O problema é que a grande parte das pessoas pensa que "mais barata" se refere ao valor nominal do ativo (ITSA4 seria 11,08, enquanto ITUB3 25,93). Na verdade, "mais barata" é relacionado com o valor justo do ativo considerando o seu valor de mercado.
bem isso...To em dúvida em ITUB4 e ITSA4...em questão de preço da ação,ITSA4 8,73 reais e ITUB4 27,30 reais...a ITSA4 posso comprar muito mais ação em relação a outra...pesquisei e vi que ambas são boas...desculpa,sou novato.
Parabéns (atrasado ;-;) pelo seu aniversário Fábio, você influenciou e muito na minha vida, nunca vou conseguir agradecer você da forma de como me ajudou (eu já cheguei a anotar todas as suas lives da 1-60 sem perder nenhuma) Obrigado de coração!
Eu invisto em itsa mas não pelo desconto. É que vejo num futuro ela diminuindo sua parcela em Itub e fazendo bons negócios com parcelas em outras empresas.
Fabio, boa noite e obrigado pelo vídeo. Tenho uma dúvida. Você planejou uma composição da carteira em % de macro alocações, certo? Ações, FIIs, exterior, reits... Para cada macro alocação, você controla percentuais menores, em micro alocações? Como fazer uma planilha pra controlar a esse nível e planejar melhor, por ex, uma alocação em small caps com % diferente aos de large caps?
Quando for realizar a calibragem, ao invés de vender seria possível aumentar o valor dos aportes nas outras posições, para essa posição que cresceu muito se tornar menos significativa?
Sobre holdings, o Peter Lynch diz no livro dele que existe uma tendência delas terem uma valuation MENOR que a soma de todas as partes. Agora, eu invisto em Itausa, essa opinião é do Peter Lynch não a minha...
Não é opinião, é um fato. Conforme falei no vídeo, holding tem sim ainda um desconto (que é menor do que se imagina, mas ainda existe). A questão é que o desconto vem associado a um risco maior, e você terá que decidir o que é melhor para seus investimentos.
Fábio e o que acha de "balancear" a carteira somente no aporte? Ao invés de vender um ativo que esteja com um percentual além do desejado apenas parar de compra-lo e comprar outros?
Já pensei sobre isso, mas o "problema" é que em determinado momento seus aportes vão ser pouco significativos em relação a valorização do seu patrimônio.
@@marcoscamillo6606 então, pensando por esse lado se o aporte está tão pequeno em relação ao patrimônio é pq o patrimônio tá bem grande e de muito valor. Nesse caso entrariam aportes + dividendos + aluguel etc. O tende a aumentar (se o patrimônio ganhou valor). Obviamente isso é o que eu acho hehe
A cada ano que passa fica mais dificil corrigir o rumo apenas com aportes, salvo se investir em ativos geradores de caixa/renda (dividendos, FIIs, tesouro IPCA com juros etc), que facilitam o processo.
Fábio, por que você tá repetindo os conteúdos dos vídeos? Eu que te acompanho há mais tempo gostaria de ver novidades no canal. Espero que leve numa boa essa crítica construtiva. Você teve grande contribuição na minha educação financeira. Obrigado!
Acredito que vale a pena ter os dois por motivos distintos, itub3 por ser o maior banco da América da latina e Itaúsa por estar aumentando o portfólio ao longo do tempo, acredito que em conforme o tempo passa itub vai ser cada vez menor impacto no resultado financeiro da empresa. Faz sentido ter os dois sim, mas vai de cada um.
Salve! Alguém poderia me indicar outros YTbers com a "mesma" pegada do buy and hold? Comecei pela natália, fui pro primo e me identifiquei realmente foi com o Fábio, que é atualmente o meu maior mentor dos investimentos.
@@ecvinvestimentos1943 Entendi, mas não era isso o que eu me referia. Hoje, aloco apenas em RV (ações, criptos e FII) e não deixo nada em RF. Só que, para fazer rebalanceamento de carteira, o ideal é ter alguma RF como parâmetro, pois os ativos de RV tendem a subir e a cair de forma correlata.
Gosto de ITSA não por causa do suposto desconto. Gosto porque quero estar junto com os grupos que controlam o Itaú. Com o ambiente cada vez mais desafiador no setor financeiro, acredito que grupos preparados para diminuir a dependência no setor bancário se tornam mais atraentes.
Eu invisto em Itaú e Itausa. Preciso ainda ajustar a proporção de cada uma ao longo do tempo mas o meu planejamento é que no LP a Itausa tende a reduzir essa % que Itaú tem dentro do portfólio da holding. Então seria interessante manter uma parte pensando nos futuros investimentos e aquisições da Itausa. Abraço Fábio!! 🚀🚀
Fabio, você diz que investir na holding traz um risco a mais e eu concordo, visto que Isausa no passado já fez investimentos que não trouxeram o retorno esperado. Entretanto sempre que você fala de risco, você fala de retorno. Risco maior, retorno maior. Essa regra se aplica para itsa x itub ou não necessariamente?!
Faz um vídeo explicando uma nova regra da receita federal obrigando as pessoas e corretora e a B3 de declarar as operações de comprar todas as vezes que efetuar uma comprar de ativo etc.. é muito estranho isso pq a gente já faz a declaração e agora vamos ficar todo mês explicando o que a gente comprou a receita federal. Parece que estão querendo que as pessoas desistam de investir.
Só você pode saber se está errado ou não. Mas via de regra, a não ser que você invista especificamente pensando na diversificação pela nts, o resto tudo você mesmo pode comprar na bolsa e receber direto das empresas sem passar na mão de terceiros(itsa). Agora um comentário mais descontraído: diversificar com alpargatas e duratex é osso kkk
@@uenderdias3023 Sério mesmo? Aegea eu realmente desconhecia a copa energia eu nem fiz questão de citar pois estava dando um exemplo geral... mas vamos lá, mais de 90% (95%) do lucro de ITSA é ITUB, copa energia e aegea são tão pequenas que nem na última demonstração contábil eles anexam os resultados... Mas respondendo sua pergunta, estou bem de boa sem elas, Aegea só por ser do setor de saneamento e estar eternamente regida por leis governamentais eu já pulo fora... agora copa energia consegue ser ainda pior, 20% em aumento de receita em comparação ao 1T20 e ainda conseguiu 20 milhões de prejuízo. Até ia continuar mas vejo que não compensa. Se acha vantagem comprar essas tranqueiras, sinta-se livre. Abraço parceiro (Y)
Fala Holder! Prefiro ITSA3 não pelo desconto de holding e sim pelo fato da intenção da mesma em se tornar de fato uma holding, ou seja, várias empresa em baixo do seu guarda chuva e claro com a segurança que ITUB3 hoje concede. Berkshire Hathaway brasileira
exatamente. o critério da valorização não foi o pagamento do dividendo, mas a geração de caixa. Só vale a pena você investir com foco em dividendo se você quer se livrar do imposto de renda mensal - que daria o efeito de vender parte do ativo sem pagar imposto. Meu ponto é a ilusão de achar que é crível "viver de dividendos" aportando 300 reais por mês
Discordo, ainda mais aqui onde se defende investimento pensando no longo prazo. Hoje ITSA x ITUB tem essa relação de “90%”. Mas em 10 anos certamente esse relação será bastante diferente. ITSA vem ampliando seu portfólio. No último ITSA Day o Setubal disse que eles têm algo em torno de 15 empresas no pipeline. De lá para cá já ampliaram participação na Alpargatas e adquiriram a AEGEA. São negócios distintos. Quem investe em ITUB investe num bancão. Quem investe em ITAUSA está buscando um portfólio diversificado de empresas (Itaú Unibanco, XPart, Alpargatas, Duratex, Copagaz, NTS, Aegea… e sabe-se mais o que está por vir). Não há problema algum em se ter as 2 (ITUB e ITSA), ainda mais se você está construindo um portfólio para 10, 20, 30… anos. PS: desconto é papo de sardinha. Não merece nem comentário.
Sou dessa opinião também, eu quero investir no Itaú, se amanhã ou depois a Itausa decidir (como vem fazendo) diminuir o peso do banco no portfólio, a minha vontade inicial vai se diluindo.
Penso justamente isso, quando a ITSA inserir esses negócios "em análise" em seu portfólio vai ser aquela coisa "porquê não vi antes". Está aí, vê quem quer.
As ONs, no caso de ITUB3, possuem inclusive um prêmio de desconto frente ITUB4 devido à menor liquidez. Mesmo a liquidez de ITUB3 sendo menor, ainda é bastante suficiente para o investidor pessoa física.
Estou curioso pra ver como vão funcionar as CBDC..em tese vão prejudicar porque os bancos centrais não vão mais precisar de bancos comerciais pra implementar política monetária mas existe um risco sistêmico que não pode ser ignorado..os BCs não podem deixar os bancos quebrarem..veremos
Saudades das lives de segunda!!
Somos dois!! Rsrs
*Tenha Ativos* ✔🚀
Eu também
sdds
Também estou, vamos criar uma # para voltar.
Feliz por não ter abandonado de vez o mercado nacional :)
🙌🙌🙌
O problema é que a grande parte das pessoas pensa que "mais barata" se refere ao valor nominal do ativo (ITSA4 seria 11,08, enquanto ITUB3 25,93). Na verdade, "mais barata" é relacionado com o valor justo do ativo considerando o seu valor de mercado.
bem isso...To em dúvida em ITUB4 e ITSA4...em questão de preço da ação,ITSA4 8,73 reais e ITUB4 27,30 reais...a ITSA4 posso comprar muito mais ação em relação a outra...pesquisei e vi que ambas são boas...desculpa,sou novato.
Total. Está se vendo.@@rafaellfrancys7012
Parabéns (atrasado ;-;) pelo seu aniversário Fábio, você influenciou e muito na minha vida, nunca vou conseguir agradecer você da forma de como me ajudou (eu já cheguei a anotar todas as suas lives da 1-60 sem perder nenhuma) Obrigado de coração!
O Fábio não faz ideia de tanta gente que ele ajuda
Fábio Holder é o nosso Bastter melhorado!!
Obrigado pela resposta, mestre!!
Você é diferenciado!!
Sempre dando total suporte a quem segue seus conteúdos!!
Tamo junto!!
Mestre Fabio. E as lives vão voltar, estou com abstinência de conteúdo e os teus são sensacionais.
Fabio monstro dos investimentos 👏👏👏
Sempre trazendo muito conhecimento.
E gratuito, melhor ainda 👏👏
Show Fábio 👏
Particularmente, prefiro ITSA4. Mas as duas são show.
Itausa é mais diversificada
mais um AULÃO em apenas 13 minutos!
Fabio é muito fera msm
Eu invisto em itsa mas não pelo desconto. É que vejo num futuro ela diminuindo sua parcela em Itub e fazendo bons negócios com parcelas em outras empresas.
Parabéns pelo canal !!! Empresas com maior risco , menos peso na carteira 👍 Qual o indicador vc utiliza para avaliar o RISCO de uma empresa ?
Sensacional como sempre! Obrigado Fábio
Os vídeos dele sempre agregam muito
É nois Fabão...🤑🤑🤑🤜🤛
Brilhante como sempre. Obrigada por tanto!
Sempre aprendemos muito
Prefiro Itausa
Chegando e ja deixando meu like!! 👍🏾
👏👏🚀🚀
ITSA acho melhor pq é um conjunto de empresas e é essa que eu tenho. forte abraço.
Boa, Carlos! Só tem que ponderar que, os resultados de ITSA, 90% vem de Itaú.
*Tenha Ativos* ✔🚀
Fabio, boa noite e obrigado pelo vídeo.
Tenho uma dúvida.
Você planejou uma composição da carteira em % de macro alocações, certo?
Ações, FIIs, exterior, reits...
Para cada macro alocação, você controla percentuais menores, em micro alocações?
Como fazer uma planilha pra controlar a esse nível e planejar melhor, por ex, uma alocação em small caps com % diferente aos de large caps?
Tenho as duas mas estou me desfazendo aos poucos de itsa4 que já teve dias melhores nos dividendos.
Eu tenho só itub por enquanto
Eu tenho itsa4...
Quando for realizar a calibragem, ao invés de vender seria possível aumentar o valor dos aportes nas outras posições, para essa posição que cresceu muito se tornar menos significativa?
Sim
Prefiro e tenho ITUB
Domingão cedo tem que ser com o "Café com Holder"! 😎☕
Grande abraço, Fábio!
*Tenha Ativos* ✔🚀
Sobre holdings, o Peter Lynch diz no livro dele que existe uma tendência delas terem uma valuation MENOR que a soma de todas as partes. Agora, eu invisto em Itausa, essa opinião é do Peter Lynch não a minha...
Não é opinião, é um fato. Conforme falei no vídeo, holding tem sim ainda um desconto (que é menor do que se imagina, mas ainda existe). A questão é que o desconto vem associado a um risco maior, e você terá que decidir o que é melhor para seus investimentos.
Fábio e o que acha de "balancear" a carteira somente no aporte? Ao invés de vender um ativo que esteja com um percentual além do desejado apenas parar de compra-lo e comprar outros?
Já pensei sobre isso, mas o "problema" é que em determinado momento seus aportes vão ser pouco significativos em relação a valorização do seu patrimônio.
@@marcoscamillo6606 então, pensando por esse lado se o aporte está tão pequeno em relação ao patrimônio é pq o patrimônio tá bem grande e de muito valor. Nesse caso entrariam aportes + dividendos + aluguel etc. O tende a aumentar (se o patrimônio ganhou valor).
Obviamente isso é o que eu acho hehe
A cada ano que passa fica mais dificil corrigir o rumo apenas com aportes, salvo se investir em ativos geradores de caixa/renda (dividendos, FIIs, tesouro IPCA com juros etc), que facilitam o processo.
Eu faço isso, os dividendos tmb ajudam bastante
@@marcoscamillo6606 mas seu dividendos tmb crescem, isso ajuda muito
Fábio, por que você tá repetindo os conteúdos dos vídeos? Eu que te acompanho há mais tempo gostaria de ver novidades no canal. Espero que leve numa boa essa crítica construtiva. Você teve grande contribuição na minha educação financeira. Obrigado!
Reciclagem de conteúdo. Sempre tem novos inscritos no canal.
Além disso, é sempre bom rever conceitos básicos com consistência 😊 (minha opinião)
Acredito que vale a pena ter os dois por motivos distintos, itub3 por ser o maior banco da América da latina e Itaúsa por estar aumentando o portfólio ao longo do tempo, acredito que em conforme o tempo passa itub vai ser cada vez menor impacto no resultado financeiro da empresa.
Faz sentido ter os dois sim, mas vai de cada um.
Concordo. Eu tenho os dois.
Salve! Alguém poderia me indicar outros YTbers com a "mesma" pegada do buy and hold? Comecei pela natália, fui pro primo e me identifiquei realmente foi com o Fábio, que é atualmente o meu maior mentor dos investimentos.
Bastter
Economista Sincero
O pior de investir apenas em RV é fazer a alocação de ativos.. Tendo uma RF, daria para ter uma base para (re)alocação
Vc pode usar o fluxo dos seus dividendos Fii é uma boa
@@ecvinvestimentos1943 Desculpa, mas não sei se entendi
@@Parcian- a RF uso apenas como reserva de emergência, uso o fluxo dos dividendos para comprar novas ações
@@ecvinvestimentos1943 Entendi, mas não era isso o que eu me referia. Hoje, aloco apenas em RV (ações, criptos e FII) e não deixo nada em RF. Só que, para fazer rebalanceamento de carteira, o ideal é ter alguma RF como parâmetro, pois os ativos de RV tendem a subir e a cair de forma correlata.
@@Parcian- Se não sabe é porque não entendeu. rsrsrs
Itsa4
Fábio e os moletons, quando vai vender?
Adoro tmb as roupas dele kkkk achei que era o único
Gosto de ITSA não por causa do suposto desconto. Gosto porque quero estar junto com os grupos que controlam o Itaú. Com o ambiente cada vez mais desafiador no setor financeiro, acredito que grupos preparados para diminuir a dependência no setor bancário se tornam mais atraentes.
Boa análise, vc deve investir onde se sente mais seguro 👏👏👏👏
Itub3 😍
Eu invisto em Itaú e Itausa. Preciso ainda ajustar a proporção de cada uma ao longo do tempo mas o meu planejamento é que no LP a Itausa tende a reduzir essa % que Itaú tem dentro do portfólio da holding. Então seria interessante manter uma parte pensando nos futuros investimentos e aquisições da Itausa. Abraço Fábio!! 🚀🚀
Faço e penso o mesmo.
Fabio, você diz que investir na holding traz um risco a mais e eu concordo, visto que Isausa no passado já fez investimentos que não trouxeram o retorno esperado. Entretanto sempre que você fala de risco, você fala de retorno. Risco maior, retorno maior. Essa regra se aplica para itsa x itub ou não necessariamente?!
Depende muito do perfil de cada investidor, eu prefiro itub
Não, não se aplica, as firmas citadas são exceção, sardinha.
Faz um vídeo explicando uma nova regra da receita federal obrigando as pessoas e corretora e a B3 de declarar as operações de comprar todas as vezes que efetuar uma comprar de ativo etc.. é muito estranho isso pq a gente já faz a declaração e agora vamos ficar todo mês explicando o que a gente comprou a receita federal. Parece que estão querendo que as pessoas desistam de investir.
Onde vc viu essa noticia?
O motivo pelo qual eu prefiro ITSA a ITUB é a pequena diversificação que ITSA me dá. To errado?
Só você pode saber se está errado ou não. Mas via de regra, a não ser que você invista especificamente pensando na diversificação pela nts, o resto tudo você mesmo pode comprar na bolsa e receber direto das empresas sem passar na mão de terceiros(itsa).
Agora um comentário mais descontraído: diversificar com alpargatas e duratex é osso kkk
@@gustavocarvalho2864 Compre aegea então, compra Copa energia tbm quero ver.
@@uenderdias3023 Sério mesmo? Aegea eu realmente desconhecia a copa energia eu nem fiz questão de citar pois estava dando um exemplo geral... mas vamos lá, mais de 90% (95%) do lucro de ITSA é ITUB, copa energia e aegea são tão pequenas que nem na última demonstração contábil eles anexam os resultados... Mas respondendo sua pergunta, estou bem de boa sem elas, Aegea só por ser do setor de saneamento e estar eternamente regida por leis governamentais eu já pulo fora... agora copa energia consegue ser ainda pior, 20% em aumento de receita em comparação ao 1T20 e ainda conseguiu 20 milhões de prejuízo. Até ia continuar mas vejo que não compensa. Se acha vantagem comprar essas tranqueiras, sinta-se livre. Abraço parceiro (Y)
@@uenderdias3023 vou comprar, valeu
ainda vale a pena ter Itub4 pro longo/longuíssimo prazo? ficar 20/25 anos nela?
Eu tenho itub e não pretendo vender tão cedo.
Mesmo que o desconto não seja expressivo, os múltiplos da Itaúsa são mais atrativos que do Itaú.
O desconto realmente é chamativo
Será que a irbr3 vai fechar as portas ??
Itub4
Outro ponto é que caso haja uma tributação de dividendos, ao investir em ITSA você será tributado duas vezes
Negativo amigão, no texto consta que não haverá bitributação, as holdings estão fora!
@@felipedepaula5119 Ah sim, não sabia! Obrigado pelo toque!
Fala Holder! Prefiro ITSA3 não pelo desconto de holding e sim pelo fato da intenção da mesma em se tornar de fato uma holding, ou seja, várias empresa em baixo do seu guarda chuva e claro com a segurança que ITUB3 hoje concede. Berkshire Hathaway brasileira
Sei não, acho que a intenção é mais sua que propriamente dela, sardinha.
o que eu sei é que compre as 2 para ver qual seria melhor e a itsa4 pagou 2,5x mais dividendos que a itub3 esse ano.
A questão é que o dividendo é descontado do valor nominal da ação.
@@thyagobraz q? It's a tbm valorizou uma porcentagem maior q a itub
exatamente. o critério da valorização não foi o pagamento do dividendo, mas a geração de caixa. Só vale a pena você investir com foco em dividendo se você quer se livrar do imposto de renda mensal - que daria o efeito de vender parte do ativo sem pagar imposto. Meu ponto é a ilusão de achar que é crível "viver de dividendos" aportando 300 reais por mês
Discordo, ainda mais aqui onde se defende investimento pensando no longo prazo. Hoje ITSA x ITUB tem essa relação de “90%”. Mas em 10 anos certamente esse relação será bastante diferente. ITSA vem ampliando seu portfólio. No último ITSA Day o Setubal disse que eles têm algo em torno de 15 empresas no pipeline. De lá para cá já ampliaram participação na Alpargatas e adquiriram a AEGEA. São negócios distintos. Quem investe em ITUB investe num bancão. Quem investe em ITAUSA está buscando um portfólio diversificado de empresas (Itaú Unibanco, XPart, Alpargatas, Duratex, Copagaz, NTS, Aegea… e sabe-se mais o que está por vir). Não há problema algum em se ter as 2 (ITUB e ITSA), ainda mais se você está construindo um portfólio para 10, 20, 30… anos. PS: desconto é papo de sardinha. Não merece nem comentário.
Exato! Falam como se as demais empresas da holding não pagassem com folga os custos dela...
Sou dessa opinião também, eu quero investir no Itaú, se amanhã ou depois a Itausa decidir (como vem fazendo) diminuir o peso do banco no portfólio, a minha vontade inicial vai se diluindo.
Penso justamente isso, quando a ITSA inserir esses negócios "em análise" em seu portfólio vai ser aquela coisa "porquê não vi antes". Está aí, vê quem quer.
@@weverson4067 *Então para vc é melhor investir no ITAUSA3 do que no ITAUB? mas qual é a diferença entre eles 2?*
Você discordou e você mesmo concordou. Afinal, qual é a sua, sardinha-mor.
ITUB 3 ou ITUB 4 ?
Qual melhor opção?
Creio que tem um vídeo dele falando sobre…
Sócio é ON
Ele é discípulo do Bastter...defende que sócio é sempre on.
As ONs, no caso de ITUB3, possuem inclusive um prêmio de desconto frente ITUB4 devido à menor liquidez. Mesmo a liquidez de ITUB3 sendo menor, ainda é bastante suficiente para o investidor pessoa física.
@Canal do Holder 👏👏👏
E a Cielo será se vai fechar as portas???
ITUB3.
O Itaú esta a meses com esse papo furado da Xpart e esqueceu os investidores, vejam o Bradesco entregando dividendos e bonificação....
Eu voltei no tempo?🤣
O RUclips tem essas maravilhas....venho do futuro te falar isso
E eu voltei no espaço. rsrsrs
Desconto é desconto irmão!
Na Black Friday o preço é a metade do dobro, mas, como diz você, desconto é desconto, sardinhão.
ITUB ou ITSA?
Não faz diferença, as moedas digitais dos governos vão falir o bancos
Estou curioso pra ver como vão funcionar as CBDC..em tese vão prejudicar porque os bancos centrais não vão mais precisar de bancos comerciais pra implementar política monetária mas existe um risco sistêmico que não pode ser ignorado..os BCs não podem deixar os bancos quebrarem..veremos