Haben Optionen zum Zeitpunkt des Kaufs oder bei Ausübung Einfluss auf den Kurs? Die Option wird ja nicht wirklich ausgeführt, sondern nur der Gewinn gutgeschrieben.
Unglaublich hilfreich dieses Video! Durch das Beispiel an VW - Porsche ist es sehr gut nachvollziehbar und interessant. Noch nie so gut erklärt bekommen. Durch deine ruhige und deutliche Sprache mit gezielten Pausen ist alles sehr leicht verständlich. Weiter so!
@@Enno.B Ich stimme zu. Das sollte man den Profis und den Glücksspielern überlassen. Wer mit der Marktrendite nicht zufrieden ist, muss sich auch nicht wundern an seiner Gier zu Grunde zu gehen. Klar geht immer mehr, aber irgendwann steigen die Risiken einfach unverhältnismäßig.
Super, hier mal ein riesen Kompliment von meiner Seite. Habe im Prinzip überhaupt keine von Finanzgeschäften und muss sagen, dass habe selbst ich verstanden. Durch deine anschaulichen Beispiel zB. das mit der Keksfabrik konnte ich leicht folgen. Einfach, unkompliziert und nachvollziehbar. Genau das richtige für einen FinanzDummy wie mich ;-) Vielen Dank!! Dirk
BRUUUUDER ich bin einfach nur ein einfacher, selbständiger Künstler der sich ein bisschen um seine Zukunft kümmern möchte und deshalb ein bisschen seine Fühler in die Finanzwelt ausstreckt... dieses Porsche/VW Beispiel zeigt mir einfach wie fucking crazy und absurd die Finanzwelt einfach ist... ich meine... es ergibt total Sinn (weil es auch gut erklärt wurde - vielen Dank an dieser Stelle) aber so viel Sinn es auch ergeben mag, so absurd wirkt dennoch das alles auf mich .... jesus
Finde es sehr schön, dass die Thematik Optionen mit einem Freitod beendet wird, denn das Verlustrisiko ist tatsächlich so hoch, dass dies kein Einzelfall war.
Hallo Thomas, richtig Klasse das Video mit den Darstellungen und Beispielen - wie auch in vielen anderen deiner Videos, und allgemein von euch; doch dieses hier ist nicht zuletzt wegen diesem interessanten Thema eben sehr besonders. ...So kann man sich das so schon komplexe Thema viel besser erschließen; auch super (und ein echtes Tüpfelchen auf dem i) ist in diesem Zusammenhang gleich das Beispiel aus der realen Welt mit Porsche und VW - top, großes Lob !!!
Die Beispiele waren sehr gut. Am Ende habe ich es immer noch nicht vollständig verstnden, aber ich bräuchte auch jemanden, an den ich meine Fragen richten könnte. Danke dennoch!
Hallo Thomas! Wieder eine supertolle Einführung und Erklärung in ein Thema, dass man besser nicht erklären kann! Hätte mir in den 80ern in der Schule einen Lehrer gewünscht, der so etwas so toll erklärt! Thumbs Up & Abo sicher. Vielen Dank!
super Erklärung, aber wie genau hat VW denn Porsche übernommen? den Punkt hab ich nicht ganz verstanden (seit bitte nachsichtig, bin in der Hinsicht noch grün hinter den Ohren :D )
Das Video ist ein wirklich guter Anfang. Aber jetzt muss noch mehr her... wie geht es nun konkret weiter? Kontraktgrösse Long Call / Short Put / ... etc etc. Da gibt es doch noch mehr ;-)
Vielen Dank für dieses ausführliche, gut erklärte und gut produzierte Video! Es hilft mir gerade sehr bei meiner Prüfungsvorbereitung, muss aber sagen, dass ich den Channel auch wohl nach der Prüfung noch verfolgen werde. Weiter so! Was ich beim Lernen für die Rechnungswesen Klausuren auch immer ganz hilfreich war, war herauszufinden, weshalb und wie sich gewisse Gesetze/Regeln/Verfahren entwickelt haben. Dass hier ein Praxisbeispiel eingebracht wurde, ist auch echt gut.
Wirklich gutes Video. Vielleicht wäre noch interessant zu sagen, was die Unterschiede von Optionsscheinen und Optionen sind und wie man Stillhalter wird.
Hallo Thomas, danke für deine Videos. Wäre es möglich, etwas tiefer in die Materie einzusteigen und in die Praxis zu gehen? Zum Beispiel über die Auswahl eines passenden Optionsscheins, die Bedingungen beim Broker, um überhaupt Optionen handeln zu dürfen... Wäre über etwas leicht verständlichen Input sehr dankbar, so wie bei allen Videos bisher :)
Als Porsche feststellte, dass es den benötigten Kreditrahmen nicht bekommt. Wieso haben sie nicht die Optionsscheine verkauft (die dank dem enorm hohen VW Kurs ja extreme gewinne eingebracht hätten)Damit hätte Porsche die Übernahme zwar aufgeben müssen, hätte aber extreme Gewinne aus kurzfristigen Anlagen erzielt.
Porsche hielt Optionen auf VW St., gehandelt an der EUREX und OTC-Individualvereinbarungen, niemals Optionsscheine. OS-Handel war an dem 28.Oktober ausgesetzt. Die Individual-Partner dürften sich an diesem besagten Tag ebenfalls zu keinem Schliessungs-Geschäft bereiterklärt haben. Selbst die Market-Maker der EUREX durften bei dieser extremen Marktsituation gemäß den Richtlinien der EUREX den Handel einstellen. Porsche hätte zu diesem Zeitpunkt nirgends einen Handelspartner gefunden, um die zweistelligen Milliarden-Buchgewinne zu realisieren. Es gab nur Zwangsschließungen und damit Zwangskäufe für die unzähligen Shorts auf die Aktie oder die indirekten shorts über Futures&Options. Und so erwischte es auch den Herrn Merckle auf dem Hoch von 1000€ je VW-Aktie. Der hatte dann ein paar Verkäufer/Gegnparts für seine verlustposition gefunden.
Weil Optionsscheine eben nicht das selbe wie Optionen Sind, Optionsscheine haben schon viele Pleite gehen lassen, Optionen sind z.B. an der Börse geregelt, (z.B. EUREX)) Optionsscheine eben nicht, sind z.B. von einer Bank, da kann auch eine Bank pleite gehen.
Lieber Thomas; Wie immer hast Du uns hier vor dem Bildschirm, einige sehr Relevante Tatsachen gezeigt. Deine Anschaulichen Beiträge, und deren Prägnanten vorgehensweissen (Präsentationen), ja die sind so Hilfreich für das Mindset in dieser Thematik. Auf der Suche nach Informationen über Geld und Finanzthemen, gibt es hier ein dutzend, nein was sage ich da, eine Vielfalt an Informationsmaterial, aber die von Finanzfluss, ja die sind für mich die Signifikantesten, dies aus meiner Sicht. Ich bin noch sehr Frisch oder sagen wir; Ich stehe noch am Anfang bezüglich Optionen, jedoch möchte ich hier die Gelegenheit ergreifen und meine Frage an Dich richten:
Hi, super Video. Alles gut erklärt und sofort verstanden. Könntet ihr vielleicht doch ein kleines Video zu den beiden Modellen der Optionsbewertung machen. Wir machen darüber unsere Projektarbeit und brächten einen kleinen Denkanreiz zum Verständnis. Das Internet erklärt es einem immer recht kompliziert.
Ich habe zwei Fragen: 1. Muss der Basiswert einer Option immer etwas käufliches sein? Oder könnte man als Basiswert auch die Arbeitslosenquote, das BIP pro Kopf oder die pro Jahr und Quadratmeter gemessene Niederschlagsmenge verwenden? 2. Wer darf Optionen erstellen und verkaufen?
Ist nicht 100 - 110 = -10 oder habe ich was verpasst? Und eine weitere Frage: Entspricht die Prämie dem Zeitwert der Option (sh. Beispiel mit Bauer und Keksfabrik)?
Was passiert, wenn die keksfabrik eine call option mit dem Basiswert 200x besitzt, der weizenpreis bei 230€ liegt, der bauer aber eine put option mit dem basiswert 170€ besitzt?
Welche Möglichkeiten gibt es Optionen mit Hebeln (für Kleinanleger, z. B. max. Anlagewert von 10.000€ in Aktien) zu verknüpfen. Wäre super wenn ihr dazu ein Video machen würdet? Oder habt ihr dazu schon eins ?
Aber warum sollte VW bei einem aktuellen aktienwert von 100€ eine Kaufoptionen für 90€ vergeben? Dann müsste VW ja zu diesem Zeitpunkt stark davon ausgegangen sein, dass ihre Aktien fallen werden!? Oder von wem werden die Kaufoptionen vergeben?
An ordentlichen Handelsplätzen (z.B. USA) übernehmen objektive Optionsbörsen ALLES rund um den Handel in Optionen auf verschiedenste Basiswerte. An unordentlichen Plätzen (z.B. Europa) gibt es objektive Optionsbörsen, z.B. die EUREX, aber auch subjektive Privatbanken, welche verbriefte Optionen, die Optionsscheine begeben, betreuen und hauptsächlich auch als Gegenpart im Handel ihres Produktes auftreten.
schau mal auf interactive brokers die haben meistens alle aktien in ihrem depot die werden dann verliehen von privat personen musst du halt schauen was die für monatsgebühren für deine aktei verlangen können manchmal ziemlich hoch sein
Sehr hilfreiches Video! Bzgl. Call Optionen ist mir allerdings eines unklar geblieben. Ich habe vor kurzem mit kleinen Geld Call Optionen gekauft quasi zum „Testen“ nachdem ich sehr viel darüber gelesen habe. Die Grundweise von Call Optionen ist mir bewusst über die Ausübung des damit verbundenen Rechts auf die entsprechenden Aktien (oder sonstige Basiswerte). Ich befinde mich mittlerweile auch gut im Plus mit den entsprechenden Optionen allerdings verstehe ich nicht ganz warum ich diese „verkaufen“ kann🙈 Ich dachte man kann eben das Recht auf Ausübung wahrnehmen oder die Option verfällt wertlos nach der Laufzeit. Also warum kann ich diese nun ganz normal verkaufen im Plus oder ist das „verkaufen“ im Plus gleichzusetzen mit der Ausübung des Rechts. Bzw wäre es im Minus genauso möglich diese dann zu „verkaufen“ ? Vermutlich ist mir eine simple Denkweise noch unbewusst aber ich wäre trotzdem sehr Dankbar für Aufklärung. Vielen Dank MfG Jakob
Du kannst die Option verkaufen, wenn du nicht wirklich in das Unternehmen investieren willst, sondern nur von dem Kursverlauf profitieren willst. So wirst du zum Spekulant. Das ist eine ziemlich häufig vorkommende Sache. Wenn du aber langfristig an das Unternehmen glaubst, kannst du natürlich die Option ausführen und die Aktien halten.
super erklärt, aber warum hat porsche denn zum zeitpunkt des geldmangels nicht einfach die call-optionen verfallen lassen? hätte so nicht eine übernahme verhindert werden können?
Porsche hatte Calloptionen auf VW, und diese sind auch gestiegen, aber sie waren nicht der Grund für den Anstieg der VW Aktie auf 1000 EUR. Dahinter lag ein klassischer short squeeze, der mit den hier erklärten call options nichts zu tun hatte, sondern mit einem anderen Derivat, und es waren auch nicht die call options selbst, die nicht finanziert werden konnten. Sondern etwas anderes :)
Kann mir jemand erklären warum hat porsche die option nicht aktiviert und vw aktien gekauft und ein Teil davon im Markt verkauft um ihre finanzielle Schwierigkeiten zu bewältigen???
Lieber Thomas, bei 10:52 sagst du, dass die VW Aktie während des Übernahmeversuchs aus dem DAX genommen wurde, weil das Handelsvolumen so gross war, dass der DAX sich nur noch nach ihr gerichtet hat. Kann es sein, dass ein weltweiter ETF dann in so einer Phase massiv diese Aktie kauft, weil ihre Marktkapitalisierung dann so hoch ist? Liebe Grüße, Jan
Sehr gut! Danke! Eine Frage zum Timing: wann Call schein,Faktor-Long und Mini-Future wieder verkaufen ? Gibt es da Kriterien,oder auf was sollte man da achten ? Ist sicher für Viele interessant das zu erfahren :) Gefunden hab ich dazu leider noch nirgendwo was .....
Optionen haben einen Zeitwert der ab ca. 30 tage vor Laufzeitende stark anfällt zu verfallen. Also sollte man langlaufende Optionen kaufen und nach dem erwartete Kursanstieg, idealerweise mindestens 30 Tage vor Laufzeitende, verkaufen. Von den restlichen Derivaten habe ich keine Ahnung.
Ich habe ein Frage zum Einstieg beim Optionsscheinen. Ist der beste Einstieg aus dem Geld, im Geld oder am Geld ? Wenn man eine Postion eröffnen möchte.
Ich glaube, Herr Samj Avi kann mir helfen, ... mit ihm zusammenzuarbeiten. Er ist ein Stratege. Ich verliere eigentlich nicht. •°•°Mit meiner kleinen Investition von 300 USD bekomme ich fast 2500 USD pro Woche. ...•°• Erreichen Sie ihn auf WhatsApp. + 12063177288
Könntest du ein Video machen, wie man mit Put Optionsscheinen bei einem Depot das auf langfristigen Vermögensaufbau abzielt einen stärkeren Kurseinbruch z.b einem der der Krise aus 2008 gleichen würde , Verluste einschränken/verhindern kann damit das bis dahin gesammelte Depotvermögen nicht auf einen Schlag 50% innerhalb eines Jahres verliert.Also welches Produkt/ETF ich als Versicherung kaufen muss,weiss nämlich nicht wie und wo ich so einen Put Optionsschein finde um meinen MSCI World ETF vor heftigen Kurseinbrüchen zu "versichern".
Ja,meine Frage zielt nur auf Schadensbegrenzung ab,ist schon klar das ich zwischenzeitlich immer Verlust mache.Es macht entgegen deines Aufwandes aber dennoch Sinn gerade bei Kurseinbrüchen aktiv nachzukaufen,da du ja sicher weißt das man am besten dann viel kaufen sollte wenn der Kurs günstig ist und vorsichtiger wenn er sauhoch oder auf Rekordhoch ist. Insgesamt kann man so seinen Gewinn optimieren.
Du weißt erst im Nachhinein ob ein Kurs "sauhoch" war. Hättest du z.B im Sommer 2016 regelmäßig Optionsscheine gekauft, um dich vor einem Kurseinbruch abzusichern, wärst du jetzt um einige Optionsprämien ärmer. Denn der MSCI World Index ist seitdem gestiegen. Falls du erst wartest, bis der Kurs stark einbrichst, um erst dann Optionsscheine zu kaufen: das funktioniert nicht. Niemand bietet dir dann noch günstige Optionsscheine für deine PUTs an. Falls doch, sind sie bereits eingepreist am Optionsmarkt und du fährst besser "zeitlich" (über Asset Klassen, da man den Markt nicht timen kann als Passiv Anleger) zu diversifizieren, indem du dein Depot über lange Zeit nicht anrührst und die Baisse aussitzt. Es gibt aber ein rationales Finanzinstrument für deine Schadenbegrenzung, die auch in Langzeitstudien belegt sind: Anleihen. Die schmälern natürlich deine Rendite. Wenn du mit deiner Idee über eine lange Zeitperiode mehr Rendite als der MSCI World erwirtschaftest, dann wärst du besser als 99,9 % der Anleger.
Heißt das, dass wenn Porsche damals nicht in Finanzierungsschwierigkeiten gekommen wäre und die Kredite bekommen hätte, dass sie dann hätten VW übernehmen können mit den CallOptionen? Also zumindest die Mehrheit an VW???
Was ist denn der Vorteil einer call Option für einen einfachen Anleger gegenüber den direkten Kauf einer Aktie. In beiden Fällen spekuliere ich doch auf eine Wertsteigerung des Unternehmens ?
GabZelle das du bei der Option die Möglichkeit hast. Das heißt sollte dann der Kurs fallen, musst du die Option nicht ziehen. Wenn du die Aktie direkt gekauft hast, gehst du auch fällende Kurse mit. deshalb eine Art Versicherung.
Ich verstehe gar nicht, warum es Optionen dann überhaupt gibt, wenn die eine Seite davon potentiell so viel mehr profitieren kann als die andere.. Die selbe Frage stellt sich mir auch bei Knockout Derivaten - es wird immer von so einem hohen Risiko gesprochen, aber so hoch sehe ich das Risiko gar nicht, wenn man ja nicht mehr verlieren kann als eingesetzt (z.B. 100€) aber dafür wesentlich mehr gewinnen kann (wenns gut läuft je nach Hebel z.B. das Zehnfache). Ich mein im Verlustfall verliert man ja dann nicht das Zehnfache
Super erklärt! Danke! aber wo, über welche Depots, kann man Optionen kaufen? Über ING App scheint das z.B. nicht möglich zu sein. oder habe ich irgendwas nicht vollig verstanden?
Wann verfällt denn das Recht z.B. bei einer Call-Option günstiger Weizen zu kaufen, wenn der Preis steigt und die Fabrik nun ihre Option durchführt zu 200/t darf sie nur eine Tonne kaufen oder? Das ist also abhängig von der Anzahl wie viel Derivate ich gekauft habe?
Also muss man für die Put-Option einer Aktie bereits im Besitz dieser Aktie sein? Anders als bei Leerverkäufen, wo man sich das Wertpapier ja ausleiht und dann am Markt verkauft
Du sagst das wenn Porsche aktien von VW gekauft hätte wäre der preis der VW Aktie stark gestiegen aber wie kann der preis einer aktie steigen wenn man aktien käuft??
Wer sind die Herausgeber von Optionen, sind das die Banken? Müssen die Herausgeber im Besitz von Aktien sein, oder können sie kurz vor dem Termin die Aktien auf dem Markt kaufen, um sie an den Options-käufer zu verkaufen?
Vielen Dank für deine Videos. Dieser Channel ist top. Ich hätte noch 2 Fragen: 1. Adolf Merckle hat ja die Optionen herausgegeben und somit gegen den Kurs gewettet. Ich verstehe, dass er im Nachhinein die Aktien viel teurer hätte verkaufen können, aber vermutlich hat er ursprünglich etwa gleich viel für die AKtien bezahlt als der Preis, für den er sie wieder verkaufen musste, oder? 2. Obwohl es Sinn gemacht hätte, die Option auszuüben für Porsche, konnte sie dies ja nicht, da sie nicht über die Mitteln verfügte. Dann konnte Merckle ja die Optionsprämie einsacken, musste aber die Aktien schlussendlich doch nicht verkaufen? Verstehe ich da etwas falsch?
Super Video. Allerdings verstehe ich nicht, warum in dieser Notsituation VW Porsche einen Kredit gewährt und Porsche dann selbst übernommen hat. Kann mir das jemand noch konkreter erklären ?
Kostenloses Depot eröffnen: ►► link.finanzfluss.de/go/depot-id19 *📈
Vermögen tracken mit Finanzfluss Copilot: ►► www.finanzfluss.de/copilot/ 🧑✈
05:42 Der innere Wert ist doch 10€? 110 - 100 = 10?
Unterschiede Optionen vs Optionsscheine wäre cool.
@@BeNice4544 in
@@karlheinzvoelker6350?
Haben Optionen zum Zeitpunkt des Kaufs oder bei Ausübung Einfluss auf den Kurs?
Die Option wird ja nicht wirklich ausgeführt, sondern nur der Gewinn gutgeschrieben.
Unglaublich hilfreich dieses Video! Durch das Beispiel an VW - Porsche ist es sehr gut nachvollziehbar und interessant. Noch nie so gut erklärt bekommen. Durch deine ruhige und deutliche Sprache mit gezielten Pausen ist alles sehr leicht verständlich. Weiter so!
Danke Jonas :)
Spitze Vortrag 👍👍👍
In 14 min besser erklärt als unsere Lehrer in 12 h Dankeschön 🌟
Hast du insta?
@@kbtriplesix hab die schon gefunden
@@nextmillionar9973 Und, seid ihr glücklich Zusammen?
Ein paar Tage vor der Klausur und dank dir jetzt auch endlich verstanden was diese Optionen sind. Danke!
Wo schreibt man Klausuren über Optionen? VWL?
@@fishbone9159 BWL bei mir
Das liebe ich an YT, channels wie dieser machen tolle Videos, und nun 8j später komm ich und hol mir das Wissen ^^
😂😂geht mir genauso
Die Geschichte mit dem Selbstmord zum Schluss ist sicher eine etwas komische Abrundung dieses Themas xD
Eigentlich ziemlich passend zum Spekulieren
Was sagt und das? Finger weg von solchen Sachen
@@Enno.B Du bist und bleibst ein Verlierer
@@bennoreuter4393 Benno weiter so dein Trade republic account wird noch auf 20 millonen steigen und du bist der beste Mensch auf diesem Planeten !
@@Enno.B Ich stimme zu. Das sollte man den Profis und den Glücksspielern überlassen. Wer mit der Marktrendite nicht zufrieden ist, muss sich auch nicht wundern an seiner Gier zu Grunde zu gehen. Klar geht immer mehr, aber irgendwann steigen die Risiken einfach unverhältnismäßig.
Super, hier mal ein riesen Kompliment von meiner Seite. Habe im Prinzip überhaupt keine von Finanzgeschäften und muss sagen, dass habe selbst ich verstanden. Durch deine anschaulichen Beispiel zB. das mit der Keksfabrik konnte ich leicht folgen. Einfach, unkompliziert und nachvollziehbar. Genau das richtige für einen FinanzDummy wie mich ;-) Vielen Dank!! Dirk
BRUUUUDER ich bin einfach nur ein einfacher, selbständiger Künstler der sich ein bisschen um seine Zukunft kümmern möchte und deshalb ein bisschen seine Fühler in die Finanzwelt ausstreckt... dieses Porsche/VW Beispiel zeigt mir einfach wie fucking crazy und absurd die Finanzwelt einfach ist... ich meine... es ergibt total Sinn (weil es auch gut erklärt wurde - vielen Dank an dieser Stelle) aber so viel Sinn es auch ergeben mag, so absurd wirkt dennoch das alles auf mich .... jesus
Klasse Aussprache und Art ,einem normalverbraucher etwas zu erklären.Danke Dir vielmals.Viel erfolg und gesundheit wünsche ich Ihnen.Sehr informativ.
Finde es sehr schön, dass die Thematik Optionen mit einem Freitod beendet wird, denn das Verlustrisiko ist tatsächlich so hoch, dass dies kein Einzelfall war.
5:38 wie wahr..."die Hoffnung hat ihren Preis" - aber klar, nur so machen wir stets weiter..
Hab in 10 min verstanden, was ich seit Wochen bzw Monaten nicht verstehe. Danke dir !!!
wunderbar erklärt, vielen Dank!
Hallo Thomas,
richtig Klasse das Video mit den Darstellungen und Beispielen - wie auch in vielen anderen deiner Videos, und allgemein von euch; doch dieses hier ist nicht zuletzt wegen diesem interessanten Thema eben sehr besonders. ...So kann man sich das so schon komplexe Thema viel besser erschließen; auch super (und ein echtes Tüpfelchen auf dem i) ist in diesem Zusammenhang gleich das Beispiel aus der realen Welt mit Porsche und VW - top, großes Lob !!!
Die Beispiele waren sehr gut. Am Ende habe ich es immer noch nicht vollständig verstnden, aber ich bräuchte auch jemanden, an den ich meine Fragen richten könnte. Danke dennoch!
Hallo Thomas! Wieder eine supertolle Einführung und Erklärung in ein Thema, dass man besser nicht erklären kann! Hätte mir in den 80ern in der Schule einen Lehrer gewünscht, der so etwas so toll erklärt! Thumbs Up & Abo sicher. Vielen Dank!
Ich fande das video gut, verstehe aber nicht wieso du nicht konkret zwischen long calll und short call bzw. long put und short put unterschieden hast
Danke das hilft wirklich die Sache besser zu verstehen und bewahrt einen vor großen Fehlern
Du heißt also "Thomas von Finanzfluss", wie kommt man denn an diesen Titel?
Doktorarbeit in RUclips schreiben
Sehr gut erklärt. Vor allem das Erklären an plastischen Beispielen ist sehr hilfreich.
Super Video. Ein komplexes Thema wurde verständlich erklärt 👍🏼
6:27 sehr schönes veranschaulichtes Beispiel :) Danke dafür!
Herzlichen Dank für die lehrreiche Darbietung.
Super erklärt, aber trotzdem sehr komplex
Echt beeindruckend, danke!
Beste verständliche Darstellung 👍
super Erklärung, aber wie genau hat VW denn Porsche übernommen? den Punkt hab ich nicht ganz verstanden (seit bitte nachsichtig, bin in der Hinsicht noch grün hinter den Ohren :D )
wow tolles video! Hast dir richtig Mühe gegeben! Direkt Abonniert!!
Danke :)
6:05 einfach nur göttlich
Das Video ist ein wirklich guter Anfang. Aber jetzt muss noch mehr her... wie geht es nun konkret weiter? Kontraktgrösse Long Call / Short Put / ... etc etc. Da gibt es doch noch mehr ;-)
Vielen Dank für dieses ausführliche, gut erklärte und gut produzierte Video! Es hilft mir gerade sehr bei meiner Prüfungsvorbereitung, muss aber sagen, dass ich den Channel auch wohl nach der Prüfung noch verfolgen werde. Weiter so!
Was ich beim Lernen für die Rechnungswesen Klausuren auch immer ganz hilfreich war, war herauszufinden, weshalb und wie sich gewisse Gesetze/Regeln/Verfahren entwickelt haben. Dass hier ein Praxisbeispiel eingebracht wurde, ist auch echt gut.
TOP !!!!! Perfektes Kanal! Weiter so
Wirklich gutes Video.
Vielleicht wäre noch interessant zu sagen, was die Unterschiede von Optionsscheinen und Optionen sind und wie man Stillhalter wird.
du rettest mich gerade vor der Investitions Klausur!
Viel Glück! Wird schon ;)
Hallo Thomas, danke für deine Videos.
Wäre es möglich, etwas tiefer in die Materie einzusteigen und in die Praxis zu gehen? Zum Beispiel über die Auswahl eines passenden Optionsscheins, die Bedingungen beim Broker, um überhaupt Optionen handeln zu dürfen... Wäre über etwas leicht verständlichen Input sehr dankbar, so wie bei allen Videos bisher :)
Sehr schön gemacht - Kompliment!
Danke :)
Sehr gut und verständlich erklärt, danke!
Als Porsche feststellte, dass es den benötigten Kreditrahmen nicht bekommt. Wieso haben sie nicht die Optionsscheine verkauft (die dank dem enorm hohen VW Kurs ja extreme gewinne eingebracht hätten)Damit hätte Porsche die Übernahme zwar aufgeben müssen, hätte aber extreme Gewinne aus kurzfristigen Anlagen erzielt.
Gute Frage, das würde mich auch interessieren!
ja, die frage kam mir auch
Porsche hielt Optionen auf VW St., gehandelt an der EUREX und OTC-Individualvereinbarungen, niemals Optionsscheine. OS-Handel war an dem 28.Oktober ausgesetzt. Die Individual-Partner dürften sich an diesem besagten Tag ebenfalls zu keinem Schliessungs-Geschäft bereiterklärt haben. Selbst die Market-Maker der EUREX durften bei dieser extremen Marktsituation gemäß den Richtlinien der EUREX den Handel einstellen. Porsche hätte zu diesem Zeitpunkt nirgends einen Handelspartner gefunden, um die zweistelligen Milliarden-Buchgewinne zu realisieren. Es gab nur Zwangsschließungen und damit Zwangskäufe für die unzähligen Shorts auf die Aktie oder die indirekten shorts über Futures&Options.
Und so erwischte es auch den Herrn Merckle auf dem Hoch von 1000€ je VW-Aktie. Der hatte dann ein paar Verkäufer/Gegnparts für seine verlustposition gefunden.
Super erklärt Danke...
Weil Optionsscheine eben nicht das selbe wie Optionen Sind, Optionsscheine haben schon viele Pleite gehen lassen, Optionen sind z.B. an der Börse geregelt, (z.B. EUREX)) Optionsscheine eben nicht, sind z.B. von einer Bank, da kann auch eine Bank pleite gehen.
Lieber Thomas; Wie immer hast Du uns hier vor dem Bildschirm, einige sehr Relevante Tatsachen gezeigt. Deine Anschaulichen Beiträge, und deren Prägnanten vorgehensweissen (Präsentationen), ja die sind so Hilfreich für das Mindset in dieser Thematik. Auf der Suche nach Informationen über Geld und Finanzthemen, gibt es hier ein dutzend, nein was sage ich da, eine Vielfalt an Informationsmaterial, aber die von Finanzfluss, ja die sind für mich die Signifikantesten, dies aus meiner Sicht. Ich bin noch sehr Frisch oder sagen wir; Ich stehe noch am Anfang bezüglich Optionen, jedoch möchte ich hier die Gelegenheit ergreifen und meine Frage an Dich richten:
sehr cooles Video mit klaren .Beispiele
Hi, super Video. Alles gut erklärt und sofort verstanden. Könntet ihr vielleicht doch ein kleines Video zu den beiden Modellen der Optionsbewertung machen. Wir machen darüber unsere Projektarbeit und brächten einen kleinen Denkanreiz zum Verständnis. Das Internet erklärt es einem immer recht kompliziert.
Danke! Zum ersten Mal verstanden. Danke
Super erklärt - dankeschön!!! 😊🙏🏻
Ich habe zwei Fragen: 1. Muss der Basiswert einer Option immer etwas käufliches sein? Oder könnte man als Basiswert auch die Arbeitslosenquote, das BIP pro Kopf oder die pro Jahr und Quadratmeter gemessene Niederschlagsmenge verwenden? 2. Wer darf Optionen erstellen und verkaufen?
JA, Leerverkauf kann gefährlich sein, du hast einen guten Professor, so gut hat es noch keiner erklärt. Volle Punktzahl für dieses super Video, danke!
Ist nicht 100 - 110 = -10 oder habe ich was verpasst?
Und eine weitere Frage: Entspricht die Prämie dem Zeitwert der Option (sh. Beispiel mit Bauer und Keksfabrik)?
Sehr hilfreich und anschaulich. Super.
Was passiert, wenn die keksfabrik eine call option mit dem Basiswert 200x besitzt, der weizenpreis bei 230€ liegt, der bauer aber eine put option mit dem basiswert 170€ besitzt?
Hey, meinen Respekt hast du! super Representation, like!
Geniales Video. Klasse.
Super erklärt, vielen Dank dafür!
Ganz toll, danke 😊
Super erklärt TOP! Weier so.
Danke :)
Geiler Typ! Grüße aus Konstanz
starkes Video. Super erklärt und veranschaulicht!
Klasse erklärt. Vielen Dank :)
Danke :)
Vielen Dank , sehr gut geklärt
Vielen Dank! Tolles Video!!:)
Danke Alina, freut uns :)
Sehr gut erklärt. Danke!
Top, danke dafür
Welche Möglichkeiten gibt es Optionen mit Hebeln (für Kleinanleger, z. B. max. Anlagewert von 10.000€ in Aktien) zu verknüpfen. Wäre super wenn ihr dazu ein Video machen würdet? Oder habt ihr dazu schon eins ?
Aber warum sollte VW bei einem aktuellen aktienwert von 100€ eine Kaufoptionen für 90€ vergeben? Dann müsste VW ja zu diesem Zeitpunkt stark davon ausgegangen sein, dass ihre Aktien fallen werden!? Oder von wem werden die Kaufoptionen vergeben?
Toll erklärt. Vielen Dank!
Super video 👍👌hab gleich ein Abo da gelassen
wer bietet denn optionen überhaupt ursprünglich an? wie wird das produkt im detail konstruiert und von wem? das würde mich mal interessieren.
Würde mich ebenfalls interessieren...
An ordentlichen Handelsplätzen (z.B. USA) übernehmen objektive Optionsbörsen ALLES rund um den Handel in Optionen auf verschiedenste Basiswerte. An unordentlichen Plätzen (z.B. Europa) gibt es objektive Optionsbörsen, z.B. die EUREX, aber auch subjektive Privatbanken, welche verbriefte Optionen, die Optionsscheine begeben, betreuen und hauptsächlich auch als Gegenpart im Handel ihres Produktes auftreten.
schau mal auf interactive brokers die haben meistens alle aktien in ihrem depot die werden dann verliehen von privat personen musst du halt schauen was die für monatsgebühren für deine aktei verlangen können manchmal ziemlich hoch sein
@@patrikbornemann _ Soso, vermengen. Sie sind ja lieb. Sie denken mit Sicherheit an unsere Neumitbürger und Deutschlands Rettung, gell.
@@patrikbornemann _ DITO!
Sehr hilfreiches Video!
Bzgl. Call Optionen ist mir allerdings eines unklar geblieben. Ich habe vor kurzem mit kleinen Geld Call Optionen gekauft quasi zum „Testen“ nachdem ich sehr viel darüber gelesen habe. Die Grundweise von Call Optionen ist mir bewusst über die Ausübung des damit verbundenen Rechts auf die entsprechenden Aktien (oder sonstige Basiswerte). Ich befinde mich mittlerweile auch gut im Plus mit den entsprechenden Optionen allerdings verstehe ich nicht ganz warum ich diese „verkaufen“ kann🙈 Ich dachte man kann eben das Recht auf Ausübung wahrnehmen oder die Option verfällt wertlos nach der Laufzeit. Also warum kann ich diese nun ganz normal verkaufen im Plus oder ist das „verkaufen“ im Plus gleichzusetzen mit der Ausübung des Rechts. Bzw wäre es im Minus genauso möglich diese dann zu „verkaufen“ ?
Vermutlich ist mir eine simple Denkweise noch unbewusst aber ich wäre trotzdem sehr Dankbar für Aufklärung.
Vielen Dank
MfG Jakob
Du kannst die Option verkaufen, wenn du nicht wirklich in das Unternehmen investieren willst, sondern nur von dem Kursverlauf profitieren willst. So wirst du zum Spekulant. Das ist eine ziemlich häufig vorkommende Sache. Wenn du aber langfristig an das Unternehmen glaubst, kannst du natürlich die Option ausführen und die Aktien halten.
Hast du auch ein Video zur Berechnung des Breakevens von Optionen?
Tolles Video vielen Dank.
Vielen Dank, sehr hilfreich
super erklärt, aber warum hat porsche denn zum zeitpunkt des geldmangels nicht einfach die call-optionen verfallen lassen? hätte so nicht eine übernahme verhindert werden können?
S chlaumatz
Ich
Sie hätten die Optionen auch verkaufen können lol
Super Video!!
Hallo Thomas, in welchem Zusammenhang steht die Option und die Optionsprämie mit dem Warenterminmarkt?
Kannst du "digital call" genauer erklären? Danke:)
Veronika Straub genau!
Porsche hatte Calloptionen auf VW, und diese sind auch gestiegen, aber sie waren nicht der Grund für den Anstieg der VW Aktie auf 1000 EUR. Dahinter lag ein klassischer short squeeze, der mit den hier erklärten call options nichts zu tun hatte, sondern mit einem anderen Derivat, und es waren auch nicht die call options selbst, die nicht finanziert werden konnten. Sondern etwas anderes :)
super Video !! Danke !
Gerne :) Thx!
Kann mir jemand erklären warum hat porsche die option nicht aktiviert und vw aktien gekauft und ein Teil davon im Markt verkauft um ihre finanzielle Schwierigkeiten zu bewältigen???
Lieber Thomas,
bei 10:52 sagst du, dass die VW Aktie während des Übernahmeversuchs aus dem DAX genommen wurde, weil das Handelsvolumen so gross war, dass der DAX sich nur noch nach ihr gerichtet hat. Kann es sein, dass ein weltweiter ETF dann in so einer Phase massiv diese Aktie kauft, weil ihre Marktkapitalisierung dann so hoch ist?
Liebe Grüße,
Jan
Sehr gut! Danke! Eine Frage zum Timing: wann Call schein,Faktor-Long und Mini-Future wieder verkaufen ? Gibt es da Kriterien,oder auf was sollte man da achten ? Ist sicher für Viele interessant das zu erfahren :) Gefunden hab ich dazu leider noch nirgendwo was .....
Optionen haben einen Zeitwert der ab ca. 30 tage vor Laufzeitende stark anfällt zu verfallen. Also sollte man langlaufende Optionen kaufen und nach dem erwartete Kursanstieg, idealerweise mindestens 30 Tage vor Laufzeitende, verkaufen. Von den restlichen Derivaten habe ich keine Ahnung.
@@WolfgangPassAuf Danke ! Haat mir gut geholfen !
Ich habe ein Frage zum Einstieg beim Optionsscheinen. Ist der beste Einstieg aus dem Geld, im Geld oder am Geld ? Wenn man eine Postion eröffnen möchte.
Ich glaube, Herr Samj Avi kann mir helfen,
...
mit ihm zusammenzuarbeiten. Er ist ein Stratege. Ich verliere eigentlich nicht. •°•°Mit meiner kleinen Investition von 300 USD bekomme ich fast 2500 USD pro Woche.
...•°•
Erreichen Sie ihn auf WhatsApp. + 12063177288
Könntest du ein Video machen, wie man mit Put Optionsscheinen bei einem Depot das auf langfristigen Vermögensaufbau abzielt einen stärkeren Kurseinbruch z.b einem der der Krise aus 2008 gleichen würde , Verluste einschränken/verhindern kann damit das bis dahin gesammelte Depotvermögen nicht auf einen Schlag 50% innerhalb eines Jahres verliert.Also welches Produkt/ETF ich als Versicherung kaufen muss,weiss nämlich nicht wie und wo ich so einen Put Optionsschein finde um meinen MSCI World ETF vor heftigen Kurseinbrüchen zu "versichern".
Fio Mio wenn du wüsstest wann die Rezession kommt warst du schon Milliardär. ETF machen als aktiv gemanagtes Portfolio keinen Sinn.
Ja,meine Frage zielt nur auf Schadensbegrenzung ab,ist schon klar das ich zwischenzeitlich immer Verlust mache.Es macht entgegen deines Aufwandes aber dennoch Sinn gerade bei Kurseinbrüchen aktiv nachzukaufen,da du ja sicher weißt das man am besten dann viel kaufen sollte wenn der Kurs günstig ist und vorsichtiger wenn er sauhoch oder auf Rekordhoch ist. Insgesamt kann man so seinen Gewinn optimieren.
Du weißt erst im Nachhinein ob ein Kurs "sauhoch" war. Hättest du z.B im Sommer 2016 regelmäßig Optionsscheine gekauft, um dich vor einem Kurseinbruch abzusichern, wärst du jetzt um einige Optionsprämien ärmer. Denn der MSCI World Index ist seitdem gestiegen. Falls du erst wartest, bis der Kurs stark einbrichst, um erst dann Optionsscheine zu kaufen: das funktioniert nicht. Niemand bietet dir dann noch günstige Optionsscheine für deine PUTs an. Falls doch, sind sie bereits eingepreist am Optionsmarkt und du fährst besser "zeitlich" (über Asset Klassen, da man den Markt nicht timen kann als Passiv Anleger) zu diversifizieren, indem du dein Depot über lange Zeit nicht anrührst und die Baisse aussitzt. Es gibt aber ein rationales Finanzinstrument für deine Schadenbegrenzung, die auch in Langzeitstudien belegt sind: Anleihen. Die schmälern natürlich deine Rendite. Wenn du mit deiner Idee über eine lange Zeitperiode mehr Rendite als der MSCI World erwirtschaftest, dann wärst du besser als 99,9 % der Anleger.
beste info
Sehr gutes Video!
+Der Stillhalter Danke :)
Heißt das, dass wenn Porsche damals nicht in Finanzierungsschwierigkeiten gekommen wäre und die Kredite bekommen hätte, dass sie dann hätten VW übernehmen können mit den CallOptionen? Also zumindest die Mehrheit an VW???
Was ist denn der Vorteil einer call Option für einen einfachen Anleger gegenüber den direkten Kauf einer Aktie. In beiden Fällen spekuliere ich doch auf eine Wertsteigerung des Unternehmens ?
GabZelle das du bei der Option die Möglichkeit hast. Das heißt sollte dann der Kurs fallen, musst du die Option nicht ziehen. Wenn du die Aktie direkt gekauft hast, gehst du auch fällende Kurse mit. deshalb eine Art Versicherung.
Danke!!!
Ich verstehe gar nicht, warum es Optionen dann überhaupt gibt, wenn die eine Seite davon potentiell so viel mehr profitieren kann als die andere..
Die selbe Frage stellt sich mir auch bei Knockout Derivaten - es wird immer von so einem hohen Risiko gesprochen, aber so hoch sehe ich das Risiko gar nicht, wenn man ja nicht mehr verlieren kann als eingesetzt (z.B. 100€) aber dafür wesentlich mehr gewinnen kann (wenns gut läuft je nach Hebel z.B. das Zehnfache). Ich mein im Verlustfall verliert man ja dann nicht das Zehnfache
Kannst du Optionen mal anhand eines Payoff-Diagramms erklären?
Super erklärt! Danke! aber wo, über welche Depots, kann man Optionen kaufen? Über ING App scheint das z.B. nicht möglich zu sein. oder habe ich irgendwas nicht vollig verstanden?
Wann verfällt denn das Recht z.B. bei einer Call-Option günstiger Weizen zu kaufen, wenn der Preis steigt und die Fabrik nun ihre Option durchführt zu 200/t darf sie nur eine Tonne kaufen oder? Das ist also abhängig von der Anzahl wie viel Derivate ich gekauft habe?
DANKE Finanzfluss! :D Abo ist dir sicher
super super erkältet
Gute Besserung ;)
😅
Also muss man für die Put-Option einer Aktie bereits im Besitz dieser Aktie sein? Anders als bei Leerverkäufen, wo man sich das Wertpapier ja ausleiht und dann am Markt verkauft
so gut!
Du sagst das wenn Porsche aktien von VW gekauft hätte wäre der preis der VW Aktie stark gestiegen aber wie kann der preis einer aktie steigen wenn man aktien käuft??
Der Wert einer Aktie bemisst sich nach der starken Nachfrage und nicht nach dem tatsächlichen Wert des Unternehmens.
Wer sind die Herausgeber von Optionen, sind das die Banken? Müssen die Herausgeber im Besitz von Aktien sein, oder können sie kurz vor dem Termin die Aktien auf dem Markt kaufen, um sie an den Options-käufer zu verkaufen?
Vielen Dank für deine Videos. Dieser Channel ist top. Ich hätte noch 2 Fragen:
1. Adolf Merckle hat ja die Optionen herausgegeben und somit gegen den Kurs gewettet. Ich verstehe, dass er im Nachhinein die Aktien viel teurer hätte verkaufen können, aber vermutlich hat er ursprünglich etwa gleich viel für die AKtien bezahlt als der Preis, für den er sie wieder verkaufen musste, oder?
2. Obwohl es Sinn gemacht hätte, die Option auszuüben für Porsche, konnte sie dies ja nicht, da sie nicht über die Mitteln verfügte. Dann konnte Merckle ja die Optionsprämie einsacken, musste aber die Aktien schlussendlich doch nicht verkaufen?
Verstehe ich da etwas falsch?
Gut erklärt!
Danke :)
Stochastische Differentialgleichungen sind schon was geiles! Hatte Optionspreisbewertung im Studium.
Super Video. Allerdings verstehe ich nicht, warum in dieser Notsituation VW Porsche einen Kredit gewährt und Porsche dann selbst übernommen hat. Kann mir das jemand noch konkreter erklären ?
Für solche Videos würde ich mit Freude Geld ausgeben.
+NomNomNom :)
Bringe ihn doch nicht auf dumme Ideen