Денис, спасибо за обзор, очень полезный ролик, наконец-то обзор по облигациям, самое время фиксировать доходность на длинный срок! Спасибо за Ваш труд!
Добрый день, Денис! Постоянно смотрю Ваши ролики, спасибо за такую простую, понятную и интересную подачу сложной информации, безусловно, это талант)) Хотел бы услышать более развернуто Ваше мнение по поводу ГТЛК 3027 - насколько высок риск дефолта и т.д., имею в портфеле парочку этих облигаций, продавать бы не хотелось, несмотря на то, что произошла валютная переоценка и получил частично купоны по ним. Стоит ли держать до погашения в 27 году, или слить и зайти в тот же Газпром 2034? Заранее спасибо, надеюсь вопрос не затеряется) желаю Вам и Вашим близким всего самого наилучшего 🙏
Если длинные облигации смотреть, то можно и вечные облигации Газпрома глянуть, через год их купон должен пересчитаться и давать 12-13% текущей доходности в валюте. Хорошая разница в доходности по сравнению с теми же выпусками 34, 37 по сути со схожим риском (ну бОльшим конечно, но не сильно).
Денис, добрый вечер. Спасибо за обзор. Очень информативно. Я не очень верю в замещайки, инвестирую только в облигации РФ. А в валюте сейчас в принципе ОКХ через стейкинг дает 9%.
@@opytinvestoraтак а почему его не открыть было 2 года назад, сейчас бы всего год оставался, 2 раза вычет получили бы легко. ИИС старого типа бы был еще
Денис, спасибо! Чёткий и конкретный разбор, это очень ценно. Подскажите пожалуйста, а где в приложении тинька видно, что эти облигации (Газпром, Полюс) - привязаны к доллару?
Пожалуй можно определить в приложении только по номиналу, это 100-1000 дол. в пересчете на рубли и по купону, он обозначен в долларах, но будет выплачен в рублях
Спасибо, Денис! Как оцениваете риски, что ЦБ может нарисовать курс в пределах 110р/$, в этом году, при инфляции в 20-30% и стоимости физического бакса в банках до 130р/$? А также риска девальвации юаня? Наиболее вероятного.
Думаю для правительства курс доллара более значителен в рамках международных отношений, валютные обязательства у РФ не высоки, ради них манипулировать курсом не будет эффективным
С замещайками ГТЛК как-то не очевидно получилось. Держали Вы их чуть больше года, получается, если посчитать финрез 18,5 % в рублях. Это еще с учетом того, что нужно было тратить время на постоянный мониторинг ситуации в рынке и цен на замещайки, чтобы выйти из них на локальных хаях. При этом год назад вклад можно было открыть под 16,5% на год. Сейчас цена на замещайки снижается вместе с приемуществом относительно вклада
За год девальвация рубля составила 14% + 9,5% купон + 2% рост тела, итого 25,5%. Даже при меньшей доходности валютный инструмент применяю для защиты от непредвиденных ситуаций, он справился со своей задачей и в следующих периодах возможно критическое снижение рубля 20-40%
Денис, вот вообще не понимаю - столько времени потратить на ресёрч бумаг, выбирая самые надежные и доходные и одним махом подарить 10% своей прибыли брокеру - отдать на комиссии. Вообще в голове не укладывается - зачем вы выбираете таких дорогих брокеров???? Постоянно тебя смотрю и удивляюсь придирчивости и рациональности в плане выбора бумаг, но тут я был поражен не рациональностью выбора брокера.
Добрый день, основной риск в эмитенте, если простят долги, так же риски курсов валют и страны эмитентства. По болшьшому счету риски не высоки, но диверсификация желательна
@@opytinvestora Диверсификация в других эмитентах или в других классах активов? В портфель покупаю еще акции и флоатеры российских эмитентов с рейтингом от АА. Риски курсов валют могут коснуться всех российских эмитентов, риск эмитента ?
С 2.2 миллиона в Полюсе доходность в переводе на рубли по 10 тысяч в месяц? Не лучше ли было вложить их в любые другие облигации на 2-3 года под 20%...и получать по 40 тысяч в месяц +- иди даже в ОФЗ 247 почти 300 тысяч в год... В чём смысл?) даже девольвация доходности не добавляет...
@@opytinvestora ну 10 тысяч и 40...разница в 4 раза...какая инфляция это может выровнять?) Грубо говоря 120 тысяч в год или 480 тысяч (почти пол миллиона)... Можно понять если рассчитано на девальвацию рубля и на рост актива в целом...но купонная доходность получается гдето 5% от 2.2 по 10 тысяч в месяц...
Доходность вообще не интересная с данных облигаций. Просто не выгодно из них выходить сейчас. А есть намного выгоднее предложения на рынке. Так что нечем хвастаться
Спасибо большое за труды. Отличный канал. Здоровья Вам и Вашим близким.
Спасибо, ждал ЗО
Дождался
Лайк и коммент
!
Денис, спасибо за обзор, очень полезный ролик, наконец-то обзор по облигациям, самое время фиксировать доходность на длинный срок! Спасибо за Ваш труд!
Спасибо! Полезно 👍
❤ Спасибо Денис за отличный выпуск по ЗО. Очень полезный выпуск в общем по облигациям.
Добрый день, Денис! Постоянно смотрю Ваши ролики, спасибо за такую простую, понятную и интересную подачу сложной информации, безусловно, это талант))
Хотел бы услышать более развернуто Ваше мнение по поводу ГТЛК 3027 - насколько высок риск дефолта и т.д., имею в портфеле парочку этих облигаций, продавать бы не хотелось, несмотря на то, что произошла валютная переоценка и получил частично купоны по ним. Стоит ли держать до погашения в 27 году, или слить и зайти в тот же Газпром 2034? Заранее спасибо, надеюсь вопрос не затеряется) желаю Вам и Вашим близким всего самого наилучшего 🙏
Добрый день, ГТЛК эмитент средней надежности, вышел из него, вероятность банкротства не высока, я бы сказал к 27 году около 20%
@@opytinvestora спасибо, Денис, пожалуй, последую Вашему примеру, но чуть позже)
Если длинные облигации смотреть, то можно и вечные облигации Газпрома глянуть, через год их купон должен пересчитаться и давать 12-13% текущей доходности в валюте. Хорошая разница в доходности по сравнению с теми же выпусками 34, 37 по сути со схожим риском (ну бОльшим конечно, но не сильно).
Денис, добрый вечер.
Спасибо за обзор. Очень информативно.
Я не очень верю в замещайки, инвестирую только в облигации РФ.
А в валюте сейчас в принципе ОКХ через стейкинг дает 9%.
Добрый вечер, ОКХ сейчас дает 3,5%, заглядывал утром
@ так я про итоговую доходность, в моменте она всегда пляшет.
Я стейкаю в юсдт и юсдс.
Спасибо
Здраствуйте, не рассматриваете Пик? Доходность порядка 17% , погашение конец 26г. Или застройщики слишком опасны ?
Здравствуйте, застройщиков не рассматриваю, риски слишком высоки
❤ Спасибо Денис за очень актуальный и полезный выпуск!!!
Денис , почему не расматриваете ВТБ 30-Т1?
Визуально эту субординированные облигации, риски слишком высоки
Дд, Денис. Спасибо за ролик.
Вы пользуетесь ИИС-3, чтобы избежать налогов на валютную переоценку замещаек?
Если не пользуетесь, то почему?
ИИС не использую, закрыл пару лет назад, не готов удерживать средства в РФ без возможности вывода в нужный момент
@@opytinvestoraтак а почему его не открыть было 2 года назад, сейчас бы всего год оставался, 2 раза вычет получили бы легко. ИИС старого типа бы был еще
@@Kirillspb308 отмечал выше, что ИИС имел, вычеты получал, далее закрыл. Объем вычета для меня малозначителен в отношении с неудобством в ликвидности
Денис, спасибо! Чёткий и конкретный разбор, это очень ценно. Подскажите пожалуйста, а где в приложении тинька видно, что эти облигации (Газпром, Полюс) - привязаны к доллару?
Пожалуй можно определить в приложении только по номиналу, это 100-1000 дол. в пересчете на рубли и по купону, он обозначен в долларах, но будет выплачен в рублях
Спасибо, Денис! Как оцениваете риски, что ЦБ может нарисовать курс в пределах 110р/$, в этом году, при инфляции в 20-30% и стоимости физического бакса в банках до 130р/$?
А также риска девальвации юаня? Наиболее вероятного.
Думаю для правительства курс доллара более значителен в рамках международных отношений, валютные обязательства у РФ не высоки, ради них манипулировать курсом не будет эффективным
@@opytinvestora а если сальдо торгового баланса провалится в минус, при отсутствии ликвидных резервов?
Рубль сильно снизится к иным валютам
привет! это на какой период 2025 года актуально
Здравствуйте, на весь 2025 год
Денис, спасибо за видео. Вы простые облигации или флоутеры не держите?
Рублевые облигации не держу, флоатеры аналогично
Как в старые добрые времена, когда Вы демонстрировали свои портфели)) 😊
Спасибо, что делитесь идеями, Денис!
👍
С замещайками ГТЛК как-то не очевидно получилось. Держали Вы их чуть больше года, получается, если посчитать финрез 18,5 % в рублях. Это еще с учетом того, что нужно было тратить время на постоянный мониторинг ситуации в рынке и цен на замещайки, чтобы выйти из них на локальных хаях. При этом год назад вклад можно было открыть под 16,5% на год. Сейчас цена на замещайки снижается вместе с приемуществом относительно вклада
За год девальвация рубля составила 14% + 9,5% купон + 2% рост тела, итого 25,5%. Даже при меньшей доходности валютный инструмент применяю для защиты от непредвиденных ситуаций, он справился со своей задачей и в следующих периодах возможно критическое снижение рубля 20-40%
Денис, добрый день. Валютные облигации от МинФина не рассматривали, которые номиналом 1000$? Там купонная доходность под 13%
Добрый день, гос облигации не покупаю, в любой момент могут простить свои долги
Денис, вот вообще не понимаю - столько времени потратить на ресёрч бумаг, выбирая самые надежные и доходные и одним махом подарить 10% своей прибыли брокеру - отдать на комиссии. Вообще в голове не укладывается - зачем вы выбираете таких дорогих брокеров???? Постоянно тебя смотрю и удивляюсь придирчивости и рациональности в плане выбора бумаг, но тут я был поражен не рациональностью выбора брокера.
Газпромбанк выбрал с целью получения комплекта премиальных услуг. Не все решения направлены на оптимизацию прибыли, имеются и субъективные процессы
Добрый день. Покупаю только ЗО Газпром 2034 и 2037 для получения длительного стабильного дохода в валюте. Какие риски у такой стратегии?
Такие, что курс у нас сейчас не свободный. Да и прибыли у газика нет, зачем принимать риски?
Добрый день, основной риск в эмитенте, если простят долги, так же риски курсов валют и страны эмитентства. По болшьшому счету риски не высоки, но диверсификация желательна
@@opytinvestora Диверсификация в других эмитентах или в других классах активов? В портфель покупаю еще акции и флоатеры российских эмитентов с рейтингом от АА. Риски курсов валют могут коснуться всех российских эмитентов, риск эмитента ?
И иные эмитенты и иные классы активов безусловно, рынок РФ очень рисков, требуется наличие активов вне биржи, не рекомендация 👌
@@opytinvestora Спасибо.
Для нерезов РФ доходы по облигациям стали 30% облагаться, грустно конечно. Есть идеи, как можно это обойти 🤔
Пожалуй, для нерезидентов стоит рассматривать рынки тех стран, в которых они являются резидентами, налог 30% значимо снижает привлекательность
С 2.2 миллиона в Полюсе доходность в переводе на рубли по 10 тысяч в месяц?
Не лучше ли было вложить их в любые другие облигации на 2-3 года под 20%...и получать по 40 тысяч в месяц +-
иди даже в ОФЗ 247 почти 300 тысяч в год...
В чём смысл?) даже девольвация доходности не добавляет...
В рублевых активах нужно учесть величину фактической инфляции (не Росстата), в этом случае ответ на вопрос станет очевиден
@@opytinvestora ну 10 тысяч и 40...разница в 4 раза...какая инфляция это может выровнять?)
Грубо говоря 120 тысяч в год или 480 тысяч (почти пол миллиона)...
Можно понять если рассчитано на девальвацию рубля и на рост актива в целом...но купонная доходность получается гдето 5% от 2.2 по 10 тысяч в месяц...
❤
ну с копейками ,как у меня,в замещайки нет смысла лезть.
Здравствуйте, подскажите пожалуйста. Купил хед Хантера акции и просел на 2к. Стоит ли покупать на 10к акций чтобы усреднить?
Здравствуйте, усреднять не стоит
Трамп извинится? Марсиане прилетят - реальнее :)
Зачем покупать валюту для покупки ЗО. Есть возможность их купить сразу в рублях.
Согласен, как раз говорил о такой возможности в ролике, но не по всем выпускам она имеется
Доходность вообще не интересная с данных облигаций. Просто не выгодно из них выходить сейчас. А есть намного выгоднее предложения на рынке. Так что нечем хвастаться
Какие более выгодные предложения на ваш взгляд?
Из всего материала, вы сделали вывод, что ролик создан для того чтобы хвастаться?
Если рубль улетит на 120, что выгоднее? Фонд ликвидности на ноль сработает за год
👍 👋..