Medida M2 (Modigliani-Modigliani) de Desempenho de Carteiras e Fundos

Conheça o que é e como se calcula a medida M2 (Modigliani-Modigliani) para se avaliar o desempenho (performance) de carteiras e fundos de investimento.
A planilha usada no vídeo pode ser obtida em: 1drv.ms/x/s!Ah... ou no incredulofinanceiro.com
Trilha sonora: Os Quatro Valetes (open.spotify.c...)

[@ariadnimattos1954]

Excelente aula! Eu vi em alguns livros que além de somar o retorno do ativo livre de risco também diminuímos o retorno do mercado. Poderia me explicar se esse cálculo estaria correto e por quê?

[@incredulofinanceiro]

Poderia me enviar essa referência? Pois eles podem estar modificando a versão original, ou mostram uma visão diferente da mesma fórmula.

[@EliteBestGamers]

Olá professor, me tire uma duvida?
Como voce anualizou o retorno e o desvio padrao?
Obrigado

[@incredulofinanceiro]

Retorno anualizado = [(1+taxa mensal)^12]-1; e Desvio Padrão anualizado = (desvio padrão mensal)*raiz(12)