно посередине между двумя акциями, а волатильность (т. е. риск) бы даже повысилась, причём существенно!
Причём я посчитал сначала по формуле, не поверил себе, и даже написал маленький скриптик для примера. Допустим, у первой акции цены были такие: 1,5,2,3,6,4; тогда её среднеквадратическое отклонение (оно же волатильность, оно же риск) будет примерно 1.71. А у другой акции цены были 1,2,3,2,4,1; тогда её среднеквадратическое отклонение будет около 1.07. А вот у простого портфеля из этих акций (без ребалансировки) отклонение будет аш 2.43! Поэтому вся "магия" состоит именно в ребалансировке, а не в диверсификации самой по себе.
@user-co6qk3hl9z это не так. Вы можете представить два актива, один из которых вырос на 100%, а другой упал на 50%. На следущий год всё произошло наоборот. Доходность такая же, как у тех инвесторов, которые купили две эти бумаги отдельно, но волатильность ниже. Да, с ребалансировкой результат был бы выше, но и без неё он выше.
@@invest_science Да, вы правы, такой вариант я не учёл. Здесь волатильность портфеля действительно уменьшается по сравнению со средней волатильностью отдельных акций. Точнее даже, она будет точно на уровне более низковолатильного актива.
Интересно было бы узнать формулу для общего случая, как ведёт себя волатильность в портфелях.
@user-co6qk3hl9z представьте два актива за два года:
Год 1: -50%; +50%
Год 2: +100%; -33.333%
Портфели из двух этих отдельных акций показывают значительную волатильность. Портфель из двух акций вместе показывает нулевую волатильность.
Позволил себе поход к парикмахеру только пробив 100к подписоты - вот это целеустремленность!
Когда человек с длинными волосами меняет стрижку на короткую, то платит не он, а ему.
Но шутку оценил - действительно, совпало с пробитием планки в 100тыс :)
Это же фараон!
Хочу отрастить длинные волосы, но…вижу что многие отказываются от них в пользу коротких стрижек…думаю стоит ли начинать?…
Длинные на короткие сменить довольно легко, если передумаете. Это в обратную сторону медленно)
Я в старшей школе ходил с длинными волосами. Меня хватило на полтора года. Очень неудобно и нужно ухаживать за ними.
Это как бы не совсем так. Дело в том, что если вы набираете большой портфель, то вы не можете оценивать его объективно, т.е. вы не отслеживаете положение дел в компаниях. Имея 5-10 компаний (разных областей) вы можете их отслеживать, а имея большее количество это уже практически невозможно, если конечно вы не проф инвестор. Так же очень важно понимать зачем вы покупаете ту или иную акцию, каковы её перспективы, как компании, так и отрасли в целом. Каковы критерии выхода из неё. Например я не понимаю перспектив бизнеса аэрофлота или мтса, а потому я их не покупал и не буду покупать. Зато отлично понимаю бизнес POSI или фосагро, а потому в феврале 22 у меня пол портфеля было фосагро, благодаря чему он не уменьшился, а потом когда фосагро ушел в боковик, я переложился в пози и +136% на нём заимел (правда перекладывался не только в него, но и в сбер за 120р-150р, но там усреднял, а потому сколько в плюс не знаю).
Информация, о которой вы пишете, общедоступна: она уже вложена в цены. Поэтому акции бесперспективного бизнеса вполне могут принести прибыль.
Поскольку держатели отдельных акций почти всегда получают результат хуже рыночного, не представляю, зачем мне знать что-то о компаниях, которыми я владею. Это просто мировой бизнес, который оценивается активными участниками торгов.
@@invest_science Проблема в хайп проектах. Цена на ту же всеми любимую галю была 40$ или на не менее любимый перч тоже была не маленькой. Однако зная бизнес и его перспективы, инвестировать в это сразу начинает казаться крайне сомнительным удовольствием. Тем более что более сильные компании с понятными бизнесами, даже в случае падения с больше долей вероятности восстановятся. Ну и морально гораздо легче видеть минус по хорошей бумаге, чем минус по непонятной (вы банально не понимаете что происходит и что будет дальше).
Чем бы дитя не решилось.
Тебе идёт новая стрижка. Красавчик. И в линзах лучше чем в очках. Просто секс.
Вопрос: если индекс третьего эшелона даёт в двое большую доходность, чем индекс моекс, то почему бы не сделать фонд третьего эшелона) В других странах куча фондов компаний с малой капитализацией. Почему у нас нет?
Антон вы рекламируете Джетленд. Агрессивная реклама как и у многих других блогеров. Но есть ещё платформа Поток. Какая думаете надёжнее?
Какой процент от портфеля можно задействовать на эти займы бизнесу?
Я не вдавался в детали других платформ, но странно задавать мне такой вопрос в комментариях как минимум из-за конфликта интересов.
Обычно альтернативные инструменты занимают от 0 до 10 процентов от портфеля, но и внутри них тоже должно быть какое-то разнообразие, если портфель большой. Золото, например - тоже альтернативный инструмент.
#ВерниВолосы!
Решили нас удивлять новыми прическами каждое видео? 😂
Я думаю нужно было объяснить, почему кривая линия между активами не прямая, а именно кривая. Или ответ "Просто потому что" или "так исторически сложилось"?)
Очень правильный вопрос.
Эту линию можно построить по тем исходным данным, которые я указал в ролике. Она имеет такую форму из-за того, что диверсификация снижает риски.
Это две случайные величины, имеющие некую корреляцию. Их сумма с весами может иметь график средней амплитуды колебания от линии тренда разной формы, но визуально будет такой серп.
3:44
Нет.
Это так не работает.
Представим себе 101 далматинца-инвестора.
У первого - акция А1
У второго - акция А2
...
У сотого - акция А100
А вот 101ый далматинец имеет диверсифицированный портфель из ста акций А1-А100. Очевидно, что его доходность не превысит средней доходности первых ста далматинцев. Да, он наверняка будет лучше медианы, но ... доходность тех, кто обеспечил преобладание средней над медианой будет при этом НАМНОГО выше.
Диверсификация - это всегда обмен риска на доходность.
Пример ещё проще - вы пришли в казино со стопкой фишек. Можно поставить всё на 19 красное, а можно сделать много маленьких ставок. Второй способ надёжнее, но более выгодным от этого он не становится.
И в чём же тут обмен риска на доходность? Его результат выше медианы, и при средней доходности (такой же, как в сумме у остальных) он снизил риск. Это бесплатный ланч.
Пример с фишками в казино также отличный - вы снижаете риск при той же ожидаемой доходности (в казино она отрицательная). Если бы я был вынужден поставить деньги в рулетке, конечно я бы поставил на все поля.
@@invest_science
"...Его результат выше медианы, и при средней доходности (такой же, как в сумме у остальных) он снизил риск..." Да, именно так, но он снизил не только риск, он снизил и долю выигравших активов. Те кто не диверсифицировал рисковали больше, но их выигрыш значительно выше среднего (иначе средняя не была бы выше медианы). Это чистая математика. "...Если бы я был вынужден поставить деньги в рулетке, конечно я бы поставил на все поля..." если ваша цель поиграть подольше - то ход верный. Но на ожидаемый выигрыш (произведение вероятности выигрыша на его величину) это не повлияет. Во сколько раз вы увеличили первый множитель, во столько же раз уменьшаете второй. 90процентный шанс заработать 100 долларов ничуть не лучше 10процентного шанса заработать 900 долларов. Он просто психологически комфортнее.
Первое правило инвестора научиться выговаривать диверсификация. А потом без ошибок его писать.
А вы тоже смотрели только на его прическу?🤩
недавно общался со знакомым из США и узнал для себя интересную информацию о автореинвесте дивидендов без платы налогов. То есть можно настроить автоматический реинвест после поступления дивидендов и якобы не нужно платить налогов с поступивших дивидендов, а лишь после продажи акций. Антон, вы что-то слышали об этом?
Может в США и есть такое, например на каких-то пенсионных счетах. Но я не интересовался этим вопросом, всё равно это не актуально для тех, кто живёт за пределами Америки.
@@invest_science просто знакомый очень удивился, говорит то есть вы платите налоги дважды, после поступления дивидендов и после продажи акций. Еще интересно узнать платят ли они комиссию какую-то за реинвест.
За подстрижку- шишку
Опять новый ведущий😂
почему если я куплю волатильную акцию и не волатильную, мой результат не будет посередине, а будет по той кривой кракозябре? а если два одельных человека - один купит волатильную акцию, а другой неволатильную, то их средний результат будет посередине (2:40)?
Из-за диверсификации.
Представьте портфели двух инвесторов. Портфель первого в первый год немного упал, у другого - сильно вырос. Во второй год всё произошло наоборот. Оба они испытали то некоторое падение, то сильный рост - это и есть среднее.
Но если бы ваш портфель был суммой двух этих портфелей, то вы вообще не испытывали падения - только рост. Это лучше, чем их средний результат.
Jetland рискованно
Рассказывал про рынок, потом -"ну, вообще, круто в джетленд и у меня подборка вкладов в тг. В Россиюшке все риски не компенсируемые. Вопрос только в горизонте. Советские деньги давали безрисковую доходность 30 лет. Потом бац! Теперь безрисковые периоды укоротились.
Рыночный риск может быть некомпенсируемым, если рынок сильно ограничен и у основной доли его участников нет возможности продавать акции (в том числе в шорт).
Вопрос только в том, что если Jetlend обанкротится, вдруг выяснится, что никаких 250 компаний в портфеле впомине не было. Как то так 🤷🏻...
Скорее всего никогда - в случае, если ЦБ действительно контролирует деятельность краудлендинговых платформ (а он должен), т.к. вложенные инвесторами средства не могут быть выведены на обычный счёт самой компании, только в качестве займов другим.
@@invest_science ЦБ у нас даже инфляцию толком не контролирует, а должен.
😅
Сын маминой подруги😊
А, что если инвестировать диверсифицировано и учитывая P/E Шиллера? Не лучше ли так будет для доходности, выкинув из портфеля сотни компаний, которые в перспективе окажутся в проигрыше, относительно широкого индекса?
Для доходности - да, вполне вероятно что будет.
Когда ждать видео "Как удачно вложить свои волосы" ?
Такого видео не будет, но раз уж вы об этом написали - я получил 250$ :)
Плачу тысяч долларов и на следущий выпуск выходите с фингалом!!)))
Посмотрел я полный список тех, кому ЦБ дал эту лицензию... Около 5% юрлиц действительно что-то интересное из себя представляют. Остальные 95% - полный мусор. У некоторых даже сайт не загружается. У вторых сайт почти пустой, у третьих на сайте какой-то скам, у четвёртых просто плохо сделан сайт и непонятно, что предлагают. И т.д. и тп... так что гпошь цена этой лицензии. Они похоже не полверяли, кому её давали даже.
Хотя к Джету, Потоку, Лендеру я отношусь хорошо