Completa loucura. Os ativos inflacionados no teto, as moedas se apresentando como "papéis pintados sem valor", a cozinha pegando fogo e a solução é abrandar o fogo ateando gasolina. E a morte da razão mesmo 😣
Caramba, vim pela recomendação na live do Holder e me deparei com o canal de maior compatibilidade ideológica que já achei. Valeu, Ulrich! Aplicando escola austríaca em negócios e investimentos reais.
Valeu pela reflexão, conteúdo sem exageros e abordado com cautela, compartilhando o conhecimento, é esse tipo de conteúdo que as pessoas realmente deveriam acessar mas preferem as opiniões “bombásticas”.
Eu pagaria por uma timeline bem documentada com noticias sobre todas as ações dos bancos centrais, gráficos e etc... Para quando isso tudo explodir e alguém vier falar que o capitalismo falhou eu puder só compartilhar o link mostrando todas as notícias e sinais que foram seletivamente ignorados. Pagaria ainda mais por um bom design.
O jeito que vejo, é como se o mercado fosse uma pessoa lutando para não dormir (não ter depressão). Cada vez ele apela para drogas mais fortes para se manter acordado, primeiro café, depois energético, depois pó de guaraná, e agora metanfetamina. Alguma hora, a pessoa vai apagar.
Parabéns, Ulrich. Venho te acompanhando há algum tempo e se tornou uma inspiração para eu começar a me aprofundar na EA. Na minha opinião, devemos apertar os cintos... não sei se vai demorar 1 mês, 1 ano, 3 anos... mas acho que não tem como escaparmos de uma próxima grande depressão mundial. Podemos continuar nesse ritmo enquanto houver injeção de liquidez nos mercados... quando isso cessar (uma hora será preciso), a conta vai chegar.
Ciclos econômicos sempre irão acontecer! Se investe em valor, diversifica e pensa longo prazo tem que aceitar faz parte, uma hora vai acontecer! Agora o maior risco não é ficar na bolha que afeta tudo inclusive ativos de valor, é "vender" um ativo de valor e perder todo o resultado pq tentou acertar o ciclo/timming e errou!
Como diria meu amigo richard, sempre seja humilde perante a incerteza, isso é claramente uma exposição convocava, se subir nesss bolha atual sobe mais 10% e se cair? Vale a pena segurar podendo perder mais da metade do patrimônio? Eis a questão
@@felipepinho7008 se está diversificado inclusive em renda fixa! Tranquilo e a "perda" seria se vc pensar que todo seu patrimônio foi investido hoje! Ciclos econômicos sempre irão existir e vc só se prepara para isso, diversificando, aportando aos poucos todos os meses e escolhendo ativos com fundamentos! E na renda variável ao menos pensando a longo prazo, se no homebroker meu patrimônio cair 50% qual o problema? Se as empresas selecionadas continuarem entregando lucros crescentes? Não tô falando de investimento de especulação que não tem fundamento e tá esticado!
Muito obrigado por me trazer este conteúdo tão relevante, eu não teria acesso à estas mentes brilhantes, se não fosse através do seu canal . Brigadão!!!!
Um comentário que vi em uma das entrevistas do André Esteves com uma das pessoas que havia sido secretário do Trump era sobre a preocupação sobre a poupança de longo prazo frente a um cenário persistente de juros baixos. Aposentadorias e pensões de toda uma geração são muito impactadas com um cenário de juros baixos por muitos anos. Muito provavelmente haverá uma geração que nunca irá se aposentar pois mesmo poupando não será capaz de gerar renda passiva em montante suficiente para seu sustento.
Sim, a geração adulta atual está sendo impactada pelas bolhas, no Brasil está pagando a conta da geração anterior que se aposentou muito bem, e perderá suas reservas. Muito injusto.
Ele pega ondas a longo prazo que são consistentes com a realidade do mercado, e não repiques de 4 ou 5 meses, ou seja, ele não especula, ele é fundamentalista.
17:30 definição de Bolha. Agora qual bolha vai explodir mais forte? A Brasileira ou Americana? Qual cambio vai desvalorizar a deles ou a nossa? Se estourar a americana o Dolar vem para o Brasil? ( Commodities?) ou vai para outro lugar? O difícil é saber para onde vai ó dinheiro em crise. ( Ouro? Buffet já está no ouro).
Uma bomba pra vcs no Brasil. Estava lendo ontem sobre a economia da Repubica Dominicana e descobri que a renda per capita e' maior que a do Brasil. O Brasil nao ta com essa bola toda que as pessoas foram programadas pra acreditar.
Muito boa a abordagem da situação como um todo. No entanto, deveria focar realidade brasileira, pois é o que interessa, de fato, para quem compra ações na B3. Os ativos no Brasil estão muito longe da realidade americana atual ou aquela do Japão quando houve o crash dos ativos japoneses. Basta ver qual é a média de P/L da B3 em comparação com o das empresas americanas, ou japonesas da época do crash. Em algum momento certamente haverá um crash, mas isso apenas balança quem está diversificando em boas empresas a preços igual a valor pelo fluxo de caixa descontado. Estou há 16 anos na bolsa e os crashes passados afetaram, claro, mas não exterminaram quem se manteve firme.
@Luciana Lu é o Universa Investiments, adimninistrado pelo Mark Spitznagel. Funciona como um tipo de seguro contra quedas no índice SP500. Assim é possível ganhar nas altas e não perder nas baixas.
Parabéns Fernando, sempre assisto seus videos, gostaria de sugerir um video da operação financeira realizada por george soros, que fez ele ter um lucro extraordinário comprando libras do Banco da Inglaterra a época... Grande Abraço........ leubet viana
Excelente vídeo Fernando! Quem conhece a história da pimco e principalmente do Bill sabe que ele "tinha licença pra matar!" o senhor bond! Foi muito boa essa entrevista dele na Bloomberg
Fernando, gostaria de te fazer duas questões: 1- O que precisaria ocorrer para que os BCs mudassem esta política? 2- Seria possível trocar títulos por investimentos? Ou seja, ao invés do investidor receber juros + parcela; o devedor, no caso o governo, pega o recurso e faz uma usina hidroelétrica, por exemplo, e a entrega para o investidor.
Eu tenho uma curiosidade fora da caixinha Ulrich, as ações tinham o retorno em 14/16 meses e hoje mais de 18 meses, minha curiosidade é será que estão precificando a desvalorização monetária e ainda assim com a retomada do mercado não haverá uma inflação acumulada que fará desse negocio para quem entrou no começo uma jogada genial? Eu acredito que o pessoal gabaritado não iria correndo para uma armadilha, será que a armadilha é o dinheiro físico? Se eu estiver falando besteira por favor explique porque estou errado. Obrigado e ótimo vídeo.
Talvez a melhor opção no momento seja um portfólio diversificado em várias classes de ativos (stocks, REITS, Bonds e Commodities) e em diferentes locais (América, Europa, Ásia), sem tentar adivinhar o futuro.
@@feliperabeloep Vai com calma, que você ta falando besteira. Não é necessário "imprimir" bitcoin para que nele haja uma bolha. Ninguém "imprime" novas casas ou novas ações, por exemplo. O excesso de liquidez (dinheiro) no mercado infla a maioria dos ativos que a ele estão expostos, e o BTC é um ativo desse tipo. Já é notavel que o BTC está servindo muito bem como ativo de liquidez imediata, muitos investidores estão utilizando o ativo, não só para reserva de valor, mas como ''reserva de liquidez'', se assim posso chamar. No inicio do ano, quando vimos os efeitos exagerados da revelação da pandemia nos mercados, muitos detentores de BTC liquidaram os ativos dada a chamada de margem em outras operações. Mathias pode estar certo, pode vir a existir uma bolha nos ativos digitais sim, e dentre eles está o BTC... Mas isso são suposições. Dizer que não há bolha num ativo só por que ele não pode ser ''impresso'' não está certo.
Opero no mercado financeiro há alguns anos e essa coisa vai ficar feia. Pode demorar mais um ano ou talvez até dois. Porém quando vier o desastre vai fazer a crise de 1929 e a de 2008 parecer um passeio no parque. Quem está colocando todas as cartas na renda variável é como um cego caminhando pro abismo. Pode andar mais alguns kilometros antes de cair mas uma hora cai.
A situação é como um terremoto com duração de uma tempestade. O futuro é incerto, mas se eu estivesse num terremoto olharia pro teto e pro piso. Não ficaria num lugar onde o teto pudesse desabar ou o piso se abrir. O problema que não existem mais instituições sólidas.
Gostei dessa: juntando mais lenha para queimar. Quanto mais inflados artificialmente os ativos, maior vai ser a queda. Ou seja, opere mercado de risco somente com stop. E reze para não atropelar seu stop quando o mercado desabar subitamente. Não acredito que o juro zero se sustente por muito tempo, nunca existiu na história. Uma hora o juro vai subir, e nem imagino o que vai acontecer com os governos, empresas e pessoas com endividamento recorde.
Fernando conquanto o que vou dizer agora seja uma contradição a teoria econômica, mas o Mercado não estaria entrando numa nova configuração? Não vejo com bons olhos tb esse movimento, mas como organismo vivo é possivel que possamos viver diferente da forma que sempre vivemos, a exemplo o próprio Bitcoin que demorou a ser digerido, pois tinha como proposta algo fora da curva a muitas vezes julgado até insano. Teria sentido para você essa anomalia fazer parte de um novo normal que será absorvido e adequado ao comportamento?
Existe a possibilidade de voltarmos para o padrão ouro? Porque as grandes potências estão comprando e aumentando suas reservas em ouro? Seria a volta do padrão ouro?
Seria legal um vídeo sobre como e qual seria a sequência de eventos em uma possível explosão desse material inflamável que o mundo vem pondo debaixo do tapete há 12 anos. Mad max com moedas fiat totalmente desacreditadas, sistema financeiro quebrado. A famosa “Hora da Verdade”. Seus vídeos são ótimos meu amigo Parabéns!!!
Fernando. A tese da alavancagem venho usando através da aquisição de imóveis com juros préfixados na TR via financiamento SFH. Minha tese é que num cenário inflacionário os valores de aluguéis subirão acima das prestações. Não valeria a pena discutir um pouco em cima desta tese. Até porque a oferta de imóveis não é algo que se faça da noite para o dia, no caso do governo tentar aumentar a oferta para reequilibrar a balança.
E se ocorrer o contrário? Aqui vejo investidores de kitnet reclamando da enxurrada de apês disponíveis p/ locação a valores menores, inclusive abaixo do valor de prestação. Alguns inclusive não cobram o condomínio. Inicialmente eu comecei acreditando no Buy and Hold, hoje eu acredito que no futuro todos estaremos mortos. No Brasil não dá para assumir nada com prazo muito maior do que 10 anos.
@@homonimoanonimo8592 eu entendo sua visão e concordo em partes. Veja bem, nem tudo que há de ofertas em imóveis é válido dentro de minha afirmação. Os MRVs da vida e os modelos de planos de governo não funcionaram bem pelos motivos que você apresentou (Super Oferta). Também não vi com bons olhos modelos de imóveis mais caros. Esse tipo de investimento que acabei por fazer foi dentro de um intervalo definido e "bem" controlado. Mas como você mesmo disse, "bem" controlado neste bananal não existe.
Jean Pacher minhas contas me fazem investir nos imóveis os quais tenho conhecimento de retorno efetivo. Trabalho com incorporação imobiliária, por isso entendo meu segmento específico. Minha tese de investimento tem sido a seguinte. Compro imóveis de 380 mil dando 20% de entrada e financiando o restante. Para fins de exemplo pago 80 mil Apartamento e financio 300 mil. Isso traz uma parcela inicial de algo em torno dos 3000 mil mês, a qual vai caindo mês a mês como todos sabem. O aluguel desse imóvel está em algo como 2000 mil mês (IPTU e Condomínio por conta do locatário). Em minha tese, com aumento da inflação, o IGPM deve subir nos próximos 5 anos. Com a queda das prestações no período de 5 anos e aumento do IGPM em 5 anos terei o equilíbrio. Pagando algo em torno de 20% + 20% (caso as prestações fossem todas iguais as primeiras o que não é verdade). Assim sendo, com 40% do valor inicia do bem tangibilizado em riqueza imobiliária, eu compraria efetivamente este bem. A tese aprofundadamente é investir em ativos de longo prazo que gerem remuneração e não tenham despesas de custódia. E que com 100% do valor do bem eu atinja na saída algo em torno a 2,5x o aumento de riqueza.
Eu nao atendi porque os bancos nao podem absorver taxas de juros maiores. Não é melhor pros bancos ter mais juros? Fornecer crédito a juros maiores aumentar o lucro.
Acho que enquanto não tivermos uma inflação de preços ao consumidor alta, escassez de produtos e necessidade premente de controle de preços, seguiremos nesse pântano. A hora do expurgo adiada indefinidamente..
Os ratos estão inquietos. Apos décadas os juros baixaram, o que fazer? Parece que na reluzente armadilha tem um queijo atraente, imprudentes muitos correm para alcançar a isca. Diante das incertezas é hora de prudência.
E no caso do Brasil?. Será que vamos aguentar juros baixos e cambio alto muito tempo?, ou sera que Brasil consegue implementar reformas que controlem o câmbio sem precisar aumentar juros?...
É uma festa de bolhas de sabão, que vão explodir na cara de muitos incautos. O mesmo imóvel que vi em julho, esta semana simplesmente dobrou o valor. Bolha? Imagina......
Gosto muito de suas live. Mas, para mim como pequeno investidor isso é aterrorizante. Faça por favor um vídeo para os pequenos e médios investidores. Porque os grandes, estão quase sempre navegado em alto-mar atrás de seus lindos Marlim-azuis 😒😫
@@zaza1237 vou discordar de vc acho q é o Powell já imprime a muito mais tempo e o dólar tá correndo o risco de deixar de ser moeda de reserva,mas o Paulo Guedes tá se esforçando bastante.
@@thoreau8843 a ala militar sempre vai ter esse pensamento nacional desenvolvimentista e o q me preocupa q eles já conquistaram mais um ministério o da saúde pazzuelo foi efetivado
Caindo se vc olhar um prazo bem curto só.. Tira um pouco o zoom do gráfico e o que aparece são topos e fundos ascendentes, como em uma boa tendência de alta
Ulrich, você acha que uma boa forma de se proteger dos ciclos econômicos com Buy and Hold seria fazer um hedge distribuindo proporcionalmente na carteira de investimentos ouro, bitcoin, dólar, renda variável e renda fixa?
Mas dizer que estamos numa bolha não é por consequência dizer que a escola austríaca está errada? Se preço é dado pela oferta e demanda, pq iremos dizer que os preços estão inflados. Oferta e demanda estão sujeitos a alguma restrição segunda a escola austríaca?
Porque a antecipação do consumo tem custo negativo. Vc pega empréstimo do governo e vai pagar menos (em termos reais ) do que pegou. Por outro lado temos o governo imprimindo.
@@rodrigorossi2802 mas isso significa que estamos numa bolha ou o mercado está precificando os ativos de maneira incorreta? E temos que entender pq o governo está imprimindo dinheiro... no geral é pra salvar o setor privado, que precificou os ativos de maneira incorreta, não? Logo, os austríacos estão corretos?
@@guilhermejenovencio1526 A escola austríaca diz que a intervenção estatal distorce o mercado. E é exatamente isso que está acontecendo. Que a distorção é sempre negativa, não existe distorção positiva. Tipo o coronavoucher. Para a escola austríaca ele é prejudicial.
Minha teoria é a seguinte... existe uma pressão crescente e constante por parte dos governos para baixar juros justamente porque seu endividamento é cada vez mais alto (porque os juros comprometem o seu orçamento). Os fundos e grandes financiadores ficam numa sinuca de bico porque não tem alternativa, ninguém quer comprar o pepino e se eles mesmo não 'recomprarem' novas emissões sofrem risco de calote (governos não tem liquidez para pagar). Sendo assim os governos tendem a reduzir seu risco fiscal indiretamente 'forçando' que não paguem. Uma espécie de calote especial onde o pagamento é esticado até o infinito, uma bolha de financiamento ou 'imposto sobre o que lhe devo'. Isso vai gerar no longuíssimo prazo uma pressão para que ninguém mais empreste dinheiro ao governo.
Ola Ulrich, já acompanho seus videos há algum tempo e sinto que deixei passar uma oportunidade de juros altos na renda fixa e dolar baixo, enqto que muitas pessoas enriqueceram e formaram aposentadoria com essas coisas até um passado não muito distante... gostaria de saber se vc acha que um dia o "sol ainda vai voltar a raiar" e aqueles que nao são da área financeira poderão poder fazer algum planejamento (simples, como era antes - só juntar, acumular que o dinheiro seguia se multipplicando com segurança) ou entao, do contrario, vc acha que o que vem é o tal do reset/apocalipse financeiro?
Eu sinceramente vejo que estamos numa situação horrorosa para o poupador, para a pessoa que economizar para lá na frende comprar algo para si. O trabalho simples que com suor do trabalho consegue fazer com que uma parte do seu salário sobre para poupa é o mais prejudicado nessa situação, a pessoa vai ter três escolhas: 1 - Deixa na poupança ou num CDB e perde dinheiro; 2 - Se arrisca na bolsa e perde dinheiro (simplesmente não vai ter tempo para estudar e investir corretamente, ainda mais nessa incerteza toda; 3 - torra o dinheiro, nesse incerteza todo é melhor consumir. O total desestimulo para poupar ainda vai causar uma serie de entraves na economia e no desenvolvimento.
Pois é, estou com essa dúvida. Tenho um dindin em CDI e não quero comprar bolsa, a ideia era no futuro ter uma aposentadoria mais tranquila porém já não sei mais se me privo de viver o hoje ou se talvez nem o amanhã desfrutarei desse sacrifício.
Eu acredito q medidas antigas em bem d valor sólido sejam mais interessantes no longo prazo. Tipo ouro físico e imóveis. Há o problema da bolha dos imóveis. Porém no longo prazo ela" se corrige". O ouro e materia prima util serve como hegde e como materia prima. No cenário atual seria em, em tese o mais seguro. E diversificar um minimo em bitcoin coisas assim ..q seria mais um Cassiano pq ninguém sabe d nada.
Completa loucura. Os ativos inflacionados no teto, as moedas se apresentando como "papéis pintados sem valor", a cozinha pegando fogo e a solução é abrandar o fogo ateando gasolina. E a morte da razão mesmo 😣
Um desavisado pode acender um fósforo nessa cozinha pra vê porque esse cheiro forte de gasolina nessa escuridão.
João Bandeira quem será que acenderá ein?!
@@zaza1237 quando acenderá é a pergunta de um trilhão de dólares
O capitalismo não funciona sob razão
Caramba, vim pela recomendação na live do Holder e me deparei com o canal de maior compatibilidade ideológica que já achei. Valeu, Ulrich! Aplicando escola austríaca em negócios e investimentos reais.
Valeu pela reflexão, conteúdo sem exageros e abordado com cautela, compartilhando o conhecimento, é esse tipo de conteúdo que as pessoas realmente deveriam acessar mas preferem as opiniões “bombásticas”.
Dá um certo desespero ver os vídeos do Fernando kkk mas eu gosto.
Eu pagaria por uma timeline bem documentada com noticias sobre todas as ações dos bancos centrais, gráficos e etc... Para quando isso tudo explodir e alguém vier falar que o capitalismo falhou eu puder só compartilhar o link mostrando todas as notícias e sinais que foram seletivamente ignorados. Pagaria ainda mais por um bom design.
UP
👍
Up
Up
Eu diria que estão falhando o capitalismo, mas aí já entramos em outra área.
Parabéns pelo vídeo! Excelente reflexão. Basta saber aplicar aos investimentos...
O jeito que vejo, é como se o mercado fosse uma pessoa lutando para não dormir (não ter depressão). Cada vez ele apela para drogas mais fortes para se manter acordado, primeiro café, depois energético, depois pó de guaraná, e agora metanfetamina. Alguma hora, a pessoa vai apagar.
Cadê o link da apresentação de sua palestra ?
@@wagnertorres1472 kkkkkkk
Verdade
Parabéns, Ulrich. Venho te acompanhando há algum tempo e se tornou uma inspiração para eu começar a me aprofundar na EA. Na minha opinião, devemos apertar os cintos... não sei se vai demorar 1 mês, 1 ano, 3 anos... mas acho que não tem como escaparmos de uma próxima grande depressão mundial. Podemos continuar nesse ritmo enquanto houver injeção de liquidez nos mercados... quando isso cessar (uma hora será preciso), a conta vai chegar.
Entrei na Liberta Investimentos por sua influência. Se o pessoal tiver a mesma bagagem e clareza de pensamento que você, estou tranquilo.
Ciclos econômicos sempre irão acontecer! Se investe em valor, diversifica e pensa longo prazo tem que aceitar faz parte, uma hora vai acontecer! Agora o maior risco não é ficar na bolha que afeta tudo inclusive ativos de valor, é "vender" um ativo de valor e perder todo o resultado pq tentou acertar o ciclo/timming e errou!
Quem tenta pegar a faca caindo sempre se ferra.
Como diria meu amigo richard, sempre seja humilde perante a incerteza, isso é claramente uma exposição convocava, se subir nesss bolha atual sobe mais 10% e se cair? Vale a pena segurar podendo perder mais da metade do patrimônio? Eis a questão
@@felipepinho7008 se está diversificado inclusive em renda fixa! Tranquilo e a "perda" seria se vc pensar que todo seu patrimônio foi investido hoje! Ciclos econômicos sempre irão existir e vc só se prepara para isso, diversificando, aportando aos poucos todos os meses e escolhendo ativos com fundamentos! E na renda variável ao menos pensando a longo prazo, se no homebroker meu patrimônio cair 50% qual o problema? Se as empresas selecionadas continuarem entregando lucros crescentes? Não tô falando de investimento de especulação que não tem fundamento e tá esticado!
@@investiremaratona7576 kkkkkkkkkk. Longo prazo. Vai ter lucro c vc viver 300 anos. Turma de otarios enchendo o cu de porcogordo
Parabéns Ulrich
Uma vez simulei o "padrão ouro" moderno, medindo os índices acionários não em dólar ou reais, mas em quantidade de ouro. Vocês ficariam chocados
Bacana, poste o gráfico pra gente!
@@rafael.frigori vou postar então, ou explicar em vídeo. É a verdadeira forma de ver sem a distorção da expansão das moedas
Mostre pra nós 👍👍👍
@@OrionTheHunter137 ficaria chocado se eu falasse que tá em queda desde 2000? Hahahah
@@feliperabeloep inscrevi no canal, ativei o sininho, estou no aguardo. Valeu, abraço!
Ulrich, poderia trazer mais explícita a visão Austríaca de Economia, além de uma teórica recomendação do que poderia ser feito para reverter isso
Antigamente juros não podiam baixar, e agora não podem subir, por isso muitos falam do reset.
Gostei que mudou a música feliz de elevador nos fins dos vídeos pra uma que combina mais com as notícias caóticas kkkk
Kkkkkkkkkkk
Não, não. Ouvir um trechinho de Talking Heads era muito bom. "Letting the days go by..."
@@ysfkfnd pois é, era marca registrada do canal
Obrigado Fernando. Suas reflexões são muitissimo relevantes!
Juros reais negativos, como os que temos, jogam à favor de quem está endividado e contra quem tem dinheiro.
Obrigado por deixar as coisas bem claras. Realmente iremos viver tempos dificeis.
Bom trabalho.
PARABÉNS FERNANDO, EXCELENTE E MARAVILHOSA COLOCAÇÃO!
Muito obrigado por me trazer este conteúdo tão relevante, eu não teria acesso à estas mentes brilhantes, se não fosse através do seu canal . Brigadão!!!!
Um comentário que vi em uma das entrevistas do André Esteves com uma das pessoas que havia sido secretário do Trump era sobre a preocupação sobre a poupança de longo prazo frente a um cenário persistente de juros baixos. Aposentadorias e pensões de toda uma geração são muito impactadas com um cenário de juros baixos por muitos anos. Muito provavelmente haverá uma geração que nunca irá se aposentar pois mesmo poupando não será capaz de gerar renda passiva em montante suficiente para seu sustento.
Sim, a geração adulta atual está sendo impactada pelas bolhas, no Brasil está pagando a conta da geração anterior que se aposentou muito bem, e perderá suas reservas.
Muito injusto.
Queria muito saber a opiniao do Fernando Ulrich sobre o preco dos imoveis no Brasil.
eu tambem. um apartamento 50m custar 200 mil, e a renda media do povo nao passa de 1000 e pouco. nao faz sentido
Hugo Soares aqui em SP 50m custa em média 500mil
@@leandrosena4494 karalho
@@hugo2975gmn TÁ-TÁ-TÁ-TUDO-BOOLHAADO!
Obrigado pelo riquíssimo conteúdo disponibilizado. Tks.
Ótimo alerta!
Parabéns
Bora trabalhar !!!
Vem aí um reset mundial .
Aquele mencionado no artigo do mises? www.mises.org.br/Article.aspx?id=3232&comments=true
Oi, Ulrich! Você falou em refletir sobre riscos e oportunidades. Mas eu só consegui ver riscos. Quais as oportunidades?
Uma boa pergunta!
Ele pega ondas a longo prazo que são consistentes com a realidade do mercado, e não repiques de 4 ou 5 meses, ou seja, ele não especula, ele é fundamentalista.
Início de bear market, seus investimentos precisam ser bons tanto na alta quanto na baixa. Seja sempre convexo.
Só se for oportunidade de se alavancar barato heheh
Essa é a oportunidade, ficar fora dos riscos 🚀 hahahah
Obrigado mais uma vez Fernando.
Fácil demais lhe entender.
Show!!!!
Bom vídeo. obrigado.
Valeu Ulrich, parabéns. Sugiro um vídeo sobre eventual bolha nas Defi 😊😉
ULeirch, seus comentario e apresentações sao muito bons ,Trabalho muito bom
17:30 definição de Bolha. Agora qual bolha vai explodir mais forte? A Brasileira ou Americana? Qual cambio vai desvalorizar a deles ou a nossa? Se estourar a americana o Dolar vem para o Brasil? ( Commodities?) ou vai para outro lugar? O difícil é saber para onde vai ó dinheiro em crise. ( Ouro? Buffet já está no ouro).
K1kuch1 segue o velhinho, ouro é escasso e sempre será um metal nobre.
Ótimo conteúdo
Chega dar medo em saber que o pior ainda está por vir. Obrigado pelo conteúdo top..
Além da irrigação de dinheiro dos BCS , o que acontece também são muitos jovens no mercado de tecnologia, com opções e day trader
Excelente !!!! Parabéns !!!! Grato!
Uma bomba pra vcs no Brasil. Estava lendo ontem sobre a economia da Repubica Dominicana e descobri que a renda per capita e' maior que a do Brasil.
O Brasil nao ta com essa bola toda que as pessoas foram programadas pra acreditar.
Sério isso? Já vou me informar sobre.
Mto bom! Obrigada pelos conteúdos sempre com excelente qualidade
Muito boa a abordagem da situação como um todo. No entanto, deveria focar realidade brasileira, pois é o que interessa, de fato, para quem compra ações na B3. Os ativos no Brasil estão muito longe da realidade americana atual ou aquela do Japão quando houve o crash dos ativos japoneses. Basta ver qual é a média de P/L da B3 em comparação com o das empresas americanas, ou japonesas da época do crash. Em algum momento certamente haverá um crash, mas isso apenas balança quem está diversificando em boas empresas a preços igual a valor pelo fluxo de caixa descontado. Estou há 16 anos na bolsa e os crashes passados afetaram, claro, mas não exterminaram quem se manteve firme.
Vc deveria falar sobre as plataformas de streamings que cada vez mais tem uma nova e isso está virando uma bolha e tanto.
Fantástico material!
Parabéns pela excelente análise! Só falta nos orientar: para onde correremos para não perder patrimônio?
Controle dos riscos por meio de proteção. Tipo como o fundo Universa faz
@@Kraftfan que fundo é esse?
@Luciana Lu é o Universa Investiments, adimninistrado pelo Mark Spitznagel. Funciona como um tipo de seguro contra quedas no índice SP500. Assim é possível ganhar nas altas e não perder nas baixas.
@@Kraftfan tem disponível em corretoras do Brasil?
@@selecaodevideos3466 Até onde eu saiba, não.
Parabéns Fernando, sempre assisto seus videos, gostaria de sugerir um video da operação financeira realizada por george soros, que fez ele ter um lucro extraordinário comprando libras do Banco da Inglaterra a época... Grande Abraço........
leubet viana
O problema é que as empresas estão dando Prejuízo e aí? Vc investe em uma empresa quebrada?
Achei que você não ia traduzir
Excelente Ulrich.
Excelente vídeo Fernando!
Quem conhece a história da pimco e principalmente do Bill sabe que ele "tinha licença pra matar!" o senhor bond! Foi muito boa essa entrevista dele na Bloomberg
Fernando, gostaria de te fazer duas questões:
1- O que precisaria ocorrer para que os BCs mudassem esta política?
2- Seria possível trocar títulos por investimentos? Ou seja, ao invés do investidor receber juros + parcela; o devedor, no caso o governo, pega o recurso e faz uma usina hidroelétrica, por exemplo, e a entrega para o investidor.
Eu tenho uma curiosidade fora da caixinha Ulrich, as ações tinham o retorno em 14/16 meses e hoje mais de 18 meses, minha curiosidade é será que estão precificando a desvalorização monetária e ainda assim com a retomada do mercado não haverá uma inflação acumulada que fará desse negocio para quem entrou no começo uma jogada genial?
Eu acredito que o pessoal gabaritado não iria correndo para uma armadilha, será que a armadilha é o dinheiro físico?
Se eu estiver falando besteira por favor explique porque estou errado.
Obrigado e ótimo vídeo.
No caso dinheiro físico vc fala o sentido literal? Pq aplicações tbm é dinheiro, se vier a dar ruim todos os lados serão atingidos.
@@zaza1237 Me expressei errado em um sentido, quis dizer não transformado em um investimento solido. ex: imoveis, objetos e ações.
Foi nesse sentido
Muito bom.. Video foi mais uma aula.. Show 👏👏
Perfeito !!!!! Parabéns!!!
Daniel Fraga sorri.
Talvez a melhor opção no momento seja um portfólio diversificado em várias classes de ativos (stocks, REITS, Bonds e Commodities) e em diferentes locais (América, Europa, Ásia), sem tentar adivinhar o futuro.
Tô alavancado no meu cartão de crédito do PicPay, rs, único cartão que tenho que a Binance aceita.
É tanto bolha prestes a estourar que a impressora do FED chega a sorrir.
Powell vai dormir feliz
A do bitcoin tbm?
@@mathias7648 sim, sim. Tão imprimindo muito BTC também rs
@@feliperabeloep vc viu a live do André Machado?
@@feliperabeloep Vai com calma, que você ta falando besteira. Não é necessário "imprimir" bitcoin para que nele haja uma bolha. Ninguém "imprime" novas casas ou novas ações, por exemplo. O excesso de liquidez (dinheiro) no mercado infla a maioria dos ativos que a ele estão expostos, e o BTC é um ativo desse tipo.
Já é notavel que o BTC está servindo muito bem como ativo de liquidez imediata, muitos investidores estão utilizando o ativo, não só para reserva de valor, mas como ''reserva de liquidez'', se assim posso chamar. No inicio do ano, quando vimos os efeitos exagerados da revelação da pandemia nos mercados, muitos detentores de BTC liquidaram os ativos dada a chamada de margem em outras operações. Mathias pode estar certo, pode vir a existir uma bolha nos ativos digitais sim, e dentre eles está o BTC... Mas isso são suposições.
Dizer que não há bolha num ativo só por que ele não pode ser ''impresso'' não está certo.
Opero no mercado financeiro há alguns anos e essa coisa vai ficar feia. Pode demorar mais um ano ou talvez até dois. Porém quando vier o desastre vai fazer a crise de 1929 e a de 2008 parecer um passeio no parque. Quem está colocando todas as cartas na renda variável é como um cego caminhando pro abismo. Pode andar mais alguns kilometros antes de cair mas uma hora cai.
quando ouro decolar os juros vao subir.
Excelente! Long ETF inverse US Treasury 2x alavancado. Short PU treasuries future 20y. Quando o primeiro sair correndo pelado aí fod....
A situação é como um terremoto com duração de uma tempestade. O futuro é incerto, mas se eu estivesse num terremoto olharia pro teto e pro piso. Não ficaria num lugar onde o teto pudesse desabar ou o piso se abrir. O problema que não existem mais instituições sólidas.
Gostei dessa: juntando mais lenha para queimar. Quanto mais inflados artificialmente os ativos, maior vai ser a queda. Ou seja, opere mercado de risco somente com stop. E reze para não atropelar seu stop quando o mercado desabar subitamente.
Não acredito que o juro zero se sustente por muito tempo, nunca existiu na história. Uma hora o juro vai subir, e nem imagino o que vai acontecer com os governos, empresas e pessoas com endividamento recorde.
Se tudo é bolha.
Tudo estoura.
Engraxates estão aconselhando banqueiros a investir.
Fernando conquanto o que vou dizer agora seja uma contradição a teoria econômica, mas o Mercado não estaria entrando numa nova configuração? Não vejo com bons olhos tb esse movimento, mas como organismo vivo é possivel que possamos viver diferente da forma que sempre vivemos, a exemplo o próprio Bitcoin que demorou a ser digerido, pois tinha como proposta algo fora da curva a muitas vezes julgado até insano. Teria sentido para você essa anomalia fazer parte de um novo normal que será absorvido e adequado ao comportamento?
muito foda. ótima reflequição
Existe a possibilidade de voltarmos para o padrão ouro? Porque as grandes potências estão comprando e aumentando suas reservas em ouro? Seria a volta do padrão ouro?
Seria legal um vídeo sobre como e qual seria a sequência de eventos em uma possível explosão desse material inflamável que o mundo vem pondo debaixo do tapete há 12 anos. Mad max com moedas fiat totalmente desacreditadas, sistema financeiro quebrado. A famosa “Hora da Verdade”.
Seus vídeos são ótimos meu amigo
Parabéns!!!
Bom tema.
Fernando. A tese da alavancagem venho usando através da aquisição de imóveis com juros préfixados na TR via financiamento SFH. Minha tese é que num cenário inflacionário os valores de aluguéis subirão acima das prestações. Não valeria a pena discutir um pouco em cima desta tese. Até porque a oferta de imóveis não é algo que se faça da noite para o dia, no caso do governo tentar aumentar a oferta para reequilibrar a balança.
E se ocorrer o contrário?
Aqui vejo investidores de kitnet reclamando da enxurrada de apês disponíveis p/ locação a valores menores, inclusive abaixo do valor de prestação. Alguns inclusive não cobram o condomínio.
Inicialmente eu comecei acreditando no Buy and Hold, hoje eu acredito que no futuro todos estaremos mortos.
No Brasil não dá para assumir nada com prazo muito maior do que 10 anos.
@@homonimoanonimo8592 eu entendo sua visão e concordo em partes. Veja bem, nem tudo que há de ofertas em imóveis é válido dentro de minha afirmação. Os MRVs da vida e os modelos de planos de governo não funcionaram bem pelos motivos que você apresentou (Super Oferta). Também não vi com bons olhos modelos de imóveis mais caros. Esse tipo de investimento que acabei por fazer foi dentro de um intervalo definido e "bem" controlado. Mas como você mesmo disse, "bem" controlado neste bananal não existe.
@@rpandolfato
acho muito difícil investir em imóvel, eu não tenho perfil.
para mim é mais fácil entrar all in numa ação.
@@rpandolfato em qual classe de imóveis você está investindo?
Jean Pacher minhas contas me fazem investir nos imóveis os quais tenho conhecimento de retorno efetivo. Trabalho com incorporação imobiliária, por isso entendo meu segmento específico.
Minha tese de investimento tem sido a seguinte.
Compro imóveis de 380 mil dando 20% de entrada e financiando o restante.
Para fins de exemplo pago 80 mil Apartamento e financio 300 mil. Isso traz uma parcela inicial de algo em torno dos 3000 mil mês, a qual vai caindo mês a mês como todos sabem. O aluguel desse imóvel está em algo como 2000 mil mês (IPTU e Condomínio por conta do locatário).
Em minha tese, com aumento da inflação, o IGPM deve subir nos próximos 5 anos.
Com a queda das prestações no período de 5 anos e aumento do IGPM em 5 anos terei o equilíbrio. Pagando algo em torno de 20% + 20% (caso as prestações fossem todas iguais as primeiras o que não é verdade).
Assim sendo, com 40% do valor inicia do bem tangibilizado em riqueza imobiliária, eu compraria efetivamente este bem.
A tese aprofundadamente é investir em ativos de longo prazo que gerem remuneração e não tenham despesas de custódia. E que com 100% do valor do bem eu atinja na saída algo em torno a 2,5x o aumento de riqueza.
Eu nao atendi porque os bancos nao podem absorver taxas de juros maiores. Não é melhor pros bancos ter mais juros? Fornecer crédito a juros maiores aumentar o lucro.
Não são os bancos que estão manipulando as taxas de juros.
Acho que enquanto não tivermos uma inflação de preços ao consumidor alta, escassez de produtos e necessidade premente de controle de preços, seguiremos nesse pântano. A hora do expurgo adiada indefinidamente..
Curtido e Compartilhado.
Os ratos estão inquietos. Apos décadas os juros baixaram, o que fazer? Parece que na reluzente armadilha tem um queijo atraente, imprudentes muitos correm para alcançar a isca. Diante das incertezas é hora de prudência.
Excelente vídeo!
Fernando fala sobre taxação sobre BDR....swing trade de BDR,,,,,com relação as corretadores.....ngm fala sobre isso
Fala mais sobre biticoin
Uma solução poderia ser uma pequena e muito gradual elevação das taxas de juros no mundo?
E no caso do Brasil?. Será que vamos aguentar juros baixos e cambio alto muito tempo?, ou sera que Brasil consegue implementar reformas que controlem o câmbio sem precisar aumentar juros?...
Com o Paulo Guedes privatizando até agora um total de zero estatais acho que temos a nossa resposta.
Otima análise
É uma festa de bolhas de sabão, que vão explodir na cara de muitos incautos. O mesmo imóvel que vi em julho, esta semana simplesmente dobrou o valor. Bolha? Imagina......
Gosto muito de suas live. Mas, para mim como pequeno investidor isso é aterrorizante. Faça por favor um vídeo para os pequenos e médios investidores. Porque os grandes, estão quase sempre navegado em alto-mar atrás de seus lindos Marlim-azuis 😒😫
O fed e o Bacen os dois a 80 km quem pulveriza sua moeda mais rápido?
Paulo jegues.
@@zaza1237 vou discordar de vc acho q é o Powell já imprime a muito mais tempo e o dólar tá correndo o risco de deixar de ser moeda de reserva,mas o Paulo Guedes tá se esforçando bastante.
@@wallacegoncalvesvieiraroch4794 O Paulo Guedes até tenta, mas a ala militar do governo joga contra. x.x
@@thoreau8843 a ala militar sempre vai ter esse pensamento nacional desenvolvimentista e o q me preocupa q eles já conquistaram mais um ministério o da saúde pazzuelo foi efetivado
Quando essa bomba desarmar, aí quero ver a "proteção" em ouro, dólar...
Vc acha q vai ocorrer o q c ouro?
Como o ouro está caindo em meio a tudo que estamos vivendo deve estar ocorrendo uma manipulação muito forte
Caindo se vc olhar um prazo bem curto só.. Tira um pouco o zoom do gráfico e o que aparece são topos e fundos ascendentes, como em uma boa tendência de alta
O drogado só procura a clínica de reabilitação quando a cagada já está feita.
Como justificar o aumento das taxas dos papéis do Tesouro Direto?
Ulrich, você acha que uma boa forma de se proteger dos ciclos econômicos com Buy and Hold seria fazer um hedge distribuindo proporcionalmente na carteira de investimentos ouro, bitcoin, dólar, renda variável e renda fixa?
Faz um video falando sobre o tal "reset economico"...🤔
eu acredito mais no cisne negro.
reset é coisa de ocultista.
@@homonimoanonimo8592 na verdade eh coisa do forum economico mundial... 🤔
@@cybervoigt
então é ocultismo mesmo.
Perplexidade pura!!!
Como fica a situação do Brasil no meio de tudo isso ?
Bacana, mais como conseguir um hedge, não vale comida, nesse cenário longo e difícil ?
Terras agrícolas.
Se ainda achar a preço razoável.
@@rodrigorossi2802
Como se proteger de confisco?
Por enquanto só eu e alguns milhões de pessoas estão devendo,daqui a pouco eu e uns bilhões... Ganancia tem limite CHAMA JUSTIÇA DIVINA!
Mas dizer que estamos numa bolha não é por consequência dizer que a escola austríaca está errada? Se preço é dado pela oferta e demanda, pq iremos dizer que os preços estão inflados. Oferta e demanda estão sujeitos a alguma restrição segunda a escola austríaca?
Porque a antecipação do consumo tem custo negativo.
Vc pega empréstimo do governo e vai pagar menos (em termos reais ) do que pegou.
Por outro lado temos o governo imprimindo.
@@rodrigorossi2802 mas isso significa que estamos numa bolha ou o mercado está precificando os ativos de maneira incorreta? E temos que entender pq o governo está imprimindo dinheiro... no geral é pra salvar o setor privado, que precificou os ativos de maneira incorreta, não? Logo, os austríacos estão corretos?
@@guilhermejenovencio1526
A escola austríaca diz que a intervenção estatal distorce o mercado.
E é exatamente isso que está acontecendo.
Que a distorção é sempre negativa, não existe distorção positiva.
Tipo o coronavoucher.
Para a escola austríaca ele é prejudicial.
Porque os preços estão inflados?
Pelas distorções na oferta demanda que o governo cria ao manipular artificialmente juros e moeda.
A oferta é sempre restrita.
Essa JUSTIÇA esta chegando,ANOTEM AI........
Será se teremos a 2° Grande Depressão em 2029?
O sistema financeiro mundial vai parecer com o Porto de Beirute depois da explosão!
Fernando, acredita em um Cisne Negro pela frente ?
acc
Minha teoria é a seguinte... existe uma pressão crescente e constante por parte dos governos para baixar juros justamente porque seu endividamento é cada vez mais alto (porque os juros comprometem o seu orçamento). Os fundos e grandes financiadores ficam numa sinuca de bico porque não tem alternativa, ninguém quer comprar o pepino e se eles mesmo não 'recomprarem' novas emissões sofrem risco de calote (governos não tem liquidez para pagar). Sendo assim os governos tendem a reduzir seu risco fiscal indiretamente 'forçando' que não paguem. Uma espécie de calote especial onde o pagamento é esticado até o infinito, uma bolha de financiamento ou 'imposto sobre o que lhe devo'. Isso vai gerar no longuíssimo prazo uma pressão para que ninguém mais empreste dinheiro ao governo.
Ola Ulrich, já acompanho seus videos há algum tempo e sinto que deixei passar uma oportunidade de juros altos na renda fixa e dolar baixo, enqto que muitas pessoas enriqueceram e formaram aposentadoria com essas coisas até um passado não muito distante... gostaria de saber se vc acha que um dia o "sol ainda vai voltar a raiar" e aqueles que nao são da área financeira poderão poder fazer algum planejamento (simples, como era antes - só juntar, acumular que o dinheiro seguia se multipplicando com segurança) ou entao, do contrario, vc acha que o que vem é o tal do reset/apocalipse financeiro?
Tem youtuber BR que Trabalha de açougueiro no Japão se gabando de poder de compra dele trocando de carro novo a cada 2 anos.
Vamos esperar o reset
Mais bullish em BTC que nunca.
Eu sinceramente vejo que estamos numa situação horrorosa para o poupador, para a pessoa que economizar para lá na frende comprar algo para si. O trabalho simples que com suor do trabalho consegue fazer com que uma parte do seu salário sobre para poupa é o mais prejudicado nessa situação, a pessoa vai ter três escolhas: 1 - Deixa na poupança ou num CDB e perde dinheiro; 2 - Se arrisca na bolsa e perde dinheiro (simplesmente não vai ter tempo para estudar e investir corretamente, ainda mais nessa incerteza toda; 3 - torra o dinheiro, nesse incerteza todo é melhor consumir. O total desestimulo para poupar ainda vai causar uma serie de entraves na economia e no desenvolvimento.
Pois é, estou com essa dúvida.
Tenho um dindin em CDI e não quero comprar bolsa, a ideia era no futuro ter uma aposentadoria mais tranquila porém já não sei mais se me privo de viver o hoje ou se talvez nem o amanhã desfrutarei desse sacrifício.
Sim, a situação é criminosa.
Afeta o pobre que se privou para ter uma velhice digna.
Muito triste.
Tenho o mesmo pensamento.
Maior crime da história.
Eu acredito q medidas antigas em bem d valor sólido sejam mais interessantes no longo prazo. Tipo ouro físico e imóveis. Há o problema da bolha dos imóveis. Porém no longo prazo ela" se corrige". O ouro e materia prima util serve como hegde e como materia prima. No cenário atual seria em, em tese o mais seguro. E diversificar um minimo em bitcoin coisas assim ..q seria mais um Cassiano pq ninguém sabe d nada.