@@raimundononatocampo1 Sim. Do 25 ao 26 lucro crescente. Do 26 a 27 o lucro vai decrescendo. Do 27 em diante fica no zero a zero. E na queda do ativo lucro decrescente até o 23 ... abaixo disto prejuízo ( mas que pode ser encarada como uma oportunidade de compra)
Parabéns pelo trabalho. Mas particularmente não gosto de tamanha complexidade. Todos os meses faço operações objetivando rentabilizar minha carteira. Dificilmente compro as ações, simplesmente quando quero comprar, vou lançando puts, até ser exercido. As q tenho na carteira, se estão acima do meu preço de aquisição, lanço calls. Nessa série S e G fiz 13, rolei apenas uma. Todas deram certo. Sem tanta complexidade. Admiro o trabalho, só que seria inviável pra mim, sucesso
Se for opção modalidade americana ( na qual pode ser exercido antes do vcto) é certeza que não. Na opção europeia tbm acho que não .... creio que irão chamar margem para qqer um dos casos, mas confirme na corretora.
Pode. Porém tem que comprar o papel para cobrir a venda da CALL e ter o dinheiro para cobrir a venda PUT. Se o papel ficar abaixo de 29,50 compra a ação, se ficar acima entrega o papel.
Neste caso, as três call de 27,00 cobrem as de 26,00, pois a operação está travada. A call restante de 26,00 é exercida com a venda do papel. Sem problemas.
Vc terá 1x o Ativo Objeto e quanto aos 3x para cobrir a CALL vendida de 26 será absorvida pelo lucro recebido pelos prêmios ( CALL vendida - comprada). A conta que ele chega no múltiplo de 3x é exatamente para isso.
Se o papel ficar abaixo das travas de baixa, no vencimento, vc ganha o valor do prêmio vezes a quantidade de opções. 0,40 x 3.000=1.200 0,80 x 1.000= 800 Total = 2.000 Que representa a diferença do preço de custo e o preço pago no papel, 25,00 - 23,00 = 2,00 1000 x 2,00 = 2.000. Como ele mostrou no vídeo, um ganho de 8%, ganho máximo. 2.000/25.000 = 0,08 Com a vantagem que, se ficar entre 23,00 e 26,00, vc ganha a diferença entre o valor que fechou o papel e o seu custo, que foi de 23,00. Parabéns, mestre Su, por nos passar seu conhecimento tão valioso.
@@raimundononatocampo1 E se ficar acima, porque tem prejuízo? Seria a limitação do ganho por ter que entregar o papel com preço menor? Só isso não entendi
@@adrianolago se o papel ultrapassar as travas de baixa, vc tem prejuízo pq apostou na queda da ação e não na alta do papel. vc errou na aposta pois a queda não ocorreu. Esta é a razão do prejuízo. O prejuízo na trava de baixa em geral é maior do que na trava de alta. Dependendo do valor do prêmio recebido. Ele é determinado pela diferença entre os strikes da trava, menos o valor do prêmio recebido vezes a quantidade de opções. Assim, neste caso, como a diferença nos strikes é de um real (26 - 25) e o prêmio é de 0,40, o prejuízo será de 1,00 - 0,40 = 0,60 × 1.000 = 600. Portanto, vc leva o prêmio, mas devolve a diferença entre os strikes. Abraços!!
O custo foi de R$ 23. O lucro máximo será obtido se o valor do papel do papel ficar situado em torno de R$ 26 no vencimento da opção vendida. Entre 26 e 27 diminui o lucro até zerar caso o valor do papel passe de 27.
Uma dica antes de usar qualquer termo primeiro explica de forma clara oque é!... Por exemplo blacknshow não faço bulhufas de ideia do que seja isso o mercado financeiro é lotado de termos e nomes difíceis... os professores de plantão tem de simplificar o aprendizado ao invés de dificultar👍✌️ No mais show de bola
Se você chega num vídeo como esse sem saber o que é Black-Scholes, melhor ir estudar um pouco mais, se for explicar cada passo o vídeo fica com 3h e menos objetivo. Tem outros vídeos que você pode procurar o que significa esses termos.
Não esqueçam o canal mestre dos derivativos... ótimas explicações sobre derivativos e manejos...do prof Su
Criar e cultivar psicologia de operação saudável fará toda a diferença é nossa conduta que traz resultados no Mercado Financeiro Parabéns!
Tem muitas premissa nesta análise. Arriscado num mercado com tanta volatilidade quanto o nosso.
@De tudo um pouco
Acima de 26,00 vc tem que entregar o papel.
@@raimundononatocampo1 Sim. Do 25 ao 26 lucro crescente. Do 26 a 27 o lucro vai decrescendo. Do 27 em diante fica no zero a zero. E na queda do ativo lucro decrescente até o 23 ... abaixo disto prejuízo ( mas que pode ser encarada como uma oportunidade de compra)
Parabéns mais uma vez pela sua didática.
Parabéns pelo trabalho. Mas particularmente não gosto de tamanha complexidade. Todos os meses faço operações objetivando rentabilizar minha carteira. Dificilmente compro as ações, simplesmente quando quero comprar, vou lançando puts, até ser exercido. As q tenho na carteira, se estão acima do meu preço de aquisição, lanço calls. Nessa série S e G fiz 13, rolei apenas uma. Todas deram certo. Sem tanta complexidade. Admiro o trabalho, só que seria inviável pra mim, sucesso
Só vídeo top!
Fazer operações dessas em papéis sem liquidez e/ou papéis com muita vol como vale recentemente e Petro meio arriscado principalmente no risco downside
Professor, qual o momento exato pra sair de uma operação no caso de perda?
Cara vc é muito fera ...
Pena que sou burro pá caceta...
Gostaria de aprender essas coisas
Gostaria de entender 😭
Infelizmente esses valores das opçoes não estão neste patamar. E não tem esses 2,00 de abatimento inicial.
Muito bom!
Quem acha que o conteúdo do roxo é complexo é por que nunca assistiu um vídeo desse japonês
Coreano.
Qual a distância em preço ideal entre o papel e a call ?
É uma venda de volatilidade sem downside protection.
No caso há proteção de downside de 8% não?
Sensacional como sempre
Professor, exceto trecho abaixo do 23,00, o gráfico do payout se parece com o da borboleta, não?
Opção com barreiras?
São operações PUT?
Show
0,80 - 0,40 dá quanto?
1 - (0,80 - 0,40) dá quanto?
Posso vender uma call e uma put de um ativo que eu possuo?
Ex: petr4 está 30 reais eu vendo uma call a 30,50 e vendo uma put a 29,50.
Se for opção modalidade americana ( na qual pode ser exercido antes do vcto) é certeza que não. Na opção europeia tbm acho que não .... creio que irão chamar margem para qqer um dos casos, mas confirme na corretora.
É o chamado Strangle. Chama muita margem. Mas se ficar no intervalo entre a call e a put, tudo virá pó e vc leva os prêmios das duas.
Pode. Porém tem que comprar o papel para cobrir a venda da CALL e ter o dinheiro para cobrir a venda PUT. Se o papel ficar abaixo de 29,50 compra a ação, se ficar acima entrega o papel.
Se chegar a 26,99 então o problema fica sério, pois vc será exercido em 4 x
Neste caso, as três call de 27,00 cobrem as de 26,00, pois a operação está travada.
A call restante de 26,00 é exercida com a venda do papel.
Sem problemas.
Vc terá 1x o Ativo Objeto e quanto aos 3x para cobrir a CALL vendida de 26 será absorvida pelo lucro recebido pelos prêmios ( CALL vendida - comprada). A conta que ele chega no múltiplo de 3x é exatamente para isso.
Qual o ganho máximo? 3x?
Se o papel ficar abaixo das travas de baixa, no vencimento, vc ganha o valor do prêmio vezes a quantidade de opções.
0,40 x 3.000=1.200
0,80 x 1.000= 800
Total = 2.000
Que representa a diferença do preço de custo e o preço pago no papel,
25,00 - 23,00 = 2,00
1000 x 2,00 = 2.000.
Como ele mostrou no vídeo, um ganho de 8%, ganho máximo.
2.000/25.000 = 0,08
Com a vantagem que, se ficar entre 23,00 e 26,00, vc ganha a diferença entre o valor que fechou o papel e o seu custo, que foi de 23,00.
Parabéns, mestre Su, por nos passar seu conhecimento tão valioso.
@@raimundononatocampo1 E se ficar acima, porque tem prejuízo? Seria a limitação do ganho por ter que entregar o papel com preço menor? Só isso não entendi
@@adrianolago se o papel ultrapassar as travas de baixa, vc tem prejuízo pq apostou na queda da ação e não na alta do papel.
vc errou na aposta pois a queda não ocorreu. Esta é a razão do prejuízo.
O prejuízo na trava de baixa em geral é maior do que na trava de alta. Dependendo do valor do prêmio recebido.
Ele é determinado pela diferença entre os strikes da trava, menos o valor do prêmio recebido vezes a quantidade de opções.
Assim, neste caso, como a diferença nos strikes é de um real (26 - 25)
e o prêmio é de 0,40, o prejuízo será de 1,00 - 0,40 = 0,60 × 1.000 = 600.
Portanto, vc leva o prêmio, mas devolve a diferença entre os strikes.
Abraços!!
raimundo campos você não tem prejuízo se passar dos 27. Sai no zero a zero. Perde se ficar abaixo de 23 que será seu novo preço de custo
O custo foi de R$ 23. O lucro máximo será obtido se o valor do papel do papel ficar situado em torno de R$ 26 no vencimento da opção vendida. Entre 26 e 27 diminui o lucro até zerar caso o valor do papel passe de 27.
0,8-0,4 = 0,4, não 0,6
Explicação meio atrapallhado. Não consegui entender. Travas de baixa com ações e opções?
Entendi tudo mas não compreendi nada, tenho que estudar.
Mestre, o custo é 24,60 e não 24,20 (25-0,8+0,4)
Os 0,40 vc recebe pra montar as travas de baixa.
Uma dica antes de usar qualquer termo primeiro explica de forma clara oque é!...
Por exemplo blacknshow não faço bulhufas de ideia do que seja isso o mercado financeiro é lotado de termos e nomes difíceis...
os professores de plantão tem de simplificar o aprendizado ao invés de dificultar👍✌️
No mais show de bola
Se você chega num vídeo como esse sem saber o que é Black-Scholes, melhor ir estudar um pouco mais, se for explicar cada passo o vídeo fica com 3h e menos objetivo. Tem outros vídeos que você pode procurar o que significa esses termos.
Professor,,,0,80-0,40 =0,40
tambem percebi
@@andresgonzalez8304 perceba que ele subtrai de 1.
1 - 0,40=0,60
Essa conta está errada... 0,80-0,40 não é 0,60
O cálculo q ele fez foi 1-(0,8 - 0,4), isso é exatamente igual a 0,6
1 - (0,8 - 0,4) é igual a 0,6