【美股期权】策略之三，Naked Put

[@美股期权]

视频分三类，策略类、专题类和实盘操作。
如果大家觉得某个视频对你的工作有帮助，请点赞、订阅、分享，并打开小铃铛。我们会根据统计数据决定将来制作视频的方向。
你一个人提问题，你将学会一个问题。十个人提问题，你将学会其余的九个问题。普及推广期权知识，帮助更多的人少走弯路。

[@elise7467]

系统学习充电中~感谢分享策略，大家早日实现财富自由

[@shirleyx5725]

请问申请加入VIP会员后以前的课程可以回放看吗？
是每个星期五下午zoom课程，如不能当时参加，以后可以多次观看吧！如果有问题留言会回复吧！
老师通俗易懂的讲解受益不浅。

[@哈哼-f4q]

你好，请问我在IB里没找到这个分析的界面，请问在哪点开

[@美股期权]

看看这个视频。www.usoptions.net/post/option-ib

[@哈哼-f4q]

@@美股期权 多谢啦，大概有个了解了

[@skill4net993]

谢谢分享和比较不同的方案 👍，学习了

[@xiaohongyan7739]

请问为什么我用sell naked put 去抄TSM底,为什么股价跌破strike price, 却没有行权，没有买到TSM 的股票

[@美股期权]

看具体的价位，更要看盘后的价位。你没买到，收获所有的期权金不是更好。

[@xiaohongyan7739]

@@美股期权 行权价是$119，盘中跌到$115，收盘价是$120。是不是要收盘价低于$119，才会行权？

[@美股期权]

@@xiaohongyan7739 是的，例如118.99。是才会被行权，不是行权。

[@xiaohongyan7739]

@@美股期权 明白了，多谢！

[@风林火山-u5w]

sell naked put 时间最好选择10天-45天，比较超短期如一周内的优势除了拿到更高的权利金外还有什么？45天的如果股价在接近行权价运行，或跌破，押金不是会押很久？如果买回平仓会损失很大？超级短期的时间因子会帮助很快归零，获得权利金，请指教

[@美股期权]

45天之内的期权不是因为期权金高，而是因为进入这个时间后，时间值贬值加速。如果还有那么多天就进入ATM了，作为seller是很危险的，除非你原先的计划就是接股票。有关期权的其他问题，访问：www.usoptions.net/forum/

[@风林火山-u5w]

@@美股期权 我是想说卖末日期权，如WEEKLY 时间损耗会更快，杠杆作用更高，要比10-45天更划算，对吗？

[@美股期权]

@@风林火山-u5w 是的。但是风险也大一些。

[@MrWilliamzhang2008]

是否可以先卖一个Put。过几天再买回来一个put？这样保证金会下降吗？谢谢。

[@美股期权]

可以，会下降

[@tommyliang447]

谢谢详细解读期权策略，受益匪浅。今天体验options day tranding ，我buy put 白银，代码SLV，strike 20元，bid33仙，和strike 22元，bid 1.16元，相差83仙，到期曰Oct 23 '20，今天SLV股价21.65，究竟选择哪个收益率更好？。

[@美股期权]

这是两种情况的盈亏平衡点。一个是19.66，一个是20.84.

[@美股期权]

假如你方向对了，下跌到20的位置（相当于比今天要下跌8%），那么第一种方案，你投入33，亏损33。第二种方案，投入116，盈利85。

[@美股期权]

假如你方向错了，没有跌，反而上涨到22以上。你第一种方案，亏损33，第二种方案，亏损116.

[@美股期权]

以上数字均不包含佣金。

[@dsyz4270]

没有margin cash account 保证金是怎么算的呢？例如MSFT sale put@200$, 保证金是多少，账户里的股票可以算做保证金吗？margin account 保证金的利息一般是怎么计算的。感谢回复🙏

[@美股期权]

cash account 只能买不能卖。有的券商允许你用股票做担保，可以卖covered call。利息1.59%。

[@tech1polymax752]

如果股价跌倒了ITM 要被行权 margin account 25%的保证金也不够买100股的资本啊。这种情况其他持股要被平仓以弥补不足的75%吗，还是要被put进 25%的股票？

[@美股期权]

会平掉这个put。

[@ericxinengineer]

@@美股期权 这种情况 等于说put的卖方只是损失掉权利金 而put持有方只能赚取期权金 无法赚取行权带来的收益 是吗？

[@美股期权]

@@ericxinengineer 买方通过行权，并不能获得利益最大化。

[@ericxinengineer]

@@美股期权 put的买方不就是为了能行权吗？还是说买put做为策略的一部分？

[@美股期权]

@@ericxinengineer 买期权不是用来行权的。

[@tmpzhao8376]

直接说在没有持有正股的前提下，卖出put不是更好理解吗？

[@美股期权]

只有好股票，本来就计划拥有才可以用这个方法。其他股票不值得拥有。

[@jimmycheng5611]

想請問如果決定要在put價位購買100股，是否賣越遠期越好，因為收到權利金更多？

[@aqualiu321]

請問有心得了嗎

[@usdjinc]

感謝🙏老師分享

[@value-US]

为什么买卖价格是0.2 限价可以0.12成交

[@美股期权]

如果0.12的价格对你有利，就会按照0.12成交。

[@believeme808]

知识渊博，博主应该做一些推荐股票的视频不然点击很少的

[@wangxunan1409]

您好请问如果我看涨 卖了一个远期的远低于现价的naked put，风险是什么呢？就是押金一直压着吗？

[@美股期权]

风险就是万一你错了，股票不涨反跌。到期日只要不跌破行权价就好。保证金会一直压着。

[@wangxunan1409]

@@美股期权 我卖了个nio十二月份行权价25的期权（真的感觉跌不到啊）, 是不是如果股票跌不到行权价或者向上涨，到期了权利金就都是我的，但是在到期之前押金要一直压着

[@美股期权]

@@wangxunan1409 哪年的12月份?

[@wangxunan1409]

@@美股期权 21年的

[@wangxunan1409]

@@美股期权 抱歉 看错了 22年的😂

[@huicheung8363]

收盘后价格下跌还是可能行权的

[@美股期权]

是的。4:15PM的那个价格才算数，给一定的时间，让Market Maker调整仓位。你知道这些细节，很厉害。很少人知道这些，券商也不讲。

[@huicheung8363]

因为被行权过，经验教训。但是不知道是所有券商都截止到4:15吗？

[@huicheung8363]

vertical spread赚的权益金就少多了，价差大的话潜在的实际亏损也会更大。我现在操作是做iv高的股票，把行权价拉低些，如果还是行权就换做covered call，求指教

[@美股期权]

@@huicheung8363 我用IB，不知道其他券商是如何规定的。

[@美股期权]

@@huicheung8363 权利金虽然少了，但是保证金也少很多，如果加大数量，权利金总和又多了。做IV高的股票是很好的选择，一旦IV下降，对seller是很有利的。Covered Call是可以，但是获得的利润不足以抵消股票下跌造成的亏损。我的做法是当价格逼近行权价时，反手做空。有50%的概率可以救活将要亏损的仓位。当然如果掉头往上，空单就亏损了。

[@tommyliang447]

今天收盤前做了sell put @SPY .strike 341 元，假如明天SPY 下跌，是否可以做個buy put 作保护。

[@美股期权]

341也太近了，应该先计算一下再下单。buy put 也要算一下具体位置和时间再看。有三种可能性，都要想好。

[@victorconde6903]

记错了，strike 340 元，1.98元权益金，今天设止损价 1.17平仓，最低在35仙左右，收盘98 仙。

[@fannyguan]

Thank you

[@shirleyx5725]

如果我申请了VIP 会员，以前的课程还能回放看是吗？如果有问题留言，你们会回复吧！

[@美股期权]

是的。当然。

[@susanhe1824]

请教老师：如果想追某只已高涨的个股，比如NIO，又害怕被套，可不可以买完正股之后直接sell covered call, 初步设想strike 价格设得比买入价高一点，到期日45天之内，请老师指教具体怎么操作合适？风险大吗？多谢！

[@美股期权]

风险在于下跌，虽然有ATM的covered call，下跌时也只能对冲一半。另外，上涨的话，行权价以上的例如就是别人的。如果选择行权价在ATM附近，会有很大期权金。